Ethias nv - Jaarverslag 2013 - Finaal 2.0 2014-09-17.docx - 17-sep-14
2 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
3
Ethias nv
Rue des Croisiers 24 - 4000 LUIK
www.ethias.be
[email protected]
Verzekeringsonderneming toegelaten onder het nr. 0196 voor de beoefening van alle verzekeringstakken Niet-Leven, de
levensverzekeringen, de bruidsschats- en geboorteverzekeringen (KB van 4 en 13 juli 1979, BS van 14 juli 1979) alsook de
kapitalisatieverrichtingen (Beslissing CBFA van 9 januari 2007, BS van 16 januari 2007).
RPR Luik BTW BE 0404.484.654
Rekening Belfius Bank: BE72 0910 0078 4416 – BIC : GKCCBEBB
NATIONALE ZETEL
Rue des Croisiers, 24
4000 LUIK
Tel. + 32 (0)4 220 31 11
Fax + 32 (0)4 220 30 05
ZETEL VOOR VLAANDEREN
Prins-Bisschopssingel 73
3500 HASSELT
Tel. + 32 (0)11 28 21 11
Fax + 32 (0)11 28 20 20
ZETEL VOOR HET
DUITSTALIGE GEWEST
Klötzerbahn 24-26
4700 EUPEN
Tel. + 32 (0)87 59 10 00
Fax + 32 (0)87 59 10 09
4 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
5
Een historisch resultaat voor het tweede jaar op rij
Wij kunnen ons verheugen over het feit dat wij opnieuw een uitstekend resultaat weten te boeken dankzij
het strategische ondernemingsplan en de acties binnen elke bedrijfsactiviteit. Dit resultaat van meer dan
226 miljoen euro wordt tot beloop van 116 miljoen euro toegewezen aan "knipperlichtreserves". De NBB
verplichtte in 2013 de gehele verzekeringssector om deze reglementaire reserve aan te leggen. Op die
manier krijgen onze verzekerden een bijkomende bescherming binnen een omgeving van lage renten.
Met deze maatregel wil de regulator ook het economische eigen vermogen versterken in het vooruitzicht
van Solvency II. Het boekhoudkundige nettoresultaat bedraagt bijgevolg 110 miljoen euro.
In 2013 bedraagt ons totale incasso 2,7 miljard euro. Dit is 9,8 % meer dan vorig jaar.
Het incasso Niet-Leven bereikt bijna 1,3 miljard (+2,4 %). Het incasso Leven ligt lichtjes boven 1,4 miljard
(+17,3 %). De stijging in Niet-Leven verheugt ons in het bijzonder. Deze ligt hoger dan de inflatie en
consolideert ons marktaandeel.
Aan de kant van de Particulieren stijgt het incasso Niet-Leven met 2,2 %. Deze gunstige evolutie wordt
hoofdzakelijk verklaard door de voortdurende groei van de commerciële activiteit. Alle producten dragen
op gunstige wijze bij aan deze groei.
Wat de Collectiviteiten en Ondernemingen betreft, noteren de activiteiten Leven en Niet-Leven een
positief resultaat, wat met name een vertaling is van onze verbeterde beheersmethoden. Het incasso
Niet-Leven stijgt met 2,5 % en het incasso Leven met 21,1 %, wat een historisch niveau van 2,1 miljard
euro oplevert.
Ook ons streven om steeds beter te doen voor onze verzekerden wordt opnieuw beloond. Ethias werd
voor het tweede jaar op rij verkozen tot "Meest betrouwbare merk van de Belgen op
verzekeringsvlak".
Het is dan ook niet verwonderlijk dat wij 17 nationale en internationale prijzen mochten ontvangen in 2013
uit handen van externe instellingen en organismen.
Het merendeel van deze prijzen hebben betrekking op initiatieven die volledig in overeenstemming zijn
met ons streven naar innovatie, ons duurzaam ontwikkelingsbeleid en onze maatschappelijke
verantwoordelijkheid.
Het jaar 2013 bevestigt onze terugkeer naar een belangrijke en duurzame rentabiliteit. Dankzij deze
recurrente rentabiliteit kunnen wij de toekomst op serene wijze tegemoetzien.
Bernard Thiry
Erik De Lembre
Voorzitter van het Directiecomité
Voorzitter van de Raad van bestuur
6 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Inhoud
Ethias nv in 2013 samengevat ................................................................................................................... 9 Voorstelling van Ethias nv ....................................................................................................................... 10 Governance (op 31 januari 2014) ............................................................................................................ 14 Het Directiecomité .................................................................................................................................... 14 De Raad van bestuur ................................................................................................................................ 14 Het Audit- en Risicocomité ...................................................................................................................... 14 Het Benoemings- en Remuneratiecomité .............................................................................................. 14 De Commissaris ........................................................................................................................................ 15 Beheersverslag ......................................................................................................................................... 16 1 Het jaar 2013 in enkele data en markante feiten............................................................................... 17 1.1 Afbouw van de activiteit Leven voor de cliënten particulieren ...................................................................... 17 1.2 Oprichting van een nieuwe dochter Ethias Spaar‐ en Kredietdistributie ....................................................... 17 1.3 Fitch‐beoordeling .......................................................................................................................................... 17 1.4 Overige feiten in enkele data ........................................................................................................................ 17 2 Resultaten 2013 ................................................................................................................................... 19 2.1 Incasso ........................................................................................................................................................... 19 2.2 Aandeel van het incasso per activiteitentak .................................................................................................. 19 2.3 Premies .......................................................................................................................................................... 19 2.4 Uitkeringen .................................................................................................................................................... 20 3 Getrouw overzicht van de ontwikkeling, van de resultaten en van de positie van de
vennootschap ...................................................................................................................................... 21 3.1 Analyse van de resultaten van het boekjaar ................................................................................................. 21 3.1.1 Particulieren ............................................................................................................................................ 21 3.1.2 Collectiviteiten en Ondernemingen ........................................................................................................ 22 3.1.3 Financiën en beheer van de activa .......................................................................................................... 23 3.1.4 Algemene kosten .................................................................................................................................... 26 3.2 Winstdeelnames en restorno's ...................................................................................................................... 26 3.3 Wettelijke coëfficiënten ................................................................................................................................. 26 3.3.1 Staat betreffende de expliciete solvabiliteitsmarge ............................................................................... 26 3.3.2 Dekking van het technisch passief (met limieten) .................................................................................. 26 3.4 Evolutie van het eigen vermogen .................................................................................................................. 27 3.5 Beoordeling van de interne controle ............................................................................................................. 27 3.6 Belangrijke risico's (blootstelling en beheersbeleid) en gebruik van de financiële instrumenten van de vennootschap ................................................................................................................................................ 28 3.6.1 Governance inzake risicobeheer ............................................................................................................. 28 Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
7
3.6.2 Solvency II ............................................................................................................................................... 29 3.6.3 Risk Appetite ........................................................................................................................................... 30 3.6.4 Verzekeringsrisico's ................................................................................................................................. 30 3.6.5 Financiële risico's .................................................................................................................................... 30 3.6.6 ALM‐risico's ............................................................................................................................................. 30 3.6.7 Operationele risico's ............................................................................................................................... 31 3.7 Herverzekering .............................................................................................................................................. 32 3.8 Informatie betreffende milieu‐ en personeelsaangelegenheden .................................................................. 32 4 Gebeurtenissen die na de afsluiting van het boekjaar hebben plaatsgevonden ..........................34 5 Informatie over de omstandigheden die een aanzienlijke invloed kunnen hebben op de
ontwikkeling van de vennootschap....................................................................................................34 5.1 Europese Commissie ...................................................................................................................................... 34 5.2 Fiscaal geschil ................................................................................................................................................ 35 6 Rechtvaardiging van de onafhankelijkheid en de competentie van de leden van het audit- en
risicocomité van Ethias nv ..................................................................................................................35 7 Externe functies uitgeoefend door de leiders van Ethias nv (op 31/01/2014) ...............................36 8 Verslag van de commissaris over de jaarrekeningen van boekjaar afgesloten op 31 december
2013 .......................................................................................................................................................38 Verslag over de jaarrekeningen ..........................................................................Erreur ! Signet non défini. 9 Toelichting bij de rubrieken van de balans en de resultatenrekening ...........................................40 9.1 Balans ............................................................................................................................................................ 40 9.1.1 Actief ....................................................................................................................................................... 40 9.1.2 Passief ..................................................................................................................................................... 40 9.2 Resultatenrekening........................................................................................................................................ 41 9.2.1 Technische rekening ................................................................................................................................ 41 9.2.2 Niet‐technische rekening ........................................................................................................................ 41 10 Balans, resultatenrekening en toelichtingen ....................................................................................43 10.1 Balans ............................................................................................................................................................ 44 10.2 Resultatenrekening........................................................................................................................................ 46 10.3 Toelichting ..................................................................................................................................................... 49 10.4 Sociale balans ................................................................................................................................................ 66 8 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
ETHIAS NV IN 2013 SAMENGEVAT
9
10 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Voorstelling van Ethias nv
Een mutualistisch geïnspireerde groep
Een onderlinge verzekeringsmaatschappij wordt opgericht door haar leden en leeft voor hen. Ook al is de juridische structuur
mettertijd geëvolueerd, toch blijven wij trouw aan de mutualistische waarden die wij hebben vertaald in de slogan "Ethias doet wat
moet": efficiënt handelen voor het welzijn van onze verzekerden en van ons personeel.
In 1919 ging een groep gemeente- en provinciebesturen over tot de oprichting van de "Onderlinge Maatschappij der Openbare
Besturen voor verzekering tegen brand, bliksem en ontploffingen".
Dit was het begin van een rijke geschiedenis met vele wendingen en successen, en met als resultaat een sterke verzekeringsgroep
die vandaag kan steunen op het vertrouwen van meer dan een miljoen verzekerden.
Onze structuur
Federale Staat
via de FPIM
25 %(+1)
Waals Gewest
via de FIWAPAC
Vlaams Gewest
25 %(+1)
25 %(+1)
Ethias Gemeen Recht ovv
(activiteit AO Wet van 1967)
25 %(- 3)
Vitrufin nv
100 %
Ethias nv
Vitrufin nv is een holdingmaatschappij waarin de openbare overheden (Belgische Staat, Waals Gewest en Vlaams Gewest)
participaties hebben genomen die samen 75 % + 3 aandelen van het kapitaal van Vitrufin vertegenwoordigen. Vitrufin bezit 100 %
van de aandelen van Ethias nv.
Ethias nv is de belangrijkste operationele entiteit van de groep aangezien zij alle activiteiten Leven en Niet-Leven centraliseert, met
uitzondering van de verzekering tegen arbeidsongevallen voor de openbare sector (AO Wet van 1967).
Zij is bovendien de exclusieve of meerderheidsaandeelhouder van de vennootschappen in de groep zoals Ethias Services, Ethias
Patrimoine, Ethias Investment RDT-DBI, Ethias Spaar- en Kredietdistributie en NRB (informaticavennootschap) en is aanwezig in
andere vennootschappen waarin zij participaties bezit.
Ethias Gemeen Recht ovv beoefent de verzekeringsactiviteit tegen arbeidsongevallen voor de openbare sector (AO wet van
1967), en is aandeelhouder van de holding Vitrufin nv aan de zijde van de openbare investeerders.
Onze waarden
De Ethias-waarden zijn:
Menselijkheid: de overtuiging dat de verzekering een dienst moet zijn die toegankelijk is voor iedereen, als teken van
openheid en solidariteit;
Ethiek: het respect voor onze cliënten en de naleving van de engagementen die wij met hen zijn aangegaan;
Engagement: het voortdurend streven om producten en diensten aan te bieden met de beste prijs-kwaliteitverhouding en
afgestemd op de noden van onze cliënten;
Nabijheid: de wil om een simpel en snel antwoord te geven op de vragen van onze cliënten, dankzij onze
contactmogelijkheden en een perfecte kennis van hun situatie.
Wij geven dagelijks uiting aan onze waarden: bij het onthaal van onze verzekerden, bij de regeling van een schadegeval, bij een
telefonische inlichting, ...
Zij concretiseren zich ook in de verwezenlijking van ons dynamische beleid voor maatschappelijke verantwoordelijkheid, luisterend
naar de wensen en verwachtingen van onze verzekerden en collectiviteiten.
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
11
Ons engagement - "Ethias doet wat moet"
Ethias, verzekeraar Leven en Niet-Leven, engageert zich voor een wederzijds vruchtbare vertrouwensrelatie met haar partners van
de openbare diensten en hun personeelsleden, met de ondernemingen en met de particulieren die hun vertrouwen in haar stellen.
Ethias zet zich in om al haar cliënten eersterangsproducten en -diensten aan te bieden met de beste prijs-kwaliteitverhouding voor
het garanderen van een duurzame rentabiliteit, met respect voor haar fundamentele waarden van menselijkheid, ethiek,
engagement en nabijheid.
Onze verzekerden
Particulieren
Ethias is een algemene multi-productenverzekeraar voor de particulieren. Onze cliëntenbenadering is opgebouwd rond de
permanente ontwikkeling van nieuwe, nog performantere producten en aangepaste en toegankelijke oplossingen tegen een juiste
prijs-kwaliteitverhouding.
Ethias houdt er immers aan dat haar producten worden ontwikkeld om zo goed mogelijk tegemoet te komen aan de behoeften van
haar verzekerden, ongeacht zij werknemers van de overheidsdienst zijn. Een algemene verzekeraar staat per definitie, naast haar
verzekerden in alle goede en minder goede momenten van hun leven of van hun activiteiten.
Ethias, directe verzekeraar, biedt een volledig gamma van producten aan:
Niet-Leven: voertuigverzekering, woningverzekering, assistance, familiale verzekering, hospitalisatieverzekering, ...
Leven: de beslissing van de Europese Commissie dd. 20 mei 2010 verplichtte Ethias om elke nieuwe productie van
producten Leven Particulieren stop te zetten. Om haar cliënten een volledig gamma van producten en diensten te blijven
aanbieden, sloot Ethias distributiepartnerships af met Integrale betreffende de producten Leven van tak 21 voor
particulieren.
Collectiviteiten
Ethias is de geprivilegieerde partner van de Collectiviteiten. Ethias is sinds meer dan 90 jaar de natuurlijke verzekeraar van de
openbare overheden en dit, dankzij een onvergelijkbare knowhow. Tot haar aangeslotenen behoren de federale staat, de Gewesten
en Gemeenschappen, de gestelde lichamen, de 10 provincies, meer dan 580 steden en gemeenten, honderden OCMW's en sociale
huisvestingsmaatschappijen alsook duizenden intercommunales, parastatalen, scholen, ziekenhuizen, diensten van algemeen nut,
...
Alle risico's die de personeelsleden van de openbare diensten lopen worden gedekt door Ethias: burgerlijke aansprakelijkheid,
gezondheidszorgen, ongevallen waaronder de arbeidsongevallen, maar ook de sportongevallen, auto en assistance.
Ethias dekt ook de schade of de eventuele vernietiging van materiaal, gebouwen of installaties.
Ondernemingen
Sinds 2000 stelt Ethias ook haar competenties en haar expertise ten dienste van de private ondernemingen. Om deze laatsten toe
te laten koploper te zijn in het Risk Management biedt Ethias een reeks dekkingen aan die afgestemd zijn op de specifieke
kenmerken van de gelopen risico's en van de ervaren behoeften:
Patrimonium: verzekering auto, brand en alle risicoverzekeringen, machinebreuk, de verzekering alle risico's, ...
Aansprakelijkheden: verzekering van de burgerlijke aansprakelijkheid van de onderneming en de burgerlijke
aansprakelijkheid van de bestuurders en bedrijfsleiders;
Medewerkers: verzekering
groepsverzekering.
arbeidsongevallen,
lichamelijke
ongevallen,
hospitalisatie,
gewaarborgd
inkomen,
12 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Verdeling van het incasso 2013 van Ethias nv
Het incasso op eind 2013 bedraagt € 2,7 miljard en wordt als volgt verdeeld tussen de activiteiten Leven en Niet-Leven:
Niet‐Leven: incasso van 1,3 miljard euro
Leven: incasso van 1,4 miljard euro
2de pijler
21,61%
Leven Individueel
4,72%
Aanvaarde herverzekering
1,10%
Tak 23
0,01%
Overige
0,01%
1ste pijler
72,55%
Auto
35,42%
Assistance
2,68%
Burgerlijke aansprakelijkheid
8,68%
Gezondheidszorgen
13,27%
Overige Niet‐Leven
5,69%
Arbeids‐
ongevallen
20,54%
Brand
13,72%
Het merendeel van de activiteiten van Ethias is geconcentreerd op de Belgische markt. Ethias is met 7,7% marktaandeel de 4de
verzekeraar van het land voor alle takken samen en de 1ste verzekeraar van de openbare sector en haar werknemers.
Ons distributiekanaal
Ethias is de enige belangrijke rechtstreekse verzekeraar in België, waar de makelaars en de bankverzekeraars een overheersende
plaats innemen.
Op het vlak van de cliënten particulieren verdeelt Ethias haar producten via drie rechtstreekse distributiekanalen:
verzekeringsadviseurs verspreid over het ganse land via een netwerk van 41 kantoren;
Zetel NL: Hasselt
Zetell FR:
Luik
Kantoren Ethias
twee "contactcenters" staan ter beschikking van de verzekerden waar 70 medewerkers dagelijks meer dan 3.000
oproepen beantwoorden;
de internetsite is een volwaardig distributiekanaal. Ethias ontvangt meer dan 350.000 bezoekers per maand. Dankzij een
persoonlijke ruimte (My Ethias) kunnen de verzekerden hun verzekeringen raadplegen en bepaalde schadegevallen
melden.
Een team van inspecteurs en preventiespecialisten staat ten dienste van de openbare collectiviteiten en ondernemingen, met, voor
de ondernemingen, de samenwerking met gespecialiseerde makelaars.
Strategisch plan 2013-2015
De strategie van Ethias werd eind 2012 geactualiseerd teneinde de huidige contextuele elementen hierin op te nemen: wij
evolueren in een nog steeds moeilijke macro-economische omgeving, de regelgeving wordt steeds complexer (onder meer met het
vooruitzicht van de Solvency II-normen), de consumptiegewoonten van de cliënten wijzigen en de technologische omgeving
evolueert exponentieel.
Ethias integreerde deze evoluties in haar ondernemingsmodel en vertaalde ze in concrete initiatieven met als doel waarde te
creëren.
Het strategisch plan Visa voor de Toekomst is toegespitst op 4 belangrijke pijlers voor de periode 2013-2015: rentabiliteit, groei,
innovatie en onze waarden (menselijkheid, ethiek, nabijheid en engagement).
Zo versterken wij in Collectiviteiten nog meer onze banden met de openbare collectiviteiten. Wij zetten de aankoop van
marktaandelen in de ondernemingen voort en wij blijven de producten en diensten op innovatieve wijze verbeteren.
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
13
Wat de Particulieren betreft, bieden wij allen kwaliteitsvolle verzekeringsproducten aan die nog toegankelijker en nog eenvoudiger
zijn. Wij halen nog meer voordeel uit onze positie van rechtstreekse verzekeraar, onder meer door gebruik te maken van de
mogelijkheden die door de nieuwe technologieën worden geboden. Onze ambitie is marktaandelen te winnen, onder meer in
Vlaanderen en bij ons historisch en trouw cliënteel van het overheidspersoneel.
2013 - Het jaar van de bekroningen
In de loop van 2013 ontvingen wij 17 nationale en internationale prijzen uit handen van externe instellingen of organisaties,
waaronder:
Favoriete merk van de Belgen in de categorie "verzekeringsonderneming" in 2013, en dit voor het tweede jaar op rij
(onderzoek "European Trusted Brands" van Reader's Digest) Dit onderzoek telt 18.314 respondenten in 12 landen. Elk
land heeft zijn eigen winnaar.
3 Decavi-trofeeën
o
o
o
Publi-Plan innovatie van het jaar in Leven;
Een hart voor sport: prijs voor onze innovatie, aangezien Ethias de eerste verzekeraar in België is die een
dekking biedt voor cardiovasculaire ongevallen tijdens de beoefening van een sport binnen een club, federatie,
school of andere instelling;
Ethias Familiale: trofee die ons product bekroont omwille van de kwaliteit van zijn algemene voorwaarden, in
het bijzonder voor de ruimere bescherming die wij onze verzekerden bieden.
Een 3-sterrenlabel voor de operatie "Tous vélo-actifs" gerealiseerd in het kader van de week van de Mobiliteit.
De titel van "Beste werkgever van Limburg 2013" door de krant Het Belang van Limburg.
Het merendeel van deze prijzen hebben betrekking op initiatieven die voortvloeien uit ons streven naar innovatie, ons duurzaam
ontwikkelingsbeleid en onze maatschappelijke verantwoordelijkheid.
Uit de studie "Brand Image Monitor" (BIM) blijkt bovendien nogmaals dat Ethias in België de eerste plaats bekleedt op het vlak van
imago voor "efficiëntie in schadebeheer", voor "toegankelijkheid" en voor "competitieve prijzen".
Belangrijkste innovaties in 2013
Op het vlak van technologische innovatie ontwikkelden wij:
een applicatie voor de aangifte van schadegevallen (Ethias Auto 24/7) via Smartphone of tablet. Met deze applicatie
kunnen de verzekerden een autoschadegeval melden via hun Smartphone, maar ook de juiste lokalisatie van onze
kantoren zoeken via een geïntegreerde GPS of de lijst met onze erkende herstellers raadplegen. Onze cliënten blijven
bovendien in contact met hun Ethias-adviseur en op de hoogte van de laatste nieuwtjes van de verzekeringswereld;
de nieuwe versie van MyEthias, de online verzekeringsportefeuille met een totaal nieuw, gebruiksvriendelijk en intuïtief
concept.
In Collectiviteiten hebben wij:
in samenwerking met Kluwer, de newsletter Info Pensioenen gelanceerd;
voor de derde keer op rij de Decavi-trofee voor innovatie ontvangen voor "Een hart voor Sport", unieke dekking van de
cardiovasculaire en cerebrovasculaire risico's tijdens de sportbeoefening;
Publi-Plan ontwikkeld, een simulatietool die een innovatieve visie op de loonkosten en de pensioenverplichtingen van een
instelling mogelijk maakt.
Dankzij deze dienst behaalden wij een nieuwe Decavi-trofee voor innovatie in
Levensverzekering;
de eerste editie van de Ethias Prevention Awards georganiseerd. Onze missie bestaat er ook in bij te dragen tot het
voorkomen van maatschappelijk leed en ongevallen door het promoten van de preventie en de initiatieven in die zin. De
prijsuitreiking was een echt succes qua deelnemers door het belonen van de 'best practices" op het vlak van preventie in
de openbare sector, met de exclusieve steun van de FOD Werkgelegenheid, Arbeid en Sociaal Overleg.
14 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
GOVERNANCE (OP 31 JANUARI 2014)
Het Directiecomité
Naam
Functie
Bernard Thiry
Voorzitter van het Directiecomité (CEO)
Benoît Verwilghen
Ondervoorzitter van het Directiecomité (Vice-CEO) – Chief financial
officer (CFO)
Frank Jeusette
Chief risk officer (CRO)
Luc Kranzen
Directies particulieren
Philippe Lallemand
Directies collectiviteiten
Renaud Rosseel
Commerciële directie collectiviteiten en ondernemingen Noord
De Raad van bestuur
Naam
Functie
Erik De Lembre
Voorzitter, vertegenwoordiger van de bvba BELCOM
Daniel Bacquelaine
Bestuurder
Jacques Braggaar
Bestuurder
Claude Desseille
Bestuurder, vertegenwoordiger van de cva C. Desseille
Jean-Pierre Grafé
Bestuurder
Philip Neyt
Bestuurder
Steve Stevaert
Bestuurder
Chris Verhaegen
Bestuurder, vertegenwoordiger van de bvba RELPROM
Bernard Thiry
Bestuurder
Benoît Verwilghen
Bestuurder
Frank Jeusette
Bestuurder
Luc Kranzen
Bestuurder
Philippe Lallemand
Bestuurder
Renaud Rosseel
Bestuurder
Het Audit- en Risicocomité
Naam
Functie
Claude Desseille
Voorzitter, vertegenwoordiger van de cva C. Desseille
Erik De Lembre
Lid, vertegenwoordiger van de bvba BELCOM
Jean-Pierre Grafé
Lid
Chris Verhaegen
Lid, vertegenwoordiger van de bvba RELPROM
Het Benoemings- en Remuneratiecomité
Naam
Functie
Erik De Lembre
Voorzitter, vertegenwoordiger van de bvba BELCOM
Daniel Bacquelaine
Lid
Jacques Braggaar
Lid
Steve Stevaert
Lid
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
De Commissaris
PwC – Bedrijfsrevisoren bcvba
Woluwe Garden, Woluwedal 18 – B-1932 Sint-Stevens-Woluwe
Vertegenwoordigd door J. TISON, Erkend revisor
15
16 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
BEHEERSVERSLAG
Opmerking ter inleiding
Dit verslag houdt rekening met hetgeen in het koninklijk besluit van 17 november 1994 is bepaald over de jaarrekeningen van
verzekeringsondernemingen en van het Wetboek der vennootschappen.
Het engagement van Ethias
Ethias, verzekeraar Leven en Niet-Leven, engageert zich voor een wederzijds vruchtbare vertrouwensrelatie met haar partners van
de openbare diensten en hun personeelsleden, met de ondernemingen en met de particulieren die hun vertrouwen in haar stellen.
Ethias zet zich in om al haar cliënten eersterangsproducten en -diensten aan te bieden met de beste prijs-kwaliteitverhouding voor
het garanderen van een duurzame rentabiliteit, met respect voor haar fundamentele waarden van menselijkheid, ethiek,
engagement en nabijheid.
Verslag van de Raad van bestuur van Ethias nv aan de Raad van bestuur van Vitrufin nv van 21 mei 2014 geldend als
Algemene Vergadering van Ethias nv.
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
17
1
Het jaar 2013 in enkele data en markante feiten
1.1
Afbouw van de activiteit Leven voor de cliënten particulieren
In zijn beslissing van 20 mei 2010 verplicht de Europese Commissie Ethias onder meer om haar volledige activiteit Leven
Particulieren af te bouwen tegen eind december 2013. Teneinde zich te conformeren aan deze beslissing heeft Ethias tussen 2010
en 2013 een reeks maatregelen ingevoerd om de afbouw van de reserves te versnellen.
Aldus:
werd geen enkele winstdeelname uitgekeerd op de boekjaren 2011, 2012 en 2013;
bedragen sinds februari 2012 de gewaarborgde rentevoeten van de FIRST Rekening en Top FIRST 0 % voor alle nieuwe
stortingen alsook voor het toekomstige rendement van de contracten afgesloten na september 2003 en dit naarmate de
1
reserves de vervaltermijn van 8 jaar bereiken . Deze maatregel wordt genomen met respect voor alle contractuele
verplichtingen van Ethias ten aanzien van haar cliënten. Hij heeft geen impact op de verzekeringen Niet-Leven
(aangeboden aan de cliënten particulieren, collectiviteiten en ondernemingen), op de andere verzekeringsproducten voor
de cliënten particulieren, op de groepsverzekeringen alsook op de pensioenverzekeringen van de collectiviteiten en de
ondernemingen;
verdeelt Ethias, als verzekeringsagent voor rekening van Integrale, sinds februari 2012 de CertiFlex-8, een alternatief
product voor de FIRST rekening en Top FIRST.
werden in 2012 en 2013 diverse commerciële acties ingevoerd om de afbouw van de reserves te versnellen
(intrestbonus, toekenning van een bonus bij overdracht van de reserves naar een product CertiFlex, gratis instapkosten
op de CertiFlex-8 ...);
werd er in januari 2013 een distributieovereenkomst afgesloten met Keytrade voor de commercialisering van haar
spaarrekeningen, gericht op de cliënten die relatief liquide beleggingsoplossingen zoeken rekening houdend met de
heersende onzekerheid op de markt en met het oog op het aanbieden van een bijkomend alternatief voor de FIRSTcliënten (zie hieronder).
De door Ethias uitgerolde acties lieten toe de uitstroom van de reserves te versnellen. Er werd aldus een uitstroom van om en bij de
1.450 miljoen euro geregistreerd over 2013 op het vlak van het niet-fiscale productengamma (met name FIRST, Top FIRST, FIRST
Invest en FIRST Junior), die 24 % van de reserves vertegenwoordigen op 1 januari 2013. De Europese Commissie zou binnenkort
een beslissing nemen over gewijzigde verbintenissen die na 2013 door Ethias zouden moeten worden nageleefd.
1.2
Oprichting van een nieuwe dochter Ethias Spaar- en
Kredietdistributie
Na de financiële crisis van 2008 was Ethias nv verplicht haar dochteronderneming Ethias Bank te verkopen. Om haar cliënteel een
ruim product- en dienstengamma te kunnen blijven aanbieden, richtte Ethias nv zich eind januari 2013 op de commercialisering van
spaarproducten voor rekening van Keytrade Bank. Hiertoe richtte Ethias nv eind december 2012 een nieuwe dochteronderneming,
Ethias Spaar- en Kredietdistributie, op die optreedt als klantaanbrenger voor Keytrade Bank. Dankzij dit partnership kan Ethias een
antwoord bieden aan de verzekerden die spaaroplossingen op korte termijn vragen. Op eind december 2013 hebben ongeveer
1.100 klanten een Keytrade rekening geopend via de internetsite van Ethias.
1.3
Fitch-beoordeling
De rating verbetert in 2013 en gaat van BBB- stable outlook naar BBB stable outlook (stabiel perspectief).
Fitch erkent aldus de inspanningen die Ethias nv sinds 2009 levert om haar risicoprofiel te verbeteren, haar rentabiliteit en haar
solvabiliteit maakten het mogelijk de financiële soliditeit van de onderneming te versterken.
1.4
Overige feiten in enkele data
22 februari:
Ethias lanceert een iPhone-applicatie Auto 24/7. Met deze applicatie kan in alle eenvoud een autoschade worden
gemeld.
5 maart::
Ethias lanceert My Ethias 3.0, een totaal nieuw, gebruiksvriendelijk en intuïtief concept van de online
verzekeringsportefeuille.
14 maart::
De audit uitgevoerd door de vzw Forum Ethibel over de boekhoudjaren 2011-2012 staat in overeenstemming met
de Ethische Investeringscode. Sinds 2013 wordt er driemaandelijks een controle uitgevoerd. Deze initiatieven
1
Voor deze contracten is de rentevoet gewaarborgd tot het einde van het 8ste jaar volgend op de datum van de eerste storting.
18 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
passen in een controledynamiek van de afstemming van onze Ethische Investeringscode en van onze
investeringen.
17 april:
Publicatie van het 1ste nummer van de e-newsletter Info Pensioenen uitgegeven door het departement Oplossingen
Pensioenen Collectiviteiten van Ethias in samenwerking met Kluwer.
15 mei:
2 DECAVI-trofeeën
Ethias wordt voor het 3de opeenvolgende jaar bekroond voor een innovatie die in overeenstemming is met haar
maatschappelijk engagement: de waarborguitbreiding "Een hart voor sport" in het kader van de collectieve
contracten "sportongevallen". Ethias is de eerste verzekeraar in België die een dekking biedt voor cardiovasculaire
ongevallen tijdens de beoefening van een sport binnen een club, federatie, school of andere instelling.
Ethias behaalt voor de 5de keer de zege met haar familiale verzekering.
17 mei:
De campagne "Buurtfiksers" van Ethias sleept 3 awards in de wacht en wordt zo de meest bekroonde campagne
van de Best of Activation Awards 2013 die door de Association of Communication Companies (ACC) wordt
uitgereikt aan de beste commerciële campagnes van het jaar.
31 mei:
De Ethias Trophy ontvangt de "Trofee 2012 voor Sport en Duurzame Ontwikkeling" van het Internationaal
Olympisch Comité. Een bijzonder mooie bekroning voor de maatschappelijke verantwoordelijkheid van de Ethias
Trophy, die bovendien perfect aansluit bij ons beleid inzake Maatschappelijk Verantwoord Ondernemen (MVO).
25 juni:
Ethias wordt voor het tweede jaar op rij verkozen als "favoriete verzekeraar van de Belgen" in de categorie
"verzekeringsonderneming" tijdens het "European Trusted Brands"-onderzoek van Reader's Digest.
10 juli:
Ethias Gemeen Recht ovv neemt deel aan de oprichting van een coöperatieve vennootschap, EthiasCo genaamd.
31 juli:
De applicatie voor de onlineaangifte van een autoschadegeval voor iPhone is nu ook beschikbaar voor Android.
14 augustus:
Bernard Thiry, Voorzitter van het Directiecomité van Ethias, wordt uitgeroepen tot Ereburger van de Stad Luik.
23 september: Het nieuwe kantoor van Brugge opent zijn deuren. Het betreft het prototype van een nieuw kantoormodel om een
innovatief antwoord te geven op de uitdagingen van de toekomst en de behoeften van onze cliënten die
voortdurend evolueren.
In het kader van de week van de Mobiliteit ontvangt Ethias het 3-sterrenlabel "tous vélo-actifs" van het Waalse
Gewest. Ethias behoort tot de top 5 van de meest dynamische maatschappijen ter zake.
30 september: Ethias lanceert de gratis dekking van nieuwe winterbanden.
15 oktober:
De campagne "Ethias Buurtfiksers" wint een award op het wereldkampioenschap van de reclame (Echo Awards in
Chicago) dat de beste direct-marketingcampagnes ter wereld bekroont.
21 oktober:
Ethias behaalt de titel van "beste werkgever van Limburg 2013" tijdens een wedstrijd georganiseerd door de krant
Het Belang van Limburg.
23 oktober:
Ethias ontvangt een vierde Decavi-trofee voor innovatie, dit keer in Leven voor Publi-Plan: een unieke tool die
toelaat diverse simulaties uit te voeren voor een betere raming van de financiële last die de loonkosten, de
loonmassa en de pensioenverplichtingen voor het personeel van een openbare entiteit vertegenwoordigen. Het is
voor Ethias de vierde trofee voor innovatie op 3 jaar.
12 november: Het nieuwe Welcome Magazine van Ethias sleept in New York maar liefst 5 Pearl Awards in de wacht.
15 november: Ethias organiseert samen met P&V en Integrale het eerste colloquium over de vergrijzing in Brussel. Dit 1ste
colloquium stelde een objectieve diagnose op het vlak van vergrijzing via een overzicht van de uitdagingen die alle
betrokken partijen zullen moeten opnemen. Tijdens deze studievoormiddag wisselden meerdere gerenommeerde
sprekers elkaar af. Onder de bijna 300 aanwezigen noteerden we onder meer Monica De Coninck, Minister van
Werk, en Jean-Pascal Labille, Minister van Overheidsbedrijven
25 november: Ethias ontvangt de Caïus-prijs 2013 uitgereikt door de vzw Prométhéa in de categorie "bedrijfsmecenaat" voor haar
drievoudig partnership met de Erfgoeddagen in Wallonië, Artikel 27 en de Vereniging van culturele centra van de
Franse Gemeenschap van België.
11 december: Ethias organiseert de eerste editie van de "Ethias Prevention Awards", met de steun van de FOD Werkgelegenheid,
Arbeid en Sociaal Overleg. Deze awards belonen de best practices van de openbare sector op het vlak van
preventie.
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
2
19
Resultaten 2013
Het jaar 2013 noteert een resultaat van 226 miljoen euro voor dotatie aan de knipperlichtreserve. Dit resultaat is een vooruitgang
ten opzichte van het jaar 2012 waarin een winst van 180 miljoen werd gegenereerd. Rekening houdend met onder meer de evolutie
van de langetermijnrentes op de financiële markt besliste de Nationale Bank van Bank van België (NBB) evenwel om geen
vrijstelling van dotatie aan de knipperlichtreserve voor de gehele markt te verlenen in 2013; dit brengt het resultaat op 110 miljoen
EUR.
Het gunstige resultaat van 2013 kon hoofdzakelijk worden opgetekend dankzij de verbetering van de schadefrequentie en de
invoering van de initiatieven van het plan Visa voor de Toekomst dat als doel heeft de rentabiliteit te verbeteren en de financiële
soliditeit van de vennootschap te versterken.
Dit resultaat wordt hoofdzakelijk gegenereerd door de activiteit Niet-Leven. Ethias zal in de toekomst een strikt technisch beheer
blijven handhaven om een structurele rentabiliteit te genereren.
Het resultaat dat over het boekjaar 2013 werd opgetekend liet toe om in de loop van het laatste kwartaal van 2013 een voorschot op
dividend van 25 miljoen euro uit te keren aan Vitrufin. Hierdoor kon deze laatste onder meer over de nodige liquiditeiten beschikken
met het oog op de terugbetaling van de intresten op de obligatielening. Het saldo zal bijdragen aan de versterking van het eigen
vermogen van Ethias nv met het oog op de bijkomende Solvency II-vereisten.
2.1
Incasso
31 december
2013
Cijfers in duizend euro
31 december
2012
Wijziging
(2013/2012)
1.266.008
1.236.529
2,38%
Collectiviteiten en Ondernemingen
722.923
705.257
2,50%
Particulieren
543.085
531.272
2,22%
Leven
1.450.126
1.236.009
17,32%
Collectiviteiten en Ondernemingen
1.382.121
1.141.375
21,09%
68.005
94.634
-28,14%
2.716.134
2.472.538
9,85%
Niet-Leven
Particulieren
TOTAAL
2.2
Aandeel van het incasso per activiteitentak
31 december
2013
31 december
2012
31 december
2011
31 december
2010
31 december
2009
Niet-Leven
47%
50%
51%
48%
46%
Leven
53%
50%
49%
52%
54%
2.3
Premies
Cijfers in duizend euro
31 december
2013
31 december
2012
1.266.008
1.236.529
Arbeidsongevallen
260.807
246.345
Premies wet 1971
113.348
103.910
Premies aanvaarde herverzekering
147.459
142.435
BOAR
1.005.201
990.184
Premies
1.004.821
982.995
Niet-Leven
380
7.189
1.450.126
1.236.009
Enige premies
474.724
334.552
Periodieke premies
959.477
901.200
Premies aanvaarde herverzekering
Leven
Premies aanvaarde herverzekering
TOTAAL
15.925
257
2.716.134
2.472.538
20 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
2.4
Uitkeringen
Cijfers in duizend euro
31 december
2013
31 december
2012
Niet-Leven
782.036
818.773
Schadelast
746.437
779.733
Wijziging van de voorziening voor schadegevallen
35.599
39.040
Leven
1.987.932
1.768.795
Rechtstreekse uitkeringen
2.759.537
3.288.314
-730.247
-1.537.168
Stijging
Wijziging van de voorziening inzake de verzekering "Leven"
Daling (-)
Wijziging van de andere technische voorzieningen (Post D.)
17.649
Stijging
Daling (-)
-41.358
TOTAAL
2.769.968
2.587.568
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
3
Getrouw overzicht van de ontwikkeling, van de
resultaten en van de positie van de
vennootschap
3.1
Analyse van de resultaten van het boekjaar
3.1.1
Particulieren
21
Het totale incasso van de activiteit Particulieren bedraagt in 2013 ongeveer 611 miljoen euro.
In de activiteit BOAR (Niet-Leven) stijgt het incasso met 2,2 % ten opzichte van eind december 2012 en bereikt aldus 543 miljoen
euro.
Deze gunstige evolutie in BOAR wordt hoofdzakelijk verklaard door de voortdurende groei van de commerciële activiteit. Alle
producten dragen op een gunstige manier bij aan deze groei.
Ethias wil volledig de kaart van de innovatie trekken, zowel op het vlak van haar productengamma als op het vlak van de digitale
evolutie.
Aldus werd de mobiele applicatie "Ethias Auo 24/7" gelanceerd. Hiermee kunnen de verzekerden niet enkel een autoschadegeval
melden via hun smartphone, maar kunnen zij ook de juiste lokalisatie van onze kantoren zoeken via een geïntegreerde GPS, de lijst
met erkende herstellers raadplegen en nog veel meer. Sinds de lancering van deze applicatie werden meer dan 12.000 downloads
geregistreerd en werden enkele honderden aangiftes via deze weg ingediend.
Na de creatie in 2012 van de Woningverzekering voor Huurders - die snel, eenvoudig en efficiënt kan worden afgesloten via internet
- werd deze in 2013 reeds uitgebreid met nieuwe waarborgen.
Sinds deze winter was Ethias de eerste en de enige om de gratis dekking van nieuwe winterbanden aan te bieden in al haar
omniumformules van de autoverzekering.
Ethias is haar specifieke knowhow en haar maatschappelijk engagement blijven tonen op het vlak van de Autoverzekeringen, onder
meer door de publicatie van de resultaten van de grootschalige enquête met betrekking tot de perceptie en de invloed van het rijden
met een voertuig uitgerust met winterbanden. Parallel blijft de verbetering van de verkeersveiligheid een belangrijk punt. Bewijs
hiervan ons partnership met Sofico via verkeersmediacampagnes, onze deelname aan de actie Noctambus van de TEC om het
gebruik van het (gratis) openbaar vervoer tijdens Nieuwjaarsnacht te promoten alsook ons partnership met de "Vlaamse Stichting
Verkeerskunde".
Op het vlak van de externe communicatie en de commerciële ontwikkeling behaalt Ethias, voor de 5de keer, de DECAVI-trofee voor
de familiale verzekering. Ons product biedt zeer uitgebreide waarborgen vergeleken met de concurrentie tegen een nog steeds
competitieve prijs. Ethias werd in 2013 voor het 2de jaar op rij verkozen als "favoriete verzekeraar van de Belgen" volgens een
omvangrijke enquête over "European Trusted Brands" van Reader's Digest bij een representatieve bevolkingstestgroep. Uit de
studie "Brand Image Monitor" (BIM) blijkt nogmaals dat Ethias in België de eerste plaats bekleedt op het vlak van imago voor
"efficiëntie in schadebeheer", voor "toegankelijkheid" en voor "competitieve prijzen".
Ethias behaalde in 2013 overigens meerdere prestigieuze prijzen waaronder 4 nieuwe onderscheidingen voor haar campagne
"Buurtfiksers" (1 "Echo Awards" in Chicago en 3 "IMC European Awards"). Hierdoor wordt het totale aantal bekroningen voor dit
concept op 9 gebracht als men hierbij de 5 "Pearl Awards" telt die in New York werden behaald voor het gepersonaliseerde
Welcome Magazine dat zij naar haar nieuwe cliënten verstuurd.
Na de inhuldigig van de nieuwe kantoren van Turnhout en Maasmechelen in 2011 en de nieuwe inplanting in Ukkel in 2012, opende
Ethias in 2013 haar eerste "Concept Store" in Brugge en versterkt aldus het dynamisch en proactief karakter van haar kantoren.
Onze bezoekers kunnen hier in een gemoedelijke sfeer gebruik maken van talrijke technologische innovaties.
Het incasso van de activiteit Leven daalt met 28 % ten opzichte van eind december 2012 en bereikt 68 miljoen euro. Deze
drastische daling vloeit voort uit de beslissing van 20 mei 2010 van de Europese Commissie om de verzekeringsactiviteit Leven
stop te zetten voor het segment van de Particulieren.
Rekening houdend met haar wens om haar cliënten een uitgebreid gamma van financiële producten aan te bieden sloot Ethias in
2011 en 2012 twee distributieakkoorden af met Integrale krachtens dewelke Ethias de producten "Rent" en "CertiFlex-8" ,
verzekeringsproducten van tak 21, commercialiseert voor rekening deze laatste. Sinds januari 2013 werd via de nieuwe
dochteronderneming Ethias Spaar- en Kredietdistributie een nieuw partnership afgesloten met Keytrade Bank, dat een antwoord
biedt aan de verzekerden die spaaroplossingen op kortere termijn zoeken.
Wat de technische resultaten betreft, sloten de individuele verzekeringsactiviteiten Niet-Leven af met een positief netto technischfinancieel saldo van 103 miljoen euro.
Dit resultaat wordt enerzijds verklaard door het feit dat het een jaar met een over het algemeen gunstige schadelast betreft,
ondanks verschillende klimaatgebeurtenissen die een impact hadden op de schadelast van de woning- en autoverzekeringen. Wij
herinneren ons de winderige dagen van oktober en de kerststorm alsook de mist die op 3 december aan de basis lag van een
kettingbotsing in Zonnebeke waarbij in totaal 144 voertuigen waren betrokken.
22 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Anderzijds moet er ook rekening worden gehouden met de permanente aandacht voor de operationele uitmuntendheid, voor de
controle op de interne en externe schadebeheerskosten en voor de controle op de schade-uitgaven, met name dankzij het
verscherpte anti-fraudebeheer en de grotere aandacht voor de lichamelijke schade.
Wat de individuele levensverzekeringsactiviteit Leven betreft, heeft het lichtjes negatieve technisch-financiële nettoresultaat tot
gevolg dat er geen enkele winstdeelname aan onze verzekerden kan worden toegekend.
3.1.2
Collectiviteiten en Ondernemingen
Tijdens het jaar 2013 hebben de Directies Collectiviteiten en Ondernemingen hun acties voor een duurzame efficiëntie en prestatie
voortgezet met respect voor waarden van ethiek, menselijkheid, engagement en nabijheid.
Deze strategische aanpak is er in de eerste plaats op gericht de relaties met de verzekerden Collectiviteiten en Ondernemingen te
consolideren door hen een volledig en aangepast gamma van oplossingen aan te bieden voor hun risicobeheer en hun
verzekeringen.
De Collectiviteiten vormen de herbevestigde kern van de activiteiten van Ethias. In een economische markt die volop in verandering
is, blijft het begrip “partnerschap” van groot belang, zowel in termen van veiligheid en bescherming als van preventie en
ondersteuning. Een relatie die Ethias wil versterken met haar historische verzekerden:
de Federale Staat, de Gewesten en de Gemeenschappen;
de gestelde lichamen (Kamer, Senaat, de parlementen van Gewesten en Gemeenschappen);
de 10 provincies;
Meer dan 580 steden en gemeenten;
honderden OCMW’s en sociale huisvestingsmaatschappijen;
duizenden intercommunales, parastatalen, diensten van algemeen nut, politiezones en verenigingen allerhande.
Ethias biedt sinds lang dekkingen aan voor alle risico's die de openbare diensten en hun personeelsleden kunnen lopen: burgerlijke
aansprakelijkheid, gezondheidszorg, arbeidsongevallen, sportongevallen, auto, bijstandsverlening, enz. Ethias dekt tevens de
beschadiging of vernieling van materiaal, gebouwen en installaties.
Met het oog op continue verbetering zette Ethias in 2013 verschillende belangrijke innovaties voort die bijdragen tot de kwaliteit en
de maatschappelijke verantwoordelijkheid van haar producten en diensten. Zo ontving de waarborguitbreiding met cardiovasculaire
en cerebrovasculaire risico's in sportongevallen ("Een hart voor Sport") de Decavi-trofee voor innovatie 2013 in de verzekering NietLeven. In Leven werd Publi-Plan - geheel van oplossingen om de toekomstige loonkosten en -verplichtingen van alle openbare
instellingen op optimale wijze te plannen - door professionals van de sector bekroond met een Decavi-innovatietrofee 2013 in
levensverzekering.
Verder bouwend op innovatieve diensten zoals de waarschuwingsdienst voor meteorologische risico's, die samen met het Koninklijk
Meteorologisch Instituut werd ontwikkeld, wil Ethias bij haar verzekerden een echte preventiecultuur blijven cultiveren via het
uitwisselen en het delen van "best practices". Om de 'best practices" bij haar verzekerden te belonen lanceerde Ethias in juni 2013
het concept van de "Ethias Prevention Awards", de preventietrofeeën die in de eerste editie bestemd zijn voor de historische
verzekerden van Ethias (Wet van 67). In samenwerking met de FOD Werkgelegenheid, Arbeid en Sociaal Overleg bood Ethias aan
iedere openbare instelling de mogelijkheid om zich kandidaat te stellen in 4 afzonderlijke categorieën: veiligheid van de personen,
bescherming van de goederen, opleidingen en geïntegreerde meerjarenplannen. Op 11 december 2013 waren bijna 300
vertegenwoordigers van de openbare sector - gemeentebesturen, provincies, OCMW's, politiezones, intercommunales, enz. aanwezig op de prijsuitreiking te Brussel. De prijzen werden uitgereikt door een jury van onafhankelijke experts voorgezeten door
de FOD Werkgelegenheid, Arbeid en Sociaal Overleg.
In Levensverzekering biedt Ethias eveneens oplossingen aan die aangepast zijn aan de noden van haar verzekerden (pensioen- en
bijdrageverzekeringen, groepsverzekeringen, individuele pensioenverplichtingen, verzekeringen voor bedrijfsleiders,
rentecontracten, enz.) Zij neemt ook actief deel aan de ontwikkeling van oplossingen voor de nieuwe noden die door de markt
worden geuit: bevordering van het aanvullend pensioen voor de contractuele werknemers van de openbare sector, dienstenaanbod
voor de pensioenfondsen via de nieuwe entiteit Ethias Services (actuarieel advies, financieel en administratief beheer ...) of de
ontwikkeling van een extranet-toepassing gewijd aan het pensioenbeheer (Easenet Pensions). Teneinde haar positie van
belangrijke speler en haar unieke expertise inzake pensioenen te versterken, blijft Ethias innovatieve initiatieven en projecten met
een sterke meerwaarde voor haar verzekerden ontwikkelen: terbeschikkingstelling van een driemaandelijks rapport inzake
pensioenen (Info-Pensioenen) in samenwerking met Kluwer, redactie en publicatie van een naslagwerk inzake wettelijke
pensioenen uitgegeven door Vanden Broele, of de grotere deelname aan opleidingen en conferenties in deze domeinen. Ethias is
zich bewust van de toekomstige uitdagingen van de demografische evolutie van de Belgische bevolking, en de progressieve
omkering van de leeftijdspiramide en stuurt een denkoefening over de vergrijzing. Hiertoe heeft zij, samen met twee andere
onderlinge en coöperatieve verzekeraars, de organisatie van een groot colloquium over de vergrijzing op zich genomen. Ethias wil
zo op termijn duurzame oplossingen voorstellen en ontwikkelen in thema's zoals afhankelijkheid, bejaardenhulp en -zorg, zonder de
pensioenfinanciering te vergeten.
Vanuit haar ruime ervaring in de openbare sector heeft Ethias performante dekkingen ontwikkeld voor particuliere ondernemingen,
door middel van een uitgebreid gamma aan verzekeringsproducten ter bescherming van hun werknemers, hun bezittingen en hun
verantwoordelijkheden. In dit verband werkt Ethias samen met makelaars die gespecialiseerd zijn in ondernemingen. In 2013 bood
de hospitalisatieverzekering "Hospiflex" aan de ondernemingen die op zoek waren naar een kwaliteitsvolle dekking in
gezondheidszorgen de mogelijkheid om te genieten van onze waarborgen en van unieke diensten zoals "EthiasHospi" , online
aangifte van alle hospitalisaties met een automatisch derdebetalersysteem.
Op het einde van dit boekjaar 2013 zijn de resultaten van de Directies Collectiviteiten positief.
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
23
Op kwantitatief vlak steeg het totale incasso voor de verzekeringsactiviteit Collectiviteiten & Ondernemingen met 14 % en bedraagt
2,105 miljard euro.
De activiteiten Niet-Leven tonen een incasso van 723 miljoen euro, het resultaat van het herbevestigde vertrouwen van onze
verzekerden, van het dynamisme van de teams en van hun inzet om een kwaliteitsvolle historische relatie te versterken.
Als verzekeraar en geprivilegieerde partner van de Collectiviteiten en Ondernemingen blijft Ethias de ontwikkeling van nieuwe
innovatieve en efficiënte diensten versterken voor haar verzekerden, in al hun opdrachten en activiteiten: preventie, risicoanalyse,
maatschappelijk verantwoord ondernemen en ook het ter beschikking stellen van performante informaticatoepassingen. In elk van
deze domeinen wil Ethias haar permanente streven naar efficiëntie en innovatie concretiseren.
In Leven stijgen de activiteiten met 21 % en bedragen 1,382 miljard euro. De portefeuille Pensioenverzekeringen (1ste pijler) stijgt
met 25,3 % en de portefeuille Groepsverzekeringen (2de pijler) stijgt met 17,8 %. Ethias positioneert zich meer dan ooit als partner
van de openbare Collectiviteiten in het domein van de pensioenen (pensioen- en bijdrageverzekeringen, administratief beheer en
uitbetaling van pensioenen, enz.).
In termen van rentabiliteit tonen de activiteiten Leven en Niet-Leven Collectiviteiten & Ondernemingen een positief nettoresultaat
van 126 miljoen euro, hetgeen wijst op een verbetering van onze beheersmethoden alsook op een nieuw evenwicht in de relaties
met onze verzekerden.
3.1.3
Financiën en beheer van de activa
3.1.3.1
Impact van de waarderingsregels op de financiële activa
De gebouwen worden op het actief geboekt tegen hun acquisitiewaarde of kostprijs, met inbegrip van de bijkomende kosten. De
terreinen worden niet afgeschreven. Wij herinneren eraan dat, om de afschrijvingsregels tussen de Belgische referentiestelsels en
IFRS op elkaar af te stemmen, de afschrijvingsregels voor de nieuw verworven vaste activa werden aangepast via de
componentenbenadering. Het afschrijvingsbedrag bedraagt 9 miljoen euro op eind 2013.
Voor de overige activacategorieën herinneren wij hieronder aan de algemene regels en de impact ervan op de jaarrekeningen op 31
december 2013.
De deelnemingen maakten het voorwerp uit van waardeverminderingen (onder aftrek van de terugnemingen van
waardeverminderingen) ten bedrage van 1 miljoen euro. Wij noteren dat dit bedrag rekening houdt met het positieve resultaat van
de evolutie van de netto inventariswaarde (NIW) van de bevek DBI (+3 miljoen).
De aandelen maken het voorwerp uit van waardeverminderingen wanneer de minderwaarde hoger is dan 20 % van de
aanschaffingswaarde tijdens een periode van 12 opeenvolgende maanden voorafgaand aan de afsluiting. Een daling met meer dan
50 % (zonder tijdsdruk en weerlegbaar) geeft eveneens aanleiding tot een waardevermindering. Het bedrag van de
waardeverminderingen (onder aftrek van de terugnemingen van waardeverminderingen) dat aldus geboekt wordt voor deze
activaklasse bedraagt 3 miljoen euro.
De obligaties en andere vastrentende effecten geven aanleiding tot gedifferentieerde verwerkingen naargelang de aard van de
effecten.
De gestructureerde obligaties met gewaarborgd kapitaal alsook de klassieke obligaties en andere niet-eeuwigdurende obligaties
maken het voorwerp uit van waardeverminderingen wanneer een daling van meer dan 50 % (zonder tijdsdruk en weerlegbaar)
wordt vastgesteld. Er werden terugnemingen van waardeverminderingen op deze activa geboekt voor een bedrag van 2 miljoen
euro.
De gestructureerde obligaties (met niet-gewaarborgd kapitaal) maken op hun beurt het voorwerp uit van een waardevermindering
n
wanneer de marktprijs lager is dan 80 % of 98 % van de nominale waarde van het effect waarbij “n” de wettelijke maturiteit (of de
eerste calldatum) vertegenwoordigt. Ten gevolge van de algemene verbetering van de markten werden er terugnemingen op
waardeverminderingen geboekt voor een bedrag van 6 miljoen euro.
De eeuwigdurende obligaties worden gewaardeerd in LoCoM (Lower of Cost or Market), overeenkomstig de bepaling van art. 31 al.
4 van het KB van 17 november 1994. Sommige effecten worden gewaardeerd op basis van een modelprijs in plaats van een
marktprijs, omwille van de illiquiditeit die nog steeds op de markten wordt waargenomen. Deze obligaties, die een openstaand
bedrag van 446 miljoen in nominale waarde vertegenwoordigen, maakten het voorwerp uit van een terugneming van
waardeverminderingen ten bedrage van 42 miljoen euro (cfr. punt 3.1.3.2). Dit wordt hoofdzakelijk verklaard door de daling van de
credit spreads, door de stijging van de kans op vervroegde terugbetaling (ten gevolge van de nieuwe Bazel III-reglementering) en
door de toenemende vraag naar deze effecten (vermindering van de hoogrenderende beleggingsmogelijkheden).
De leningen maakten op hun beurt het voorwerp uit van waardeverminderingen ten bedrage van 9 miljoen euro.
De afgeleide producten worden gevaloriseerd volgens het LoCom-principe. Er werden terugnemingen van waardeverminderingen
op deze activa geboekt voor een bedrag van 1 miljoen euro.
De monetaire bestanddelen worden gewaardeerd aan de wisselkoers op afsluitdatum en de niet-monetaire activa blijven behouden
in euro tegen de aanschaffingskoers. De waardeverminderingen op effecten in valuta worden berekend met inbegrip van het
wisselkoerseffect. Het bedrag van de terugnemingen van waardeverminderingen bedraagt 0,5 miljoen euro.
Wij benadrukken dat er bovendien voorzieningen voor financiële risico's werden geboekt voor een bedrag van 61 miljoen euro.
Deze hebben hoofdzakelijk betrekking op effectenoverdrachten in januari 2014, terugvorderingsrisico's en risico's met betrekking tot
de financiële markten.
24 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
De Raad van bestuur meent dat de regels aangenomen door Ehias nv in overeenstemming zijn met het Belgische
boekhoudkundige referentiestelsel.
3.1.3.2
Opmerking betreffende bijlage 3 - Eeuwigdurende obligaties
De huidige waarde van de eeuwigdurende obligaties (opgenomen onder de andere types van obligaties in de rubriek 8.03.223.2) is
afkomstig van het gebruik van een "modelprijs" in plaats van een marktprijs die ofwel overeenstemt met een Bloomberg-valorisatie
ofwel met een valorisatie meegedeeld door een tegenpartij. Dit betreft enkel twee effecten op datum van 31 december 2013 (hetzij
20 % van de totale portefeuille in nominale waarde).
De aldus ingevoerde kwantitatieve benadering is in overeenstemming met de aanbevelingen van de Institute Accounting Standards
Board (IASB) in zijn verslag: "IASB Expert Advisory Panel – Measuring and disclosing the fair value of financial instruments in
markets that are no longer active"
Deze waardering wordt in de rekeningen vertaald door een verbetering van de huidige waarde van deze obligaties met +11 miljoen
euro op datum van 31 december 2013.
3.1.3.3
Toelichting bij de PIIGS2
De blootstelling van Ethias nv aan de perifere soevereine schulden in de eurozone werd op 31 december 2013 als volgt verdeeld:
Italië vertegenwoordigt 3,1 % van de activa in portefeuille in marktwaarde. Ierland, Spanje en Portugal vertegenwoordigen
respectievelijk 0,9 %, 1,3% en 0,9 %.
Op datum van 31 december 2013 bedragen de latente minderwaarden op de PIIGS 9 miljoen euro.
Er moet worden genoteerd dat Ethias gebruik maakte van de mogelijkheid geboden door artikel 27bis §4 van het KB van 17 oktober
1994, met name de spreiding van de minderwaarden die voortvloeien uit de overdracht van Griekse staatsobligaties die in 2012
werd gerealiseerd ten belope van 57,9 miljoen euro. Op eind december 2013 bedraagt de af te schrijven stock 36 miljoen euro.
De posities op de andere landen maken geen voorwerp uit van een waardevermindering aangezien zij niet in een default situatie
verkeren.
3.1.3.4
Investeringsbeleid
Verschillende investeringsbeleidslijnen dekken het geheel van investeringen uitgevoerd door Ethias nv en beschrijven het algemeen
kader waarin de beleggingen moeten passen alsook de rollen en verantwoordelijkheden van alle interveniënten. Het zogenaamde
algemeen investeringsbeleid dekt het merendeel van de uitgevoerde investeringen. Naast dit algemeen beleid bestaan er
beleidslijnen voor sommige specifieke activaklassen zoals het vastgoed en de private equity. Deze beleidslijnen worden jaarlijks
geactualiseerd en werden goedgekeurd door het Directiecomité van 25 november 2013 en gevalideerd door het Audit- en
Risicocomité en de Raad van bestuur van 10 december 2013.
De investeringsbeleidslijnen bepalen de investeringen die in aanmerking komen, de doelstellingen in termen van risico en
rendement en dit in overeenstemming met het beleid inzake activa-passivabeheer (Assets & Liabilities Management), de
toekenning van strategische activa alsook de investeringsrichtlijnen die afhangen van de risicoappetijt van de vennootschap en van
deze financiële doelstellingen op middellange en lange termijn. Zij hebben onder andere als doel de kwaliteit en de liquiditeit van de
portefeuille te verzekeren, de complexiteit ervan te verminderen en de diversificatie en het risicoprofiel te optimaliseren, met
respect voor het wettelijk intern limietenkader alsook de guidelines en verplichtingen van de Europese Commissie. De diversificatie
van de portefeuille wordt voortgezet per activaklasse maar ook voor alle activaklassen samen en op verschillende niveaus: type van
activa, sector, land, maturiteit, emittent/tegenpartij, enz.
Zoals de voorbije jaren werd de blootstelling aan ondoorzichtige producten zoals gestructureerde, getitriseerde, afgeleide en
complexe producten verder verminderd ten voordele van de traditionele financiële activa. De instrumentenklassen die de grootste
voorkeur genieten blijven de staatsobligaties, met uitzondering van de perifere landen en de kredietobligaties, met een voorkeur
voor de niet-financiële sector, en dit in lijn met de guidelines opgenomen in de beslissing van de Europese Commissie.
In de loop van 2013 was er een lichte stijging van onze blootstelling aan aandelen, die in lijn was met de evolutie van de
gemiddelde blootstelling van de Belgische verzekeraars zoals gepubliceerd door Assuralia.
Op het vlak van de obligatiebeleggingen, werd het eerste deel van het jaar gekenmerkt door een globale daling van de rentes,
alsook van de rendementen op de Belgische overheidsobligaties, terwijl er van mei tot september een relatief sterke stijging kon
worden vastgesteld. Wij hebben van deze periodes van hoger rendement gebruik gemaakt om onze blootstelling aan het Belgische
soevereine risico te verhogen.
Het merendeel van de obligatiebeleggingen gebeurde in kredietobligaties. Ondanks de inkrimping van de credit spreads vooral in
de
het 2 semester, bood de gunstige tendens op de kredietmarkten en de pick-up van rendement ten opzichte van de soevereine
effecten investeringsmogelijkheden waarbij onze interne limieten werden gerespecteerd en werd toegezien op een bevredigende
rendement/risicokoppeling. Enkel de obligaties met notering "investment grade" kwamen in aanmerking voor aankoop. De
blootstelling aan de financiële schulden werd nog verminderd rekening houdend met de uitdagingen van de financiële sector, de
nauwe band ervan met de soevereine en de grotere vereiste van Europa in termen van "burden sharing" van de privésector in geval
van ontoereikend kapitaal.
2
PIIGS is het acroniem van Portugal, Italië, Ierland, Griekenland, Spanje.
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
25
De vastgoedbeleggingen stegen eveneens in lijn met de wil van Ethias om haar beleggingen in deze activaklassen op te drijven via
investeringen in rust- en verzorgingstehuizen alsook in kantoorgebouwen.
De verschillende gevoerde acties om de omvang van de tak Leven Particulieren van Ethias te verminderen verplichtten het behoud
van een aanzienlijke liquiditeitsbuffer gedurende het hele jaar.
Tevens ziet Ethias, als verantwoordelijke financiële partner, erop toe de naleving van haar fundamentele waarden te promoten via
een investeringscode. Een zwarte lijst van verboden investeringen wordt jaarlijks geactualiseerd. De laatste versie van deze
investeringscode werd goedgekeurd door het Directiecomité op 4 februari 2013. In haar vastgoedbeleggingen geeft Ethias tevens
de voorkeur aan investeringen die haar maatschappelijke rol versterken, zoals de investering in rust- en verzorgingstehuizen.
3.1.3.5
De marktomstandigheden in 2013
2013 werd ingeleid door gunstige berichten onder meer met de aankondiging van een bevredigende groei in de Verenigde Staten
en een kleinere liquiditeitsbehoefte van de Europese banken. De Europese banken betaalden immers een deel terug van de
sommen die hen door de Europese Centrale Bank (ECB) werden geleend om een liquiditeitsgebrek te vermijden.
De onzekerheid met betrekking tot de Italiaanse verkiezingen en de problemen in Cyprus, waar bepaalde depositobanken moesten
bijdragen aan de redding van de banken, zorgden nadien voor een zekere volatiliteit. Uiteindelijk hadden zij slechts een tijdelijke
impact op de markten. De ECB besliste evenwel om haar rentes te verlagen van 0,75 naar 0,50 % teneinde een marktblokkering te
vermijden.
Tijdens het tweede kwartaal waren er meer concrete tekens van economisch herstel in Europa terwijl de vrees over de
schuldencrisis geleidelijk aan afnam. Er heerste dan ook een sereen klimaat toen de Amerikaanse Federal Reserve (Fed)
omstreeks juni begon te spreken over een afbouw van haar obligatieaankopen. Deze aankopen maakten deel uit van de
uitzonderlijke maatregelen die door de muntinstelling werden genomen om de langetermijnrentes te verlagen en de economie nieuw
leven in te blazen. Ten gevolge van deze aankondiging steeg de Amerikaanse overheidsrente op 10 jaar van 1,80% naar 3,00%
tussen mei en september. De Europese rentes werden eveneens getroffen door deze beweging en de Belgische rente op 10 jaar
steeg over dezelfde periode van 2,00 % naar 2,80 %.
Rekening houdend met deze grote impact op de markten, nam de Fed wat gas terug waardoor de marktrentes in de USA, maar ook
in Europa, daalden. In Europa werd de daling van de marktrentes echter versterkt door interne factoren. Europa toonde immers een
lichte terugloop van haar groei tijdens het tweede deel van het jaar terwijl de inflatie, die 0,7 % bedroeg in december, duidelijk niet
meer bedreigd werd. Bovendien besliste de Europese Centrale Bank in november om haar monetaire beleidsrente voor de tweede
keer dit jaar te verlagen van 0,50 naar 0,25 %.
Wat de Europese schuldencrisis betreft, was er dit jaar een duidelijke tendens. Enerzijds bleef de volatiliteit op de perifere landen
(Spanje, Griekenland, Italië, Portugal en Ierland) beperkt en anderzijds was er een globale daling van de risicopremies. Hoewel er
nog talrijke uitdagingen en problemen zijn, lijkt de markt nu te denken dat het ergste achter ons ligt.
De Spaanse overheidsrente op 10 jaar begon het jaar boven de 5,00 % en eindigde op 4,15 %. Italië toonde een minder goede
prestatie omwille van een lager startniveau (4,30 %) en de onrust met betrekking tot de verkiezingen in het begin van het jaar, maar
eindigde het jaar niettemin op 4,12 %. De Portugese rente zakte van meer dan 6,50 % naar ongeveer 6,00 % ondanks de sociale
onlusten met betrekking tot de begrotingsbesparingen. Tot slot zag ook Ierland zijn financieringsrente dalen dankzij een reeks
gunstige berichten: terugkeer op de obligatiemarkten, geplande uitstap uit het Europese steunprogramma en aanzienlijke
liquiditeitsreserve in geval van problemen.
Op de bedrijfsobligatiemarkten startte de iTraxx op 5 jaar, die de risicopremie met betrekking tot de financiering van de
ondernemingen alle sectoren samen vertegenwoordigt, het jaar op 107 bpn. Het eerste kwartaal werd gekenmerkt door een
belangrijke indexafwijking te wijten aan de problemen in Cyprus en Italië. De index sloot het eerste kwartaal 2013 af in de buurt van
de 130 bpn.
Nadien was er een sterke daling van de kredietpremies door het dalende rendementsstreven en de afnemende druk op de markten.
Hierdoor daalden op dezelfde wijze de financieringsrentes van de emittenten en het door de investeerders behaalde rendement. De
markt was koopgericht en duwde de index vanaf de maand mei onder de grens van de 100 bpn. Deze positieve richting voor de
obligatie-emittenten was slechts van voorbijgaande aard. De risicoaversie trad vanaf de maand juni weer op de voorgrond toen de
Fed gewag maakte van de stopzetting van haar obligatieaankopen. Met als gevolge een sterke stijging van de risicopremies tot
ongeveer 130 bpn op het einde van het semester.
Tijdens het tweede deel van 2013 daalden de risicopremies bijna continu. De iTraxx -index zakte vanaf oktober duidelijk onder de
drempel van de 100 bpn en sloot het jaar af op 70 bpn.
Op de aandelenmarkten was er een algemeen stijgende tendens, gekenmerkt door enkele kleine correcties in februari (verkiezingen
in Italië), april (redding van de Cypriotische banken) en juni (afbouw van de activa-aankopen in de USA). De aandelen stegen
dankzij het behoud van de soepele monetaire beleidslijnen (Europa en Amerika) en dankzij de gunstige economische cijfers, die
duidelijk verbeteren in de USA en geruststellend zijn in Europa. De Europese economie blijft broos en dit vertaalt zich in de
uiteenlopende prestaties tussen de Eurostoxx50 (+17,95 %) en de S&P (+29,60 %). Idem in Europa; de bovenmaatse prestatie van
Duitsland (DAX: +25,48 %) wordt verklaard door haar betere economische gezondheid. De Spaanse conjunctuurverbetering vertaalt
zich eveneens in een stijging van de IBEX-index (+21,42 %).
Bij de sectoren met een sterke stijging noteren wij deze die het meest blootgesteld zijn aan de economische cyclus en aan de
Europese situatie: de automobielsector (+35,97 %), verzekering (+33,18 %), media (+33,18 %), technologie (+27,41 %). De
sectoren van de 'Utilities' (+9,18 %), 'Dranken en Voeding (+7,04 %), aardolie (+4,28 %) en Vastgoed (+2,63 %) behoren tot de
minst performante.
26 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
3.1.4
Algemene kosten
De algemene kosten bedragen, overeenkomstig het budget, 316 miljoen euro, komend van 305 miljoen euro in 2012, d.i. een
stijging van 3,7%. De gemiddelde jaarlijkse groei over de drie laatste boekjaren bedraagt ten minste 1 %.
Met 158 miljoen euro liggen de globale loonlasten lichtjes boven het budget (156,5 miljoen euro) ten gevolge van een herziening
van de actualisatievoet van de vroeger opgebouwde brugpensioenvoorzieningen.
Komend van 69 miljoen euro een jaar eerder bedragen de informaticakosten 71 miljoen euro, d.i. een budgetoverschrijding van een
klein percent omwille van, zoals in 2012, het beroep doen op externe dienstverleners ter compensatie van de moeilijkheid om
bepaalde profielen op de arbeidsmarkt te vinden.
De commerciële kosten bedragen 18 miljoen euro, d.i. een stijging van 8,3 % ten opzichte van 2012. Deze konden profiteren van
gunstige marktomstandigheden en laten een budgettaire marge van meer dan 2 miljoen euro.
De voortzetting van een strikt uitgavenbeheer laat ons ook toe bepaalde begrotingsmarges vrij te maken op de werkings- en
consultancykosten.
3.2
Winstdeelnames en restorno's
De volgende winstdeelnames en restorno's worden voorgesteld:
Activiteiten Leven
Groepsverzekeringen
Verhoging van het kapitaal-overlijden met 35 % (of eventueel vermindering van de premie overlijden met 35 %). Voor de
levensverzekeringscontracten van de 1ste pijler, met uitzondering van deze waarvan het activabeheer in een
gekantonneerd fonds gebeurt, bedraagt de toegekende netto-opbrengst de gewaarborgde intrestvoet. Voor de
levensverzekeringscontracten van de 2de pijler, met uitzondering van deze waarvan het activabeheer in een
gekantonneerd fonds gebeurt, bedraagt de toegekende netto-opbrengst de gewaarborgde intrestvoet.
Voor de contracten waarvan het activabeheer in een gekantonneerd fonds gebeurt, wordt de winstdeelname uitgekeerd in
overeenstemming met de bepalingen van het fonds.
Individuele verzekeringen
Geen verhoging van het kapitaal-overlijden, maar eventueel vermindering met 15 % van de periodieke premie voor de
schuldsaldoverzekeringen, met uitzondering van de contracten getarifeerd op basis van een ervaringstafel waarvoor er
geen winstdeelnemingen worden voorzien.
Voor de contracten FIRST, FIRST Invest, FIRST Junior en Top FIRST bedraagt de toegekende nettorente de
gewaarborgde rente en worden er geen winstdeelnemingen voorzien.
Voor de klassieke levensverzekeringscontracten bedraagt de toegekende netto-opbrengst de gewaarborgde rente.
Rentecontracten
Er worden geen winstdeelnemingen voorzien met uitzondering van de contracten waarvan het activabeheer in een
gekantonneerd fonds gebeurt en waarvoor de winstdeelname in overeenstemming is met de bepalingen van het fonds.
Kapitalisatiecontracten (tak 26)
Er worden geen winstdeelnemingen voorzien voor deze contracten.
Activiteiten Niet-Leven
Er worden geen teruggaven toegekend.
3.3
Wettelijke coëfficiënten
3.3.1
Staat betreffende de expliciete solvabiliteitsmarge
Samen te stellen marge
(in duizend euro)
815.286
3.3.2
Totaal van de samengestelde
elementen
(in duizend euro)
1.551.187
Dekkingsgraad
190,26%
Dekking van het technisch passief (met limieten)
Representatieve activa
(in duizend euro)
19.663.529
Technische voorzieningen en
schulden
(in duizend euro)
18.060.039
Dekkingsgraad
108,88%
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
3.4
Evolutie van het eigen vermogen
Cijfers in duizend euro
2013
Reserves
Geplaatst
kapitaal
1.000.000
Herwaarderingsmeerwaarde
35.273
11.064
Overgedragen
resultaat
131.258
Resultaat
0
0
0
110.110
Kapitaalbewegingen
0
0
0
0
0
Dividenduitkering
0
0
0
-25.000
-25.000
Eigen vermogen op 1 januari
Eigen vermogen op 1 januari
1.177.595
110.110
0
-696
6.268
-5.510
62
34.577
17.332
210.858
1.262.767
Geplaatst
kapitaal
2.000.000
Herwaarderingsmeerwaarde
113.379
0
Overgedragen
resultaat
-1.074.655
0
0
0
180.273
-1.000.000
-74.655
0
1.074.655
0
0
0
0
-40.000
-40.000
Eigen vermogen op 31 december
Cijfers in duizend euro
Totaal
1.000.000
Overige bewegingen
Resultaat
Kapitaalbewegingen
Dividenduitkering
Overige bewegingen
Eigen vermogen op 31 december
3.5
27
2012
Reserves
Totaal
1.038.724
180.273
0
-3.451
11.064
-9.015
-1.402
1.000.000
35.273
11.064
131.258
1.177.595
Beoordeling van de interne controle
De opstelling van het verslag over de beoordeling van het internecontrolesysteem is conform de CBFA-circulaire 2009_26 van 24
juni 2009 alsook de COSO-normen (Committee of Sponsoring Organizations of the Treadway Commission).
In termen van controleomgeving:
heeft Ethias aandacht voor de naleving van de integriteit en van de ethische waarden die zij uitdraagt;
wil Ethias haar doelstellingen bereiken door een duidelijke definitie van haar organische structuren, van de passende
bevoegdheden en verantwoordelijkheden;
toont Ethias haar engagement om competente medewerkers aan te trekken, te vormen en te fideliseren in
overeenstemming met de doelstellingen van haar driejarenplan;
voert Ethias voor al haar medewerkers de plicht in om hun verantwoordelijkheden op het vlak van interne controle op te
nemen.
In termen van risicobeoordeling:
ziet Ethias erop toe duidelijk de doelstellingen te bepalen die een identificatie en een beoordeling van de risico's
verbonden aan haar doelstellingen verzekeren;
identificeert zij de risico's verbonden aan de realisatie van haar doelstellingen in het geheel van haar
verantwoordelijkheidsperimeter en analyseert zij deze risico's regelmatig teneinde de geschikte beheersmodaliteiten voor
deze risico's te bepalen;
integreert zij het interne en externe frauderisico in haar beoordeling van de riscio's die de realisatie van haar
doelstellingen in het gedrang kunnen brengen;
identificeert en beoordeelt zij regelmatig de wijzigingen die een significante impact zouden kunnen hebben op haar
internecontrolesysteem.
In termen van controleactiviteit:
implementeert en/of herziet Ethias haar controleactiviteiten door middel van richtlijnen die de beoogde doelstellingen
preciseren, en procedures die deze richtlijnen activeren.
selecteert en ontwikkelt zij de controleactiviteiten die bijdragen tot het behoud of de vermindering van de risico's
verbonden aan de realisatie van haar doelstellingen aan aanvaardbare niveaus.
In termen van informatie en communicatie:
communiceert Ethias intern de informatie die vereist is voor de goede werking van de andere componenten van de
interne controle, meer in het bijzonder door het verkrijgen van relevante en kwaliteitsvolle informatie.
In termen van sturing:
28 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
realiseert Ethias permanente en/of punctuele beoordelingen om te controleren of de componenten van de interne controle
wel degelijk zijn ingevoerd en werkzaam zijn.
communiceert zij, te gepasten tijde, een beoordeling van de tekortkomingen van de interne controle aan de
verantwoordelijken van de corrigerende maatregelen, met name aan het Directiecomité en het Audit- en Risicocomité.
Zoals bij elk intern controleapparaat kan het door Ethias ingevoerde systeem slechts een absolute garantie bieden wanneer de
risico’s volledig uitgesloten zijn. Het systeem verschaft dan ook slechts een redelijke mate van zekerheid met betrekking tot de
verwezenlijking van haar doelstellingen. Het systeem evolueert voortdurend en werd in 2013 versterkt via:
De regelmatige herziening van het investeringsbeleid op maat van de risicoappetijt;
De opvolging van het project “Solvency II”;
De continue verbetering van de toepassingen met betrekking tot de operationele uitmuntendheid;
De invoering van beleidslijnen inzake continuïteit en veiligheid;
Het internecontrolesysteem van Ethias is evenwel nog op bepaalde punten voor verbetering vatbaar aangezien:
De afstemming op Solvency II nog moet worden afgerond;
De uitrol van de beleidslijnen inzake continuïteit en veiligheid moet worden versneld;
de procedures nog verder moeten worden geformaliseerd en de uitgevoerde controles beter moeten worden
gedocumenteerd;
De bekommernissen met betrekking tot interne fraudebestrijding nog meer moeten worden geïntegreerd in de
operationele processen.
De conclusies van onze beoordeling van het internecontrolesysteem hebben ons ertoe gebracht onze verbeterinspanningen op dit
vlak voort te zetten via de implementatie van diverse plannen ter aanvulling op het plan “Visa voor de toekomst”.
3.6
Belangrijke risico's (blootstelling en beheersbeleid) en gebruik
van de financiële instrumenten van de vennootschap
3.6.1
Governance inzake risicobeheer
Het deugdelijk bestuur van een verzekeringsonderneming vereist de invoering van de volgende functies: Interne Audit, Compliance,
Risk Management en Actuariële Controle. Dit zijn niet enkel onafhankelijke controlefuncties, maar ook governancefuncties. Hun
besluiten en adviezen vertalen zich in maatregelen voor de versterking van de beheersstructuur, de organisatie en de interne
controle. Deze functies zijn zodanig gestructureerd dat zij drie "defensielijnen" vormen:
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
29
Eerste verdedigingslijn - De dagelijkse opvolging van de risico's
De eerste defensielijn wordt verzekerd door de operationele lijnen en de ondersteunende functies (boekhouding, IT, human
resources, beheerscontrole, strategische cel …). Deze defensielijn is samengesteld uit “risicocontrolebeheerders” aangezien zij
dagelijks in al hun taken de principes van een doeltreffend risicobeheer integreren (controletoepassingen, vierogenprincipe, enz.).
De operationele lijnen en de supportfuncties zijn verantwoordelijk voor de activiteiten die hen worden toegekend. Zij zijn bijgevolg
als dusdanig verantwoordelijk voor het beheer van de risico's die voortvloeien uit deze activiteiten: toepassing van de
risicobehandeling en implementatie van de actieplannen.
Ethias ziet erop toe dat alle werknemers een juist begrip hebben van de risico's die de goede realisatie van de activiteiten waarmee
zij belast zijn kunnen bedreigen. Zo is iedere werknemer verantwoordelijk voor de identificatie en de evaluatie van de risico's die
permanent worden gelopen.
Dankzij een netwerk van "risicocorrespondenten" in de operationele lijnen en de ondersteunende functies, gevormd door de Risk
Management correspondenten en de cellen Legal & Compliance, kan er gebruik worden gemaakt van de technische competenties
van de experten op het terrein. Deze correspondenten zijn contactpersonen die aan de CRO de informatie moeten geven die vereist
is voor de goede organisatie van het risicobeheer. Zij hangen functioneel af van de CRO.
Tot slot wordt de actuariële expertise op twee niveaus vertegenwoordigd: op het niveau van de eerste defensielijn, m.a.w. in de
operationele lijnen, om de actuariële werkzaamheden uit te voeren ten dienste van de tariefoperaties en -aspecten (bijvoorbeeld de
berekening van reserves) alsook op het niveau van de tweede verdedigingslinie via het departement Actuariële Controle die afhangt
van de CRO (zie volgend deel).
Tweede verdedigingslijn - De supervisie over de risico's
De tweede verdedigingslijn wordt verzekerd door de entiteiten die hiërarchisch afhangen van de CRO: Compliance, Risk
Management en Actuariële Controle. De CRO is lid van het Directiecomité, hetgeen een rechtstreekse communicatie van de
risicoverbonden problemen naar het belangrijkste beslissingsorgaan van de onderneming mogelijk maakt.
De Chief Risk Officer moet zich ervan verzekeren dat de risicobeheerstructuur van Ethias operationeel is en de doeltreffendheid
ervan verbeteren. De entiteiten die hiërarchisch afhangen van de CRO staan hem bij in zijn evaluatie van het risicoprofiel van de
vennootschap, van de afstemming ervan op de strategie en de risicoappetijt alsook bij de identificatie van de toekomstige risico's.
Deze verdedigingslijn, die onafhankelijk is van de eerste, handhaaft een methodologisch kader en onderliggende processen die
toelaten de geïmplementeerde risicobeheersstructuur te controleren en te superviseren. Bij overschrijding van het door Ethias
gewenste risicoprofiel komt zij tussen op het operationele niveau om wijzigingen aan te vatten en de eerste verdedigingslijn te
ondersteunen bij het oplossen van de problemen.
Het netwerk van risicocorrespondenten maakt een gedecentraliseerde structuur mogelijk, die nauw verwant is met het operationele,
maar met behoud van een centrale expertise, onder meer inzake risicokwantificatie.
Dit vergemakkelijkt de tussenkomst van de controlefuncties van de tweede verdedigingslijn ter ondersteuning van de eerste
verdedigingslijn bij de invoering van corrigerende acties om de geïdentificeerde tekortkomingen te verhelpen.
Om de risicogovernance te versterken heeft het Directiecomité van Ethias tot slot beslist om vier comités op te richten die gewijd
zijn aan het risicobeheer:
het Comité Risico's;
het Strategisch Investeringscomité;
het Comité Verzekering Herverzekering; en
het Comité Opvolging van de Operationele Risico's
Deze comités zijn in feite opvolgings-, beslissings- en rapporteringsinstrumenten op het vlak van risico's. Elk comité wordt
voorgezeten door een lid van het Directiecomité. Het was de wens van het directiecomité en van de Raad van bestuur om “sterke
comités” op te richten teneinde een doeltreffende risicogovernance binnen de onderneming te organiseren. Met dit doel werden ook
de verantwoordelijkheden van ieder comité duidelijk bepaald.
Derde verdedigingslijn - De onafhankelijke evaluatie
De derde verdedigingslijn wordt verzekerd door de Interne Audit. Deze defensielijn levert een onafhankelijk overzicht van de
kwaliteit van de procedures inzake identificatie, meting en controle van de risico's. Om zijn onafhankelijkheid te verzekeren brengt
deze entiteit rechtstreeks verslag uit aan de CEO.
3.6.2
Solvency II
Het Directiecomité van Ethias nv heeft de lancering van het “Programma Solvency II” al sinds november 2009 goedgekeurd. Dit
programma is een geheel van transversale projecten binnen de onderneming met betrekking tot de governance, de modellering, de
IT, het beheer van de databases en de ontwikkeling van processen om de vereiste Solvency II-normen te bereiken.
Er werden zes belangrijke releases afgeleverd die de basis leveren voor de operationalisering van SII en die gunstig zijn voor het
geheel van de onderneming.
De invoering van de infrastructuur en de processen inzake Solvency II gebeurde met voortdurende inachtname van de potentiële
synergieën met het geheel van de onderneming - bijvoorbeeld:
30 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
De gegevensbehoefte zal worden gedekt door een bedrijfsdatawarehouse,
De vereisten m.b.t. de productietermijnen van de Solvency II-rapporten bevatten een globaal "Fast Close" programma,
De gegevensvereisten leidden tot de invoering van een globaal project voor gegevensbeheer,
De aankoop van een simulatietool Niet-Leven dat toelaat beter rekening te houden met de risico's in de
ondernemingsbeslissingen.
In 2014 zullen de drie belangrijke doelstellingen worden voortgezet: voortzetten van de operationalisering, uitvoeren van dry-runs en
verdere ontwikkelen van de interne modellen.
Het plan houdt rekening met een invoering teneinde conform te zijn zodra de Solvency II-normen van toepassing zullen zijn.
3.6.3
Risk Appetite
De Risicoappetijt van Ethias werd goedgekeurd door de Raad van bestuur en is opgebouwd rond 4 hoofdpunten:de solvabiliteit, de
rentabiliteit, de liquiditeit en de operationele uitmuntendheid. Elk van deze punten wordt vervolgens ontwikkeld zodat de in te voeren
doelstellingen en richtlijnen concreet kunnen worden vastgelegd.
3.6.4
Verzekeringsrisico's
Het verzekeringsrisicobeheer is als volgt opgenomen in het beheer van de onderneming:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
3.6.5
In collectiviteiten volgen de onderschrijvers de onderschrijvingsgidsen die de beperkingen inzake onderschrijving
vastleggen, zowel op het vlak van de algemene en specifieke contractvoorwaarden als op het vlak van de tarifering en de
hoogte van het risico. Zij bepalen ook het bevoegdheidsniveau toegekend op basis van het hiërarchische niveau en de te
volgen procedures, waarbij een acceptatiebureau fungeert als laatste instantie.
Voor de particulieren zijn de onderschrijvers enerzijds onderworpen aan risicoaanvaardingsprocedures die de
hiërarchische lijnen volgen en anderzijds aan blokkeringslimieten in de informaticasystemen. Elk nieuw product alsook de
wijziging van bestaande producten wordt vooraf geanalyseerd door de Directie Product- & Market Management die alle
aspecten van het product bestudeert: marketing, rentabiliteit, ALM-verplichtingen (Asset & Liability Management),
compliance, enz.
De diensten actuariaat en herverzekering bepalen de noden van de onderneming op het vlak van herverzekering. De
overeenkomsten worden jaarlijks herzien op basis van de onderschrijvingscapaciteiten van de onderneming en van de
vragen van de productie.
De tarieven worden vastgesteld door de actuarissen-tarifeerders en zijn onderworpen aan het advies van de Actuariële
Controle. De Actuariële Controle geeft ook, op onafhankelijke wijze, advies aan het Directiecomité over de technische
rentabiliteit van de producten, over het herverzekeringsplan, over de toereikendheid van de wiskundige voorzieningen,
over het ALM-beheer en over het winstdeelnemingsplan.
Het Comité Verzekering & Herverzekering volgt de technische risico’s van de bestaande producten op, analyseert de
mitigerende acties van de technische risico’s, analyseert de wijzigingen aan de bestaande producten of de nieuwe
productvoorstellen en superviseert het herverzekeringsprogramma. Het brengt verslag uit aan het Directiecomité voor
validatie.
De Chief Risk Officer stelt jaarlijks een verslag op betreffende de technische risico's waaraan de onderneming is
blootgesteld. Dit verslag belicht de risicoprofielen in portefeuille alsook het belang ervan en brengt de resultaten van de
analyses over de toereikendheid van de reserves. Het verslag wordt onderzocht door het Comité Verzekering
Herverzekering en wordt vervolgens voorgelegd aan het Directiecomité dat, indien nodig, de corrigerende maatregelen
neemt die zich opdringen. Het verslag wordt tevens voorgesteld aan het Audit- en Risicocomité dat hierover verslag
uitbrengt aan de Raad van bestuur.
Financiële risico's
Het beheer van de financiële risico’s is op de volgende wijze in het beheer van de onderneming opgenomen:
1.
2.
3.
4.
3.6.6
De financiële beheerders zijn verplicht de investeringsfilosofie en de investeringscode te respecteren en erover te waken
dat hun posities de financiële limieten niet overschrijden en de Asset Allocation respecteren.
De Directie Financiën organiseert maandelijks een tactisch Comité Investering dat beslist over de acties die moeten
worden gevoerd enerzijds in het kader van bovenvermelde beperkingen en anderzijds op basis van de gedragslijnen en
beslissingen die voortvloeien uit het Strategisch Investeringscomité.
Het Strategisch Investeringscomité heeft als opdracht de investeringsrichtlijnen vast te leggen en de portefeuille op te
volgen in functie van het door de Raad van bestuur goedgekeurde investeringsbeleid. Het brengt verslag uit aan het
Directiecomité voor validatie.
De samenstelling en de waarden van financiële portefeuilles worden maandelijks gecontroleerd via het "Investment
Dashboard". Een driemaandelijks verslag over de financiële risico's geeft een globaal overzicht van de financiële risico’s
waaraan de onderneming is blootgesteld. Het bevat de blootstellingsprofielen per risico van de activa in portefeuille en
toont de resultaten van de gevoeligheidsanalyses voor de waarde van de portefeuilles.
ALM-risico's
Een driemaandelijks ALM-verslag, opgesteld door de Directie Risk Management, laat toe om het activa-passivabeheer en de
liquiditeitssituatie te diagnosticeren en om de nodige corrigerende maatregelen vast te stellen. Deze verslagen worden
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
31
geanalyseerd door het Risicocomité en aan het Directiecomité overgemaakt dat eventueel de corrigerende maatregelen neemt die
zich opdringen en die het mogelijk maken om bepaalde risico's specifiek te sturen. Deze verslagen worden eveneens voorgesteld
aan het Audit en Risicocomité dat er verslag over uitbrengt aan de Raad van bestuur.
3.6.7
Operationele risico's
Met betrekking tot de operationele risico’s heeft Ethias nv de typologie van Bazel II aangenomen. Hierin worden de belangrijke
operationele risico’s die tot zware verliezen kunnen leiden in zeven categorieën onderverdeeld:
interne fraude,
externe fraude,
praktijken op het gebied van werkomstandigheden en veiligheid op de werkplaats,
cliënten, producten en ondernemingspraktijken,
uitvoering, levering en procesbeheer,
schade aan fysieke activa,
verstoring van bedrijfsactiviteiten en systeemfalen.
In een streven naar optimalisatie werd de informatiebeveiliging en de continuïteit van de activiteiten geïntegreerd in het beheer van
de operationele risico’s.
De Chief Risk Officer is overgegaan tot het in kaart brengen van de risico’s verbonden aan de businessprocessen. Deze risico's zijn
ingedeeld op basis van frequentie/impact en ingedeeld in categorieën met behulp van een proces van zelfevaluatie en daarna een
evaluatie met assistentie. Een reeks van uit te voeren acties werd geselecteerd en geïmplementeerd. De risicokartering is een
steeds terugkerende procedure.
De Chief Risk Officer heeft ook het volgende op punt gesteld:
een procedure om operationele incidenten van allerlei aard naar boven te doen doorstromen. Dit zou op termijn moeten
toelaten om de incidenten van structurele aard op te sporen;
een procedure inzake informatiebewaking die toelaat de bedreigingen op te volgen waarmee de onderneming zou kunnen
worden geconfronteerd.
Het administratieve klachtenbeheer en de analyse van de klachtenstatistieken valt eveneens onder de Chief Risk Officer.
Het Comité Opvolging van het Operationele Risico staat in voor de opvolging van het operationele risico (met inbegrip van de
conformiteitsrisico’s) en analyseert en stelt richtsnoeren voor m.b.t. de overeenstemmende mitigerende/beheersmaatregelen. Het
brengt verslag uit aan het Directiecomité voor validatie.
32 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
3.7
Herverzekering
De herverzekering past in het beheersingsproces van de verzekeringsrisico's.
Zij draagt eveneens bij tot de verbetering van de solvabiliteitsratio.
De herverzekeringsprogramma's zijn verdeeld in 4 grote delen: de zaakverzekeringen, de aansprakelijkheidsverzekeringen, de
motorrijtuigenverzekeringen, de personenverzekeringen (arbeidsongevallen en overlijdens-/invaliditeitsverzekeringen).
De programma's worden elk jaar opnieuw geëvalueerd om te beantwoorden aan de behoeften van de productie rekening houdend
met de markt van de herverzekering en de evolutie van het eigen vermogen.
De belangrijkste verzekeringsrisico's van Ethias nv betreffen de schade- en aansprakelijkheidsverzekeringen van de openbare
sector, de aansprakelijkheid van motorrijtuigen en de catastroferisico's die hieruit voortvloeien: natuurlijke of menselijke ramp, cumul
in arbeidsongevallen en in groepsverzekeringen ...
Deze risico's worden gedekt door middel van herverzekeringsverdragen en facultatieve herverzekeringsovereenkomsten voor de
risico's die buiten het kader van de verdragen vallen. De meerderheid van deze contracten zijn op niet-proportionele basis
afgesloten.
De evoluties van de herverzekering tussen 2012 en 2013 hebben hoofdzakelijk betrekking op:
de invoering van een verdrag "Mensenramp", dat de arbeidsongevallen, de ongevallen Gemeen Recht en de
groepsverzekeringen dekt.
de aankoop van bijkomende capaciteiten in Brandramp.
De herverzekeringskosten zijn stabiel: de premieverhogingen die het resultaat zijn van een nieuwe indicatieve tabel (hoofdzakelijk
van toepassing op de schadegevallen met lichamelijke schade) worden gecompenseerd door een nogal softe
herverzekeringsmarkt.
Ethias nv herverzekert 95 % van de activiteiten van Ethias Gemeen Recht ovv.
3.8
Informatie betreffende milieu- en personeelsaangelegenheden
Stevig verankerd in een dynamisch meerjarenplan voor Maatschappelijk Verantwoord Ondernemen schenkt Ethias zeer in het
bijzonder aandacht aan de ecologische en maatschappelijke gevolgen van haar activiteiten. Op ecologisch vlak maakte deze
bewustmaking voor duurzame uitdagingen het voorwerp uit van verschillende realisaties in het tweede Actieplan MVO 2009-2013.
Eén van de acties die Ethias in het kader van dit meerjarenplan ontwikkelde, is de invoering van een kordaat beleid in de volgende
4 domeinen:
Vermindering van haar verbruik van fossiele energie,
Vermindering van de CO2-uitstoot door haar activiteit,
Beheer van het afval, de verpakkingen en de gebruikte verbruiksartikelen,
Beheer van de leveranciers afgestemd op de criteria inzake ethiek, duurzaamheid en nabijheid.
Zo houdt Ethias bij haar keuze van leveranciers en producten rekening met de globale aanschaffingskost.
Om deze doelstellingen te bereiken lanceerde Ethias in 2012 de volgende belangrijke projecten die in 2013 werden voortgezet en
die een aanvulling zijn op de vorige investeringen:
Onderschrijving van contracten voor groenstroomlevering met "garantielabel van groene oorsprong". Deze waarborgt de
levering van energie opgewekt door hydro-elektriciteit, windkracht, cogeneratie of zonne-energie;
In partnership met de vennootschap CO2Logic, jaarlijkse meting van de koolstofvoetafdruk in uitvoering van het
jaaractieplan met het oog op vermindering ervan. Eind 2012 werd de drempel van 50 % uitstootreductie bereikt dankzij de
opeenvolgende acties die gedurende 5 jaar werden gevoerd. In 2013 werd de activiteitsperimeter waarop deze
maatregel betrekking heeft uitgebreid naar de activiteiten restaurant, informatica, papierafval en -consumptie;
Partnership met Bpost voor CO2-compensatie voor mailings;
Invoering van een "slowfood" beleid in het personeelsrestaurant (85.000 maaltijden/jaar) en keuze van lokale leveranciers
die zich aansluiten bij het restaurantcharter van Ethias en bij de bio-/duurzaamheidslabels;
Invoering van het concept van "duurzame" commerciële agentschappen via de integratie van het Concept 3.0 inzake
modernisering van de agentschappen van het commercieel netwerk;
Modernisering van de productie-uitrustingen en van het verwarmings-/aircobeleid (de nieuwe verwarmingsinstallatie 2000
kw te Luik Croisiers met inbegrip van zonnepanelen). Voortzetting van de investeringen in de beheerssystemen van de
technische installaties en modernisering met eco-efficiënte uitrustingen en materiaal;
Keuze van goederen en leveranciers op basis van duurzame, maatschappelijke en lokale labels (FSC, Iso 9001/14001,
Cradletocradle, FairTrade, PEFC);
Creatie van een pagina "leveranciers" op de site Ethias.be met het duurzame aankoopbeleid en de hieruit voortvloeiende
selectiecriteria;
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
33
Ethias is zich ervan bewust dat de CO2-uitstoot verbonden aan het woon-werkverkeer een belangrijke impact heeft op het milieu. Zij
ontwikkelde daarom een mobiliteitsplan rond verschillende punten. Zowel het gebruik van het openbaar vervoer als carpooling
werden gepromoot onder het personeel. Bovendien verleende Ethias, in partnership met het Waalse Gewest, haar steun en haar
medewerking aan het project "Friday Bikeday" om andere alternatieven voor het woon-werkverkeer te promoten. Met deze actie
behaalde Ethias in 2013 het 3-sterrenlabel "Tous vélos actifs". Er worden momenteel projecten ontwikkeld om de
vastgoedinfrastructuur aan te passen aan deze problematiek. Als maatschappelijk verantwoordelijke speler ondersteunde Ethias
eveneens alternatieve mobiliteitsprogramma's die uitgaan van de openbare overheden, zoals 'Covoit-stop'. Sinds 2012 stelt Ethias
tijdens de middagpauze fietsen, waaronder ook elektrische fietsen, ter beschikking van het personeel. Voorts werd een gratis
oplaadpunt voor elektrische fietsen geïnstalleerd in de parkeergarage.
De onderneming past sinds 2008 een milieumaatregel toe voor haar bedrijfsvoertuigen: er werd een maximale CO2-uitstoot
vastgelegd voor ieder type van bedrijfsvoertuig. Er werd een jaardoelstelling vastgelegd om de CO2-uitstoot van het volledige
wagenpark van Ethias met 10 % te verminderen tegen 2015. De beheersing van de koolstofuitstoot is een belangrijk actiepunt voor
Ethias. Daarenboven publiceert Ethias in haar ondernemingsverslag haar eigen CO2-rapport. Centraal hierin staat de CO2voetafdruk van de onderneming (berekend door CO2logic). Tussen 2007 en 2012 kon Ethias haar CO2-voetafdruk met de helft
verminderen. Als verzekeraar die bewust is van de impact van de ongunstige weersomstandigheden op de schadelast van haar
verzekerden lanceerde Ethias vanaf 2012 een waarschuwings- en preventiedienst bij risicovolle weersomstandigheden bestemd
voor de lokale overheden. De bekommernis van Ethias om duurzame gedragingen te doen doorsijpelen in de onderneming
vertaalde zich eind 2012 door de wil van de onderneming om innovatieve verzekeringstarieven aan te bieden voor
elektrische/hybride voertuigen of voor bestuurders die hun aantal kilometers per jaar willen verminderen.
Bovendien zag Ethias, met respect voor haar waarden van menselijkheid en ethiek, erop toe dat de algemene voorwaarden van alle
bestelbonnen een artikel bevatten volgens dewelke de leverancier zich ertoe verbindt de basisprincipes van de IAO (Internationale
Arbeidsorganisatie) na te leven en te doen naleven door zijn eventuele onderaannemers: verbod op kinderarbeid, naleving van de
syndicale vrijheid, afschaffing van iedere vorm van dwangarbeid, verbod op discriminatie inzake tewerkstelling en
beroepsuitoefening. Zo sensibiliseert de onderneming ook haar onderaannemers voor deze problematiek. De ethische
investeringscode van Ethias, met een zwarte lijst van investeringen gebaseerd op een internationale indexering van een extern
orgaan (RFA), integreert eveneens deze nalevingscriteria van de IAO-normen, bovenop het verbod op ondernemingen die
rechtstreeks of onrechtstreeks betrokken zijn bij de productie en de verkoop van controversiële wapens (verarmd uranium,
clusterbommen, anti-persoonsmijnen). Wat ons bedrijfsrestaurant betreft, zijn de meeste van de gebruikte producten en goederen
afkomstig uit de biologische landbouw of een verdelingskanaal gebaseerd op duurzame ontwikkeling. In 2013 benadrukte Ethias
deze koers door in haar aanbestedingen van werkzaamheden de product- en technische varianten met een ecologisch duurzaam
label te integreren. Deze denkoefening moet toelaten een echt verantwoord alternatief aan te bieden.
Bovendien ontvangt Ethias, op maatschappelijk vlak, regelmatig stagiaires in beroepsopleiding, in samenwerking met verschillende
opleidingscentra (VDAB, scholen, vzw’s, enz…). Het personeelsbestand van de onderneming evolueerde in overeenstemming met
het plan "Visa voor de Toekomst". Sinds 2011 krijgt iedere medewerker doelstellingen toegewezen afgestemd op het strategisch
plan van Ethias. In juli 2011 ontvingen de medewerkers hun functiebeschrijving. Dit beantwoordt aan de verwachtingen van het
personeel in termen van erkenning van verdienste, rechtvaardigheid en loopbaanperspectief. Dit laat eveneens toe het
geïntegreerde humanresourcesmodel te versterken: evaluatie, loopbaanbeheer, ontwikkeling van vaardigheden en previsioneel
beheer. Daarenboven werd een omvangrijk project gestart om te zoeken naar een geïntegreerde informaticaoplossing voor het
humanresourcesbeheer waarvan de implementatie in 2013 werd aangevat. Andere belangrijke doelstelling: de voortdurende
competentieontwikkeling en permanente vorming. In dat opzicht richt het Ethias Competence Center (ECC) zich tot het voltallige
personeel en biedt een steeds grotere waaier van technische, commerciële, gedrags- en managementopleidingen aan. In 2010 en
2011 werd gestart met een ambitieus programma voor het management als begeleidingsinstrument van het plan “Visa voor de
toekomst” op het terrein. Het programma, dat betrekking had op het Change Management, het projectbeheer en het
formuleren/opvolgen van doelstellingen, werd in 2011 voortgezet in het kader van een collectieve coachingopleiding. Dit programma
zal in 2013 worden voortgezet. In 2013 werden er ook investeringen uitgevoerd om de competenties van ons netwerk van
inspecteurs te ondersteunen. Tevens werden er opleidingen georganiseerd die betrekking hebben op de juridische en technische
evoluties in de verschillende beroepen. Deze opleidingen werden uitgebreid naar de gehele onderneming. In 2014 zullen er
opleidingen in change management worden georganiseerd voor alle personeelsleden teneinde de uitdagingen van het
geactualiseerde strategische plan VISA beter te begrijpen. In 2013 was er een project om de "empowerment" van het management
te verhogen. Dit project leverde de nodige positieve resultaten zodat vanaf 2014 ook de andere Directies hieromtrent kunnen
werken. Primordiale motiveringselementen zijn de werkomstandigheden, waarvan de kwaliteit het resultaat is van een permanente
en constructieve dialoog met de vakbondsorganisaties. Bovendien is Ethias medio 2013 gestart met de ontwikkeling van een
ambitieus project met betrekking tot de invoering van nieuwe werkvormen. De 2 hoofddoelstellingen van dit project zijn het welzijn
van de medewerkers en de operationele performantie, gemodelleerd door de formule autonomie + verantwoordelijkheid +
solidariteit = geluk + performantie. Om dit te bereiken heeft Ethias ervoor gekozen het woord te laten aan de medewerkers die een
pilootproject voor hun team en criteria voorstellen met betrekking tot de nieuwe werkvormen die zij willen testen zoals bijvoorbeeld,
teleworking, uitbreiding van de glijdende uren, bepalen van teamdoelstellingen, participatief management... Er zullen 3 projectteams
worden geselecteerd om deze criteria te testen. Indien de test doorslaggevend blijkt, zal het project worden uitgebreid naar de
volledige onderneming rekening houdend met de wensen en behoeften van alle directies. Dit komt tot uiting in de lage turn-over van
het personeel en de lage absenteïsmegraad. Tot slot vormen het loopbaanbeheer en het previsionele tewerkstellings- en
competentiebeheer twee ontwikkelingspistes voor de komende jaren. In maart 2006 keurde Ethias een intern Diversiteitscharter
goed om het pluralisme te bevorderen en de diversiteit na te streven bij aanwervingen, integratie en loopbaanbeheer als
vooruitgangsfactor voor de onderneming. Samen met het Gelijkheid-Diversiteitslabel (in maart 2007 uitgereikt voor een periode van
3 jaar door de FOD Tewerkstelling) wil dit interne Charter getuigen van het engagement van Ethias om de gelijkheid tussen mannen
en vrouwen alsook de culturele, etnische en sociale diversiteit te bevorderen. Hoewel het verbod op iedere vorm van discriminatie
en het gelijkekansenprincipe reeds uitdrukkelijk in de Sociaal-Ethische code van Ethias aan bod komen, hebben dit charter en dit
label als doel dergelijke principes te herbevestigen door ze verder uit te diepen en ze te concretiseren binnen de onderneming. In
dat opzicht is Comité Diversiteit dat bestaat uit meerdere personeelsvertegenwoordigers en medewerkers met competenties in deze
materie belast met het uitwerken van concrete acties voor de onderneming die ter goedkeuring worden voorgelegd aan het Ethisch
Comité van Ethias.
De voorstellen van het Comité Diversiteit hebben onder meer geleid tot de invoering van de volgende projecten in 2013:
34 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
De deelname van Ethias aan de Duoday (in samenwerking met het Agence Wallonne pour l'intégration des Personnes
Handicapées) met het oog op de integratie van personen met een handicap in het beroepsleven.
Voor het vierde opeenvolgende jaar verleende Ethias tijdens de zomervakantie 2013 haar medewerking aan acties om
jongeren uit kansengroepen een eerste ervaring als jobstudent binnen de onderneming te laten opdoen. Deze
kennismaking met het bedrijfsleven vormde voor deze jongeren een springplank naar een bewuste beroepskeuze alsook
een vertrouwensboost en een reële valorisatie.
Vanuit dat standpunt namen het Comité Diversiteit en het Departement Human Resources deel aan een workshop "Senioren
mobiliseren". Samen ontwikkelden zij actiepistes inzake leeftijdenbeheer die prioritair moeten worden ingevoerd. Deze actieplannen
beogen hoofdzakelijk het welzijn van de Ethias-medewerkers tijdens hun loopbaan.
In september 2013 keurde de ondernemingsraad, in overeenstemming met de collectieve arbeidsovereenkomst nr. 104, een plan
goed om werknemers ouder dan 45 jaar aan het werk te houden. Dit plan, dat over twee jaar loopt, voorziet talrijke maatregelen
voor deze doelgroep. Deze zullen worden geïmplementeerd in 2013 en 2014: bijvoorbeeld:
Aanmoediging van de loopbaanontwikkeling van de 45+ (loopbaangesprekken, competentiebalans, opleidingen...)
Sensibilisering van het Management en de medewerkers voor de pluspunten van elke leeftijdscategorie door een
intergenerationele benadering van het leeftijdbewuste beleid te bevorderen. Een dergelijk initiatief moet leiden tot een
bewustwording van de rijkdom van elke generatie en tot het gebruik van de complementariteiten ervan.
Een peterschapsysteem invoeren om de overdracht van de waarden van de onderneming te bevorderen. De volgende
stap zal erin bestaan het mentoraat te ontwikkelen om de kennis van de senioren te valoriseren en het kennisverlies bij
hun vertrek te vermijden.
Tot slot: Ethias wenst haar beheersbeleid inzake diversiteit en in het bijzonder het beleid met betrekking tot de vrouwen voort te
zetten door hen een ontwikkelingsprogramma naar de managementfuncties aan te bieden. In dat opzicht werkte Ethias in 2012
samen met Selor en implementeerde zij het TOP SKILLS programma dat de obstakels wil identificeren die vrouwen remmen om te
solliciteren voor managementfuncties en te evolueren, hen wil helpen zich te ontwikkelen en de vereisten van een
managementfunctie wil verduidelijken. Dit programma kende een groot succes en werd in 2013 hernieuwd. Een opleiding
"Vrouwelijk leadership" alsook een opleiding in networking werden eveneens aangeboden aan de deelneemsters. Op die manier
wenst Ethias nogmaals het belang van een doeltreffend talentenbeheer als motor van een duurzame groei te benadrukken.
4
Gebeurtenissen die na de afsluiting van het
boekjaar hebben plaatsgevonden
Er heeft geen enkele gebeurtenis die een significante invloed zou kunnen hebben op de rekeningen plaatsgevonden na de afsluiting
van het boekjaar.
5
Informatie over de omstandigheden die een
aanzienlijke invloed kunnen hebben op de
ontwikkeling van de vennootschap
5.1
Europese Commissie
In mei 2010 was de Europese Commissie van mening dat de herkapitalisatie van Ethias door de openbare overheden conform was
met de Europese reglementering inzake staatssteun, onder voorbehoud van de realisatie van diverse verbintenissen vóór eind 2013
met als doel het herstel van de financiële situatie van de vennootschap.
Uitgezonderd (i) de afbouw van Leven Particulieren en (ii) de uitkering van een dividend aan de openbare aandeelhouders (deels
gerealiseerd rekening houdend, voor het ene element, met de ongunstige evolutie van de marktomstandigheden en, voor het
andere element, met de noodzaak om voorrang te geven aan de versterking van het eigen vermogen omwille van de geplande
inwerkingtreding van de Solvency II-reglementering) werden alle verbintenissen t.a.v. de Europese Commissie, zowel deze met
betrekking tot de governance en de vermindering van de risico's als deze met betrekking tot de activiteitsoverdrachten of de
technische rentabiliteit, nagekomen tot eind december 2013.
Aangezien beide voormelde verbintenissen niet konden worden nageleefd tegen de vooropgestelde einddatum zou de Europese
Commissie binnenkort een beslissing moeten nemen over gewijzigde verbintenissen die na 2013 door Ethias zouden moeten
worden nageleefd.
De onderhandelingen die recent werden gevoerd met de vertegenwoordigers van de Commissie zullen meer dan waarschijnlijk
leiden tot gewijzigde verbintenissen die geenszins de jaarrekeningen op 31 december 2013 zullen beïnvloeden. De
waarderingsregels die van toepassing waren op deze laatste datum blijven bijgevolg adequaat.
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
5.2
35
Fiscaal geschil
Wij verwijzen u voor dit punt naar de commentaren opgenomen in de toelichting 23 van de jaarrekeningen.
6
Rechtvaardiging van de onafhankelijkheid en de
competentie van de leden van het audit- en
risicocomité van Ethias nv
Het audit- en risicocomité is samengesteld uit vier niet-uitvoerende bestuurders, waaronder één onafhankelijke bestuurder. Om de
efficiëntie van dit comité te versterken, nemen ook de voorzitter en de ondervoorzitter van het directiecomité, de interne auditor, de
CRO en, in voorkomend geval, de erkende commissaris deel aan de vergaderingen, zonder er evenwel lid van te zijn.
Het Audit- en Risicocomité wordt voorgezeten door de heer Claude Desseille, onafhankelijk bestuurder, en is bovendien
samengesteld uit mevrouw Chris Verhaegen en de heren De Lembre en Grafé.
De h. Desseille is licentiaat in de Actuariële wetenschappen, Wiskunde en Astrofysica. Hij beschikt over een grote ervaring in het
domein van de verzekering en de financiën. Hij was onder meer voorzitter en CEO van Winterthur Europe Verzekeringen en lid van
de raad van Crédit Suisse Financial Services, bestuurder van de BBL en voorzitter van Assuralia. Hij beantwoordt aan de
onafhankelijkheidscriteria bepaald door artikel 526 ter van het Wetboek der vennootschappen.
Mevr. Verhaegen is licentiaat in de rechten en was secretaris-generaal van Pensions Europe tot 31 december 2011. Bij EIOPA
(European Insurance and Occupational Pensions Authority, Frankfurt a/Main) was zij Voorzitter (tot oktober 2013) en is zij
momenteel lid van de stakeholdergroep voor aanvullende pensioenen. Tot oktober 2013 was zij ook lid van de stakeholdergroep
voor verzekering en herverzekering. Voorts was ze gedurende tien jaar directrice van de Belgische Vereniging voor
Pensioeninstellingen en lid van de Commissie Verzekeringen.
De h. De Lembre is doctor in de economische wetenschappen. Zijn professionele loopbaan was gewijd aan het revisoraat van
ondernemingen en aan het universitair onderwijs in de domeinen van het Belgisch boekhoudrecht, de IFRS-normen en de interne
en externe audit. Als partner van Ernst & Young was hij een door het CBFA erkend bedrijfsrevisor voor de banken en
beursgenoteerde bedrijven. Hij was tevens voorzitter van Ernst & Young België en professor aan de Universiteit van Gent en aan de
Vlerick Management School Leuven Gent. De h. De Lembre is bovendien voorzitter van de raad van bestuur van Ethias nv.
De h. Grafé is doctor in de rechten en ereadvocaat gespecialiseerd in handelsaangelegenheden en zijn politieke loopbaan omspant
vele jaren. Als lid van het toezichtcomité en vervolgens bestuurder van Ethias gedurende vele jaren was hij voorzitter van de Raad
van bestuur van 2001 tot 2007. De h. Grafé was onder meer voorzitter van het college van commissarissen van Intermosane,
voormalig voorzitter van de Raad van bestuur van het "Office Régional de l’Informatique" en van de Permanente Commissie
"Handels- en Economisch Recht" van de Kamer van Volksvertegenwoordigers.
36 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
7
Externe functies uitgeoefend door de leiders van
Ethias nv (op 31/01/2014)
Overeenkomstig de CBFA-circulaire PPB-2006-13-CPB-CPA betreffende de uitoefening van externe functies door de bedrijfsleiders
van onder meer verzekeringsmaatschappijen publiceren wij de lijst van de externe functies uitgeoefend door de bestuurders en de
effectieve leiders van Ethias nv in andere vennootschappen dan deze waarmee Ethias nv nauwe banden onderhoudt.
Zijn niet opgenomen in deze lijst de externe functies uitgeoefend
patrimoniumvennootschappen en zogenaamde "managementvennootschappen".
in
instellingen
van
collectieve
belegging,
Bestuurders van Ethias nv
Naam
Bacquelaine Daniel
Maatschappij
Chaudfontaine Promotion
Régie communale autonome
Braggaar Jacques
Société wallonne des aéroports
De Lembre Erik
Union nationale des mutualités
socialistes
C.L.U. Invest
Partena Business Services
Desseille Claude
2 I Immo Invest
Actualic
Allfin
Moury Management
Warehouses Estates Belgium
Grafé Jean-Pierre
Liège-Airport
Liège-Airport Business Park
Liège-Airport Security
Neyt Philip
Société de développement de
Liège-Guillemins
Curalia
(Verzekeringsonderneming)
Eurco Ltd
Leo Stevens en Cie
(Investeringsmaatschappij)
Vladubel
Stevaert Steve
Dela Investment Belgium
(Verzekeringsonderneming)
Elia Asset
Elia System Operator
Gault Millau Benelux
Verhaegen Chris
Belgische technische coöperatie
Maatschappelijke zetel
avenue du Centenaire 14
4053 Embourg
avenue du Centenaire 14
4053 Embourg
avenue des Dessus-de-Lives 8
5101 Namur
Sint-Jansstraat 32-38
1000 Brussel
Kartuizersstraat 45
1000 Brussel
Kartuizersstraat 45
1000 Brussel
Bois Héros 15
1380 Lasne
Blauwe Bosbessenlaan 56
1180 Ukkel
Koloniënstraat 56
1000 Brussel
rue Sainte-Marie 24
4000 Liège
avenue Jean Mermoz 29
6041 Gosselies
Aéroport de Bierset, Bâtiment 44
4460 Grâce-Hollogne
Aéroport de Bierset, Bâtiment 44
4460 Grâce-Hollogne
Aéroport de Bierset, Bâtiment 44
4460 Grâce-Hollogne
rue Lambert Lombard 3
4000 Liège
Archimedesstraat 61
1000 Brussel
George’s Dock 6 Ifsc
Dublin (Ireland)
Schildersstraat 33
2000 Antwerpen
Havenlaan 2
1080 Brussel
De Keyserlei 5/14
2018 Antwerpen
Keizerslaan 20
1000 Brussel
Keizerslaan 20
1000 Brussel
Koningsstraat 100
1000 Brussel
Hoogstraat 147
1000 Brussel
Uitgeoefende functie
Voorzitter van de Raad van bestuur
Voorzitter van de Raad van bestuur
Bestuurder
Bestuurder - Adjunct-secretaris-generaal
Voorzitter van de Raad van bestuur
Voorzitter van de Raad van bestuur
Voorzitter van de Raad van bestuur
Beheerder
Bestuurder
Onafhankelijk bestuurder
Onafhankelijk bestuurder
1ste Ondervoorzitter van de Raad van
bestuur en van het Directiecomité
Bestuurder
Voorzitter van de Raad van bestuur
Bestuurder
Bestuurder
Bestuurder
Beheerder
Bestuurder
Bestuurder
Bestuurder
Bestuurder
Voorzitter van de Raad van bestuur
Bestuurder
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
Effectieve leiders van Ethias nv
Naam
Closon Vincent
Lallemand Philippe
Maatschappij
Gemeenschappelijk
Motorwaarborgfonds
Meusinvest
(Financiële holding)
Federale Participatie- en
Investeringsmaatschappij
(Financiële holding)
Socofe
(Financiële holding)
Sowalfin
(Financiële holding)
Techspace Aero
Wespavia
(Financiële holding)
Maatschappelijke zetel
Uitgeoefende functie
Liefdadigheidstraat 33
1210 Sint-Joost-ten-Node
rue Lambert Lombard 3
4000 Liège
Louizalaan 54/1
1050 Brussel
Bestuurder
avenue Maurice Destenay 13
4000 Liège
avenue Maurice Destenay 13
4000 Liège
route de Liers 121
4041 Herstal
avenue Maurice Destenay 13
4000 Liège
Bestuurder
Bestuurder
Bestuurder
Bestuurder
Bestuurder
Bestuurder
37
38 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
8
Verslag van de commissaris over de
jaarrekening over het boekjaar afgesloten op 31
december 2013
Overeenkomstig de wettelijke en statutaire bepalingen, brengen wij u verslag uit in het kader van ons mandaat van Commissaris.
Dit verslag omvat ons oordeel over de jaarrekening afgesloten op 31 december 2013, zoals hieronder gedefinieerd, en tevens de
vereiste bijkomende verklaringen. De jaarrekening bevat de balans op 31 december 2013, de resultatenrekening voor het boekjaar
afgesloten op die datum en de toelichting.
Verslag over de jaarrekening – Oordeel zonder voorbehoud
Wij hebben de controle uitgevoerd van de jaarrekening van Ethias NV (« de Vennootschap ») voor het boekjaar afgesloten op
31 december 2013, opgesteld in overeenstemming met het in België van toepassing zijnde boekhoudkundig referentiestelsel voor
verzekeringsondernemingen, met een balanstotaal van EUR 20.533.406.354 en waarvan de resultatenrekening afsluit met een te
bestemmen winst van het boekjaar van EUR 110.110.786.
Verantwoordelijkheid van de Raad van bestuur voor het opstellen van de jaarrekening
De Raad van bestuur is verantwoordelijk voor het opstellen van een jaarrekening die een getrouw beeld geeft in overeenstemming
met het in België van toepassing zijnde boekhoudkundig referentiestelsel voor verzekeringsondernemingen, alsook voor het
implementeren van een interne beheersing die het noodzakelijk acht voor het opstellen van de jaarrekening die geen afwijkingen
van materieel belang, als gevolg van fraude of van fouten, bevat.
Verantwoordelijkheid van de Commissaris
Het is onze verantwoordelijkheid een oordeel over deze jaarrekening tot uitdrukking te brengen op basis van onze controle. Wij
hebben onze controle volgens de internationale controlestandaarden (« ISA ») uitgevoerd. Die standaarden vereisen dat wij aan de
deontologische vereisten voldoen. Als Commissaris dienen wij de controle te plannen en uit te voeren om een redelijke mate van
zekerheid te verkrijgen dat de jaarrekening geen afwijkingen van materieel belang bevat.
Een controle omvat werkzaamheden ter verkrijging van controle-informatie over de in de jaarrekening opgenomen bedragen en
toelichtingen. De keuze van de uitgevoerde werkzaamheden is afhankelijk van onze beoordeling en van de inschatting van het
risico op materiële afwijkingen in de jaarrekening als gevolg van fraude of van fouten. Bij het maken van die risico-inschatting
hebben wij rekening gehouden met de interne controle van de Vennootschap met betrekking tot het opstellen en de getrouwe
weergave van de jaarrekening om controleprocedures vast te leggen die geschikt zijn in de gegeven omstandigheden, maar niet om
een oordeel te geven over de doeltreffendheid van die interne controle. Wij hebben tevens een beoordeling gemaakt van het
passende karakter van de waarderingsregels, de redelijkheid van de door de vennootschap gemaakte boekhoudkundige ramingen
en de voorstelling van de jaarrekening in haar geheel. Ten slotte hebben wij van de Raad van bestuur en de verantwoordelijken van
de Vennootschap de voor onze controle noodzakelijke verduidelijkingen en inlichtingen bekomen.
Wij zijn van mening dat de door ons verkregen informatie voldoende en geschikt is om daarop ons oordeel te baseren.
Oordeel zonder voorbehoud
Naar ons oordeel geeft de jaarrekening, een getrouw beeld van het vermogen en de financiële toestand van de Vennootschap op
31 december 2013 evenals van haar resultaten voor het boekjaar eindigend op die datum, in overeenstemming met het in België
van toepassing zijnde boekhoudkundig referentiestelsel voor verzekeringsondernemingen.
Paragraaf ter benadrukking van een bepaalde aangelegenheid
Zonder afbreuk te doen aan het hierboven tot uitdrukking gebrachte oordeel, vestigen wij de aandacht op de informatie opgenomen
in toelichting 23 van de jaarrekening waarin blijkt dat de Vennootschap verwikkeld is in een rechtszaak met de
belastingadministratie. Deze rechtszaak betreft een bedrag van EUR 367,5 miljoen, boekhoudkundig verwerkt zowel op het passief
van de balans, onder de rubriek G.V.1.a) « Overige schulden – Schulden ten aanzien van belastingen, bezoldigingen en sociale
lasten – Belastingen », als op het actief, onder de rubriek E.III « Overige vorderingen ». In de gegeven omstandigheden is de Raad
van bestuur van oordeel dat de positie verdedigd door de Vennootschap verantwoord is. Zij acht het bijgevolg niet nodig een
waardevermindering te boeken met betrekking tot deze vordering.
Verslag over andere door wet- en regelgeving gestelde eisen
De Raad van bestuur is verantwoordelijk voor het opstellen en de inhoud van het jaarverslag, het naleven van de wettelijke en
bestuursrechterlijke voorschriften die van toepassing zijn op het voeren van de boekhouding, alsook van het naleven van het
Wetboek van vennootschappen en van de statuten van de Vennootschap.
In het kader van ons mandaat en overeenkomstig de Belgische bijkomende norm bij de in België van toepassing zijnde
internationale controlestandaarden (« ISA »normen), is het onze verantwoordelijkheid om, in alle van materieel belang zijnde
opzichten, de naleving van bepaalde wettelijke en bestuursrechterlijke voorschriften na te gaan. Op grond hiervan doen wij de
volgende bijkomende verklaringen die niet van aard zijn om de draagwijdte van ons oordeel over de jaarrekening te wijzigen:
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
39

Het jaarverslag behandelt de door het Wetboek van vennootschappen vereiste inlichtingen en stemt overeen met de
jaarrekening. Wij kunnen ons echter niet uitspreken over de beschrijving van de voornaamste risico’s en onzekerheden
waarmee de Vennootschap wordt geconfronteerd, alsook van haar positie, haar voorzienbare evolutie of de aanmerkelijke
invloed van bepaalde feiten op haar toekomstige ontwikkeling. Wij kunnen evenwel bevestigen dat de verstrekte gegevens
geen onmiskenbare inconsistenties vertonen met de informatie waarover wij beschikken in het kader van ons mandaat.

Onverminderd formele aspecten van ondergeschikt belang werd de boekhouding gevoerd overeenkomstig de in België van
toepassing zijnde wettelijke en bestuursrechtelijke voorschriften van toepassing voor verzekeringsondernemingen.

De resultaatverwerking, die aan u wordt voorgesteld stemt overeen met de wettelijke en statutaire bepalingen.

Wij dienen u geen verrichtingen of beslissingen mede te delen die in overtreding met de statuten of het Wetboek van
vennootschappen zijn gedaan of genomen.

We wensen op te merken dat de Vennootschap op 31 december 2013 niet aan alle verbintenissen voldeed, die zij was
aangegaan ten aanzien van de Europese Commissie in mei 2010. Het is inderdaad zo dat de Vennootschap haar
levensverzekeringsactiviteit voor particulieren niet volledig heeft afgebouwd. Om die reden, zoals vermeld in het jaarverslag
van de Raad van bestuur onder punt 5.1., is het meer dan waarschijnlijk dat de Europese Commissie nieuwe verbintenissen
zal opleggen aan de Vennootschap. Deze nieuwe verbintenissen zouden de jaarrekening afgesloten op 31 december 2013
geenszins beïnvloeden.

Zoals toegelicht door de Raad van bestuur in haar jaarverslag is de kwaliteit van het interne controle systeem van de
Vennootschap verbeterd. Zoals aangegeven door de bestuurders blijft het interne controle systeem van Ethias NV echter op
enkele belangrijke punten vatbaar voor verbetering. Wij moedigen de leden van het Directiecomité aan om de ter verbetering
ondernomen acties in dit domein verder te zetten.

Uitgaande van de uitdagingen die de hervorming « Solvency II » voor de Vennootschap met zich meebrengt, heef haar
Directiecomité beslist er een bijzondere aandacht aan te besteden. Zoals het jaarverslag van de Raad van bestuur onder punt
3.6.2 toelicht, zijn er meerdere projecten opgestart en in uitvoering om aan de vereisten van deze hervorming te voldoen.

In de maand november van het afgelopen jaar werd een interimdividend van EUR 25 miljoen uitgekeerd. Wij hebben hierover
een verslag opgemaakt overeenkomstig artikel 618 van het Wetboek van vennootschappen, toegevoegd in bijlage.
De Commissaris
PwC Bedrijfsrevisoren bcvba
vertegenwoordigd door:
Jacques Tison
Bedrijfsrevisor
40 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
9
Toelichting bij de rubrieken van de balans en de
resultatenrekening
9.1
Balans
9.1.1
Actief
Rubriek B. Immateriële activa
I.
Oprichtingskosten: omvat de uitgiftekosten van de achtergestelde obligaties evenals de kosten verbonden aan de
herstructurering van de groep.
II.
Immateriële vaste activa: het betreft hier de bedragen bestemd voor de naamsverandering, de geïnvesteerde bedragen ten
titel van "rechten" in de "tax shelter" en de bedragen betreffende grote informaticaontwikkelingen.
Rubriek C. Beleggingen
I.
Terreinen en gebouwen.
1.
Onroerende goederen bestemd voor bedrijfsdoeleinden: maatschappelijke onroerende goederen.
2.
Overige: onroerende goederen bestemd voor verhuur evenals de gestorte voorschotten op de professionele onroerende
goederen in opbouw.
Rubriek E. Vorderingen
I.
Vorderingen uit hoofde van rechtstreekse verzekeringsverrichtingen
1.
Verzekeringnemers: het gaat voornamelijk over bedragen verschuldigd door onze verzekerden.
3.
Overige: omvat de bedragen verschuldigd door de verscheidene verzekeringsmaatschappijen, de voorzieningen voor
verhaal, evenals de uit te betalen uitkeringen in 2013 maar met uitwerking in 2014.
II.
Vorderingen uit hoofde van herverzekeringsverrichtingen: groepeert de vorderingen bij de herverzekeraars.
III.
Overige vorderingen: omvat de gestorte borgtochten, de hypothecaire schulden van particulieren en aangesloten instellingen,
de intresten op beschikbare waarden in 2013 en geïnd in 2014 evenals verscheidene fiscale vorderingen.
Rubriek F. Overige activabestanddelen
I.
Materiële activa: omvat de installaties, machines, elektronische uitrusting, het gereedschap, meubilair en rollend materieel en
de voorraden.
II.
Beschikbare waarden: kasspeciën en de tegoeden, op termijn van minder dan één maand, bij de verschillende banken.
Rubriek G. Overlopende rekeningen
I.
Verworven, niet-vervallen intresten en huurgelden: inkomsten uit roerende goederen in portefeuille en verworven
bankdeposito's in 2013 maar waarvan de inning slechts in 2014 geschiedt.
9.1.2
Passief
Rubriek E. Voorzieningen voor overige risico's en lasten
III.
Overige voorzieningen: het betreft hoofdzakelijk de voorzieningen voor financiële risico’s.
Rubriek G. Schulden
I.
Schulden uit rechtstreekse verzekeringsverrichtingen: omvat de premies betaald vóór vervaldag, de bedragen verschuldigd
aan verschillende verzekeringnemers en de uit te betalen uitkeringen.
IV.
Schulden ten aanzien van kredietinstellingen: omvat hoofdzakelijk repo's.
V.
Overige schulden
2.
Overige: omvat hoofdzakelijk de leveranciers, de te ontvangen rekeningen, de stortingen in afwachting van boeking, de
niet-vereffende kapitalen op leningen, de te vereffenen beursoperaties.
Rubriek H. Overlopende rekeningen
Omvat hoofdzakelijk de gelopen niet-vervallen intresten op de obligatieleningen.
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
9.2
Resultatenrekening
9.2.1
Technische rekening
41
Rubriek 2 : Beleggingsopbrengsten - Technische rekening Leven
Rubriek 2bis : Beleggingsopbrengsten - Technische rekening Niet-Leven
bb)
opbrengsten afkomstig van andere beleggingen: de opbrengsten van beleggingen, die dekkingswaarden zijn van technische
voorzieningen en technische schulden, zijn onder deze posten geboekt.
Rubriek 3 : Overige technische opbrengsten, onder aftrek van herverzekering - Technische rekening Niet-Leven.
Het betreft voornamelijk opbrengsten ingevolge het RDR-beheer (Règlement Direct/Directe regeling).
Rubriek 5 : Wijziging van de overige technische voorzieningen, onder aftrek van herverzekering - Technische rekening
Niet-Leven.
Het betreft de wijziging van de voorziening voor indexering in de wet 1971 en het aandeel (95 %) van de wijziging van
het indexeringsfonds in de wet 1967.
Rubriek 6 : Wijziging van de andere technische voorzieningen, onder aftrek van herverzekering - Technische rekening
Leven.
Deze post omvat de wijziging van de voorziening inzake de verzekering "Leven".
Rubriek 8 : Overige technische lasten, onder aftrek van herverzekering - Technische rekening Niet-Leven.
Herneemt hoofdzakelijk de kapitalen overgedragen aan het Fonds voor arbeidsongevallen in de wet 1971.
Rubriek 11 : Overige technische lasten, onder aftrek van herverzekering - Technische rekening Leven.
Het betreft hoofdzakelijk de taks op winstdeelnemingen en de taks op bepaalde wiskundige reserves Leven.
9.2.2
Niet-technische rekening
Rubriek 7 : Overige opbrengsten
Deze post omvat hoofdzakelijk de commissies ontvangen van de medeverzekeraars evenals de moratoriumintresten.
Rubriek 8 : Overige lasten
Het gaat over de afschrijvingen van machines, elektronische uitrusting, meubilair en rollend materieel, van immateriële vaste activa,
van minderwaarden op de realisaties van vorderingen, van waardeverminderingen op vorderingen en van een besteding en
terugneming van voorziening voor waardevermindering alsook een voorziening voor overige risico’s en kosten.
42 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
10
43
Balans, resultatenrekening en toelichtingen
Cijfers (in euro-eenheden) vastgelegd op 31 december 2013 door de Raad van bestuur van 1 april 2014 en gecontroleerd door de
Commissaris op 9 mei 2014.
44 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
10.1
Balans
2013
Actief
2012
Immateriële activa
871.139
5.134.020
I.
Oprichtingskosten
824.816
4.790.716
II.
Immateriële vaste activa
46.323
343.304
2.
46.323
343.304
17.571.361.559
18.058.596.608
264.697.060
251.480.933
B.
C.
Overige immateriële vaste activa
Beleggingen
I.
II.
Terreinen en gebouwen
85.137.669
89.590.262
179.559.391
161.890.671
Beleggingen in verbonden ondernemingen en deelnemingen
609.801.860
551.705.274
-
Verbonden ondernemingen
428.923.226
378.238.135
1.
428.923.226
378.238.135
Overige ondernemingen waarmee een deelnemingsverhouding bestaat
180.878.634
173.467.139
3.
Deelnemingen
150.241.384
173.467.139
4.
Bons, obligaties en vorderingen
1.
Onroerende goederen bestemd voor bedrijfsdoeleinden
2.
Overige
-
Deelnemingen
III. Overige financiële beleggingen
450.214.822
14.314.456.773
Hypothecaire leningen en hypothecaire kredieten
720.522.079
803.902.493
Overige leningen
483.062.333
416.952.065
88.757.493
377.726.401
Obligaties en andere vastrentende effecten
4.
5.
6.
Deposito's bij kredietinstellingen
7.
Overige
Dbis. Delen van de herverzekeraars in de technische voorzieningen
I.
Voorziening voor niet-verworven premies en lopende risico's
II.
Voorziening voor verzekering 'Leven'
III. Voorziening voor te betalen schaden
Vorderingen
I.
II.
889.918.838
476.546.899
515.005.364
141.190.838
1.425.011.624
1.605.469
1.780.969
0
1.250.080.301
139.585.369
173.150.354
1.192.125.065
1.031.260.725
176.268.522
190.473.431
79.436.882
98.910.684
2.
Tussenpersonen
23.005.228
21.860.165
3.
Overige
73.826.412
69.702.582
Vorderingen uit hoofde van herverzekeringsverrichtingen
Overige activabestanddelen
65.006.071
39.876.805
950.850.472
800.910.489
875.975.617
877.322.786
6.085.562
5.686.909
Beschikbare waarden
869.890.055
871.635.877
Overlopende rekeningen
275.335.237
290.231.339
Materiële activa
II.
I.
2.239.009
1.049.446.454
Verzekeringnemers
I.
G.
3.564.718
1.
Vorderingen uit hoofde van rechtstreekse verzekeringsverrichtingen
III. Overige vorderingen
F.
16.365.491.563
461.408.030
Aandelen, deelnemingen en andere niet-vastrentende effecten
2.
Beleggingen met betrekking tot de verrichtingen verbonden aan een beleggingsfonds van de
activiteitengroep "Leven" en waarvan het beleggingsrisico niet gedragen wordt door de
onderneming
E.
0
15.647.416.185
13.890.101.532
1.
IV. Deposito's bij cederende ondernemingen
D.
30.637.250
Verworven, niet-vervallen intresten en huurgelden
Totaal van het actief
275.335.237
290.231.339
20.533.406.354
22.202.562.466
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
2013
Passief
45
2012
1.262.767.502
1.177.595.078
Geplaatst kapitaal of equivalent fonds, onder aftrek van het niet-opgevraagd kapitaal
1.000.000.000
1.000.000.000
1.
1.000.000.000
1.000.000.000
III. Herwaarderingsmeerwaarde
34.576.715
35.272.739
IV. Reserves
17.332.416
11.064.754
14.525.000
9.015.000
1.414.707
A.
Eigen vermogen
I.
V.
Geplaatst kapitaal
1.
Wettelijke reserve
3.
Vrijgestelde reserves
1.539.067
4.
Beschikbare reserves
1.268.349
635.047
Overgedragen resultaat
210.858.371
131.257.585
1.
131.257.585
Overgedragen winst
210.858.371
B.
Achtergestelde schulden
325.000.000
325.000.000
C.
Technische voorzieningen
17.482.566.941
18.050.204.637
I.
Voorzieningen voor niet-verdiende premies en lopende risico's
251.366.612
239.548.413
II.
Voorziening voor verzekering 'Leven'
13.951.309.700
14.575.979.544
III. Voorziening voor te betalen schaden
3.030.411.283
2.997.730.207
IV. Voorziening voor winstdeling en restorno's
13.399.626
11.203.299
V.
32.415.238
29.125.821
203.664.482
196.617.353
Voorziening voor egalisatie en catastrofen
VI. Overige technische voorzieningen
D.
Technische voorzieningen met betrekking tot de verrichtingen verbonden aan een
beleggingsfonds van de activiteitengroep "Leven" wanneer het beleggingsrisico niet gedragen
wordt door de onderneming
476.546.899
515.005.364
E.
Voorzieningen voor risico's en kosten
181.630.044
110.577.049
22.081.947
23.923.662
I.
Voorzieningen voor pensioenen en soortgelijke verplichtingen
II.
Voorzieningen voor belastingen
III.
Overige voorzieningen
F.
Deposito's ontvangen van herverzekeraars
G.
Schulden
I.
Schulden uit hoofde van rechtstreekse verzekeringsverrichtingen
II.
Schulden uit hoofde van herverzekeringsverrichtingen
85.924.923
67.775.750
1.303.960.247
733.842.020
717.160.051
114.358.556
128.912.165
5.152.603
19.391.963
31.061.032
Overige schulden
596.467.421
552.034.251
1.
Schulden wegens belastingen, bezoldigingen en sociale lasten
438.537.980
435.623.277
a)
belastingen
395.433.869
394.997.380
b)
bezoldigingen en sociale lasten
2.
H.
728.464
158.755.598
3.624.080
IV. Schulden ten aanzien van kredietinstellingen
V.
792.499
Overige
Overlopende rekeningen
Totaal van het passief
43.104.111
40.625.897
157.929.441
116.410.974
3.277.198
3.060.040
20.533.406.354
22.202.562.466
46 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
10.2
Resultatenrekening
I. Technische rekening Niet-Leven
1.
Verdiende premies, onder aftrek van herverzekering
a)
Brutopremies
b)
c)
Uitgaande herverzekeringspremies (-)
Wijziging van de voorziening voor niet-verdiende premies en lopende risico's, zonder aftrek van
herverzekering
(stijging -, daling +)
Wijziging van de voorziening voor niet-verdiende premies en lopende risico's, deel van de
herverzekeraars
(stijging +, daling -)
d)
2bis. Opbrengsten van beleggingen
a)
Opbrengsten van beleggingen in verbonden ondernemingen of deze waarmee een
deelnemingsverhouding bestaat
aa) Verbonden ondernemingen
1°
deelnemingen
bb) overige ondernemingen waarmee een deelnemingsverhouding bestaat
1°
b)
deelnemingen
Opbrengsten van andere beleggingen
aa) opbrengsten van terreinen en gebouwen
bb) opbrengsten van andere beleggingen
c)
Terugnemingen van waardecorrecties op beleggingen
d)
Meerwaarden op realisaties
-48.389.753
-11.606.912
-8.168.316
-175.500
-317.399
153.027.679
221.703.345
11.824.207
9.575.536
7.947.798
5.972.055
7.947.798
5.972.055
3.876.409
3.603.481
3.876.409
3.603.481
125.845.589
160.275.084
886.770
2.252.669
124.958.819
158.022.415
11.508.381
19.283.469
3.849.502
32.569.256
2.732.036
Betaalde nettobedragen
808.473.268
839.497.286
aa) brutobedragen
837.340.007
866.766.070
-28.866.739
-27.268.784
69.164.059
43.428.809
35.599.074
39.038.941
33.564.985
4.389.868
Schadelast, onder aftrek van herverzekering (-)
bb) deel van de herverzekeraars (-)
b) Wijziging van de voorziening voor te betalen schaden, onder aftrek van herverzekering
(stijging +, daling -)
aa) wijziging van de voorziening voor te betalen schaden, zonder aftrek van herverzekering
(stijging +, daling -)
bb) wijziging van de voorziening voor te betalen schaden, deel van de herverzekeraars
(stijging -, daling +)
5.
Wijziging van de overige technische voorzieningen, onder aftrek van herverzekering
(stijging -, daling +)
Winstdeling en restorno's, onder aftrek van herverzekering (-)
Nettobedrijfskosten (-)
-7.047.128
2.220.670
-7.345.905
-6.802.280
-190.239.893
-184.430.335
141.906.522
136.427.794
50.500.529
a)
Acquisitiekosten
c)
Administratiekosten
54.182.280
d)
Van de herverzekeraars ontvangen commissies en winstdeelnemingen (-)
-5.848.909
-2.497.988
-54.325.456
-121.239.106
7bis. Beleggingslasten (-)
a)
Beheerslasten van de beleggingen
31.284.679
11.568.630
b)
Waardecorrecties op beleggingen
15.115.614
46.983.407
c)
Minderwaarden op realisaties
8.
Overige technische lasten, onder aftrek van herverzekering (-)
9.
Wijziging van de voorziening voor egalisatie en catastrofen, onder aftrek van herverzekering
(stijging -, daling +)
10.
1.236.528.958
-45.672.523
-882.926.095
4.
7.
1.266.008.498
-877.637.327
Overige technische opbrengsten, onder aftrek van herverzekering
6.
2012
1.179.653.490
1.753.246
3.
a)
2013
1.208.553.563
7.925.163
62.687.069
-21.941.804
-17.826.335
-3.289.416
-4.474.238
201.507.559
188.611.152
Resultaat van de technische rekening niet-levensverzekering
Winst (+)
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
II. Technische rekening levensverzekering
1.
Premies, onder aftrek van herverzekering
a)
Brutopremies
b)
Uitgaande herverzekeringspremies (-)
2.
Opbrengsten van beleggingen
a)
Opbrengsten van beleggingen in verbonden ondernemingen of deze waarmee een
deelnemingsverhouding bestaat
aa) Verbonden ondernemingen
1°
deelnemingen
bb) overige ondernemingen waarmee een deelnemingsverhouding bestaat
1°
b)
deelnemingen
Opbrengsten van andere beleggingen
aa) opbrengsten van terreinen en gebouwen
bb) opbrengsten van andere beleggingen
2012
1.423.917.196
1.166.749.270
1.450.125.623
1.236.008.888
-26.208.427
-69.259.618
695.733.066
913.734.885
28.940.182
25.367.954
26.573.267
22.711.212
26.573.267
22.711.212
2.366.915
2.656.742
2.366.915
2.656.742
536.216.770
560.059.837
10.429.082
5.550.282
525.787.688
554.509.555
c)
Terugnemingen van waardecorrecties op beleggingen
65.912.493
163.432.904
d)
Meerwaarden op realisaties
64.663.621
164.874.190
36.877.272
52.351.226
3.
Waardecorrecties op beleggingen van de actiefpost D (opbrengsten)
4.
Overige technische opbrengsten, onder aftrek van herverzekering
5.
Schadelast, onder aftrek van herverzekering (-)
a)
b)
6.
2013
47
1.498.701
1.153.835
-2.751.553.210
-3.268.864.028
Betaalde nettobedragen
2.752.002.767
3.268.257.422
aa) brutobedragen
2.769.872.943
3.299.500.284
-17.870.176
-31.242.862
-449.557
606.606
-449.557
606.606
779.203.561
1.555.995.792
737.845.096
1.573.645.262
730.246.614
1.537.167.970
7.598.482
36.477.292
41.358.465
-17.649.470
bb) deel van de herverzekeraars (-)
Wijziging van de voorziening voor te betalen schaden, onder aftrek van herverzekering
(stijging +, daling -)
aa) wijziging van de voorziening voor te betalen schaden, zonder aftrek van herverzekering
(stijging +, daling -)
Wijziging van de overige technische voorzieningen, onder aftrek van herverzekering
(stijging -, daling +)
a) Wijziging van de voorziening voor verzekering 'Leven', onder aftrek van herverzekering
(stijging -, daling +)
aa) Wijziging van de voorziening voor verzekering 'Leven', zonder aftrek van herverzekering
(stijging -, daling +)
bb) Wijziging van de voorziening voor verzekering 'Leven', deel van de herverzekeraars
(stijging +, daling -)
b) Wijziging van de overige technische voorzieningen, onder aftrek van herverzekering
(stijging -, daling +)
7.
Winstdeling en restorno's, onder aftrek van herverzekering (-)
8.
Nettobedrijfskosten (-)
-2.199.512
-1.431.493
-34.916.541
-30.093.047
16.977.255
a)
Acquisitiekosten
21.907.119
c)
Administratiekosten
13.009.422
13.115.792
Beleggingslasten (-)
-196.017.064
-337.910.929
9.
a)
Beheerslasten van de beleggingen
100.375.232
-61.127.210
b)
Waardecorrecties op beleggingen
36.447.338
228.021.792
59.194.494
171.016.347
10.
Waardecorrecties op beleggingen van de actiefpost D (kosten) (-)
-18.073.245
-11.318.075
11.
Overige technische lasten, onder aftrek van herverzekering (-)
-17.323.413
-17.860.905
13.
Resultaat van de technische rekening levensverzekering
-
22.506.531
-82.853.189
-
c)
Minderwaarden op realisaties
Winst (+)
Verlies (-)
48 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
III. Niet-technische rekening
1.
Resultaat van de technische rekening niet-levensverzekering
Winst (+)
2.
Resultaat van de technische rekening levensverzekering
Winst (+)
Verlies (-)
3.
Opbrengsten van beleggingen
b)
c)
d)
5.
Opbrengsten van andere beleggingen
bb) opbrengsten van andere beleggingen
Terugnemingen van waardecorrecties op beleggingen
Meerwaarden op realisaties
Beleggingslasten (-)
a)
b)
c)
Beheerslasten van de beleggingen
Waardecorrecties op beleggingen
Minderwaarden op realisaties
7.
Overige opbrengsten
8.
Overige kosten (-)
8bis. Lopend resultaat vóór belastingen
Winst (+)
12.
Uitzonderlijke kosten (-)
13.
Uitzonderlijk resultaat
Verlies (-)
15.
Belastingen op het resultaat (-/+)
15bis.Uitgestelde belastingen (-/+)
16.
Resultaat van het boekjaar
Winst (+)
17.
a)
b)
18.
Te bestemmen resultaat van het boekjaar
Winst (+)
Onttrekking aan de belastingvrije reserves
overboeking naar de belastingvrije reserves (-)
Resultaatverwerking
A.
Te verwerken winstsaldo
Te verwerken verliessaldo (-)
1. Te bestemmen winst van het boekjaar
2. Overgedragen winst van het vorige boekjaar
Overgedragen verlies van het vorige boekjaar (-)
B.
Onttrekking aan het eigen vermogen
1. aan het kapitaal en aan de uitgiftepremies
C.
Toevoeging aan het eigen vermogen (-)
2. aan de wettelijke reserve
D.
Over te dragen resultaat
1. Over te dragen winst (-)
F.
Uit te keren winst (-)
1. Vergoeding van het kapitaal
2013
2012
201.507.559
188.611.152
22.506.531
-82.853.189
21.647.923
29.395.952
14.277.598
14.277.598
7.160.500
209.825
15.368.033
15.368.033
13.606.176
421.743
-21.587.712
-42.748.121
17.532.622
3.917.231
137.859
28.637.049
10.681.947
3.429.125
12.598.786
12.503.429
-36.194.868
-27.825.984
95.118.499
182.442.959
-
-2.348
-
-2.348
15.180.681
-24.856
-64.035
-728.106
110.235.145
181.687.649
246.019
-370.378
379
-1.415.443
110.110.786
180.272.585
2013
241.368.371
110.110.786
131.257.585
-
2012
-894.382.219
180.272.585
-1.074.654.804
-
1.074.654.804
1.074.654.804
-5.510.000
5.510.000
-9.015.000
9.015.000
-210.858.371
-131.257.585
-25.000.000
25.000.000
-40.000.000
40.000.000
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
10.3
Toelichting
49
50 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Nr. 1. Staat van de immateriële activa, de onroerende goederen die tot belegging
dienen en de effecten bestemd voor beleggingen
B. Immateriële activa
Benaming
Betrokken activaposten
C.I. Terreinen en
C.II.1. Deelnemingen in
verbonden
gebouwen
ondernemingen
C.II.3. Deelnemingen in
ondernemingen
waarmee een
deelnemingsverhouding
bestaat
a) Aanschaffingswaarde
Per einde van het vorige boekjaar
31.002.862
311.455.961
462.452.231
184.418.799
Mutaties tijdens het boekjaar:
- Aanschaffingen
-
31.307.345
298.556.461
9.200.557
- Overdrachten en buitengebruikstellingen
-
-29.098.262
-396.003.834
-32.603.515
- Overboekingen van een post naar een andere
-
-
-
11.214.024
- Overige mutaties
-
-
-
-
31.002.862
313.665.044
365.004.858
172.229.865
31.058.927
72.345.152
7.158.510
- Geboekt
-
-
-
- Afgeboekt
-
-
-1.597.898
31.058.927
72.345.152
5.560.612
25.868.842
91.033.955
156.559.248
9.369.357
Per einde van het boekjaar
b) Meerwaarden
Per einde van het vorige boekjaar
Mutaties tijdens het boekjaar:
Per einde van het boekjaar
c) Afschrijvingen en waardeverminderingen
Per einde van het vorige boekjaar
Mutaties tijdens het boekjaar:
4.262.881
9.084.186
2.745.660
1.307.393
- Teruggenomen want overtollig
-
-
-3.431.942
-1.591
- Afgeboekt
-
-20.091.230
-148.220.858
-736
30.131.723
80.026.911
7.652.108
10.674.423
774.676
8.133.857
- Geboekt
Per einde van het boekjaar
c) Niet-opgevraagde bedragen
8.740.813
Per einde van het vorige boekjaar
Mutaties tijdens het boekjaar:
Per einde van het boekjaar
Nettoboekwaarde per einde van het boekjaar
871.139
264.697.060
774.676
16.874.670
428.923.226
150.241.384
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
Betrokken activaposten
Benaming
C.II.4. Bons, obligaties
en vorderingen in
ondernemingen
waarmee een
deelnemingsverhouding
bestaat
C.III.1. Aandelen,
deelnemingen en andere
niet-vastrentende
effecten
-
486.070.401
C.III.2. Obligaties en
andere vastrentende
effecten
a) Aanschaffingswaarde
Per einde van het vorige boekjaar
14.461.255.416
Mutaties tijdens het boekjaar:
- Aanschaffingen
-
374.799.694
7.059.039.711
- Overdrachten en buitengebruikstellingen
-
-375.013.263
-7.576.049.796
3.787.356
-
-15.001.380
- Overige mutaties
30.637.250
-
2.876.816
Per einde van het boekjaar
30.637.250
470.855.452
13.950.909.503
- Overboekingen van een post naar een andere
b) Meerwaarden
-
Per einde van het vorige boekjaar
Mutaties tijdens het boekjaar:
- Geboekt
-
- Afgeboekt
-
Per einde van het boekjaar
-
c) Afschrijvingen en waardeverminderingen
Per einde van het vorige boekjaar
-
17.434.829
146.798.643
Mutaties tijdens het boekjaar:
- Geboekt
-
7.304.423
45.549.408
- Teruggenomen want overtollig
-
-4.571.108
-71.049.475
- Afgeboekt
-
-10.868.172
-60.490.605
Per einde van het boekjaar
-
9.299.972
60.807.971
c) Niet-opgevraagde bedragen
18.420.751
Per einde van het vorige boekjaar
-18.273.301
Mutaties tijdens het boekjaar:
147.450
Per einde van het boekjaar
Nettoboekwaarde per einde van het boekjaar
30.637.250
461.408.030
13.890.101.532
51
52 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Nr. 2. Staat betreffende de deelnemingen en maatschappelijke rechten in andere
ondernemingen
NAAM, volledig adres van de ZETEL en zo
het een onderneming naar Belgisch recht
betreft, het B.T.W.- of NATIONAAL
NUMMER Maatschappelijke rechten gehouden
door
de onderneming
(rechtstreeks)
Aantal
Dochterondernemingen
%
%
Gegevens geput uit de laatst beschikbare jaarrekening
Eigen
vermogen
Jaarrekening
per
Munteenheid
Nettoresultaat
(+) of (-)
(in duizenden munteenheden)
Adehis SA
Rue de Néverlée, 12 BP-5020 Temploux
BE 0861.023.666 0
0,00
34,88
31/12/2012
EUR
11.544
1.509
Adinfo SA
Pachecolaan, 44 B-1000 Brussel
BE 0414.914.926 0
0,00
34,88
31/12/2012
EUR
7.597
3.174
Afélio SA
Clos Chanmurly, 13 B-4000 Liège
BE 0536.963.393
0
0,00
51,36
-
-
-
-
248.879
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
2.530
-70
AME Conseil SARL
Rue Louvigny, 14 L-1946 Luxembourg
0
0,00
50,00
-
-
-
-
AME Life Lux SA
Boulevard Joseph II, 7 L-1840 Luxembourg
1
0,00
10,00
31/12/2012
EUR
18.997
1.562
100.000
50,00
0,00
31/12/2012
EUR
48.064
1.778
4.050
25,00
0,00
31/12/2012
EUR
-5.604
-6.621
200
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
9.092
-143
Assurcard nv
Interleuvenlaan, 15F B - 3001 Leuven
NN 475.433.127 1.125
25,00
0,00
31/12/2012
EUR
2.790
272
Aviabel SA
Brugmannlaan, 10 B-1060 Brussel
NN 403.248.004 4.940
24,70
0,00
31/12/2012
EUR
38.341
4.752
Bedrijvencentrum Meetjesland-Maldegem
Industrielaan, 9A B-9990 Maldegem
NN 452.586.063 32
27,59
0,00
31/12/2012
EUR
522
-41
Bedrijvencentrum Regio Geraardsbergen
Markt Stadhuis, 2 B-9500 Geraardsbergen
NN 456.832.584 32
27,12
0,00
31/12/2012
EUR
644
0
Bellefroid nv
Genkersteenweg, 390 B-3500 Hasselt
BE 0429.884.105 13
10,40
0,00
31/12/2012
EUR
581
144
484
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
6.822
-45
Brussels I Funds nv
Generaal Jacqueslaan, 141 B-1050 Brussel
NN 477.925.433 1.090
18,17
0,00
31/12/2012
EUR
2.005
-418
Carolidaire SCRL
Boulevard Mayence, 1 B-6060 Gilly
BE 0464.424.815
5.000
13,19
0,00
31/12/2012
EUR
842
-1
80
10,00
0,00
31/12/2012
EUR
29
-77
Cerep Loi 1 SPRL
Arianelaan 5 B-1200 Brussel
BE 0866.441.909
126.717
35,00
0,00
31/08/2013
EUR
9.585
-13.163
Cevi nv
Bisdomplein, 3 B-9000 Gent
BE 0860.972.295 0
0,00
34,88
31/12/2012
EUR
9.567
2.001
1.400
16,16
0,00
31/12/2012
EUR
20.952
880
Ankaret SA
Rue des Croisiers, 24 B-4000 Liège
BE 0438.840.866 AME SA
Sterrenkundelaan, 19 B-1210 Brussel
NN 466.833.467 Ariane Building SA
Place Saint-Jacques, 11/104 B-4000 Liège
BE 0862.467.382 Ariane Real Estate SA
Rue des Croisiers, 24 B-4000 Liège
BE 0898.866.435 Bora nv
Prins-Bisschopssingel, 73 B-3500 Hasselt
BE 0444.533.281 Centrexperts SA
Av Franklin Roosevelt, 104 B-1332 Genval
BE 0463.891.315 De Oostendse Haard VZW
Nieuwpoortsesteenweg, 205 B-8400
Oostende
BE 405.277.282
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
NAAM, volledig adres van de ZETEL en zo
het een onderneming naar Belgisch recht
betreft, het B.T.W.- of NATIONAAL
NUMMER Developpement Cauchy SA
Rue des Croisiers, 24 B-4000 Liège
BE 0832.269.896 Maatschappelijke rechten gehouden
door
de onderneming
(rechtstreeks)
Aantal
Dochterondernemingen
%
%
53
Gegevens geput uit de laatst beschikbare jaarrekening
Eigen
vermogen
Jaarrekening
per
Munteenheid
Nettoresultaat
(+) of (-)
(in duizenden munteenheden)
1.000
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
82
13
DG InfraYield SA
Pachecolaan, 44 B-1000 Brussel
NN 833.921.767 1.218.175
14,45
0,00
30/06/2013
EUR
7.652
556
DG Infra+ SA
Pachecolaan, 44 B-1000 Brussel
NN 894.555.972 19.386
15,04
0,00
31/12/2012
EUR
40.540
-825
122.549
39,88
0,08
31/12/2011
EUR
221.051
8.191
10
10,00
0,00
31/12/2012
EUR
100
35
999
99,90
0,10
-
-
-
-
578.096
96,17
3,83
31/12/2012
EUR
194.541
20.930
1.249
99,92
0,00
31/12/2011
EUR
165
22
Ethias Patrimoine SA
Rue des Croisiers, 24 B-4000 Liège
NN 894.377.612 40
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
21.222
221
Ethias Service SA
Rue des Croisiers, 24 B-4000 Liège
NN 825.876.113 999
99,90
0,00
31/12/2012
EUR
247
58
Foncière du Berlaymont SPRL
Rue des Croisiers, 24 B-4000 Liège
BE 0833.012.640
1.000
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
-78
-15
0
0,00
17,01
31/12/2012
USD
112.247
2.419
Goed Arthur nv
Prins-Bisschopssingel, 73 B-3500 Hasselt
BE 0806.904.101 1.000
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
2.364
-88
Het Rijksarchief nv
Heistraat, 129 B - 2610 Wilrijk
BE 0837.321.816 2.000
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
2.014
14
0
0,00
100,00
31/12/2012
EUR
901
-2.725
Impulse Microfinance Investment Fund
Sneeuwbeslaan, 20 B-2610 Antwerpen
NN 870 792 160 1.200
10,54
0,00
31/12/2012
EUR
15.588
273
Immo Hofveld nv
Sterrenkundelaan, 19 B-1000 Brussel
NN 889.535.233 1.000
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
150
46
179.999
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
-22.646
-209
Immovivegnis sa
Rue des Croisiers, 24 B 4000 Liège
BE 0463.660.394 10.500
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
192
24
Jan Dockx SA
Rue des Croisiers, 24 B-4000 Liège
BE 0458.920.757
2.500
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
127
-62
400
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
3.499
9
44
46,21
0,00
30/05/2013
EUR
0
-18
Ecetia Finances SA
Rue Sainte Marie, 5 B - 4000 Liège
NN 203.978.726 E.D.A. SA
Avenue de la Cokerie, 9 B-4030 Grivegnée
NN 823.162.982 Ethias Distribution Epargne Crédit SA
Rue des Croisiers,24 B-4000 Liège
BE 0508.712.243 Ethias Investment RDT-DBI SA (High yield)
Rue des Croisiers, 24 B-4000 Liège
NN 865 127 063 Ethias Life Fund Management SA
Rue Eugène Ruppert, 12 L-2453
Luxembourg GMF Financial
California Street, 50 - Suite 2550
San Francisco CA 94111 - 4624 USA Hotel Wellness SPRL
Rue Jaspar, 2 B-4000 Liège
BE 0895.274.069
Immo Life Insure nv
Minister Liebaertlaan, 10 B-8500 Kortrijk
BE 0471.135.433 Koasla SA
Langestraat, 366 B-1620 Drogenbos
BE 0873.412.150
Legibel Groupement d'intérêt économique Koningsstraat, 55 B-1000 Brussel
NN 446.584.931 54 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
NAAM, volledig adres van de ZETEL en zo
het een onderneming naar Belgisch recht
betreft, het B.T.W.- of NATIONAAL
NUMMER Les Hauts Prés SA
Rue des Croisiers, 24 B-4000 Liège
BE 0812.149.029 Maatschappelijke rechten gehouden
door
de onderneming
(rechtstreeks)
Aantal
Dochterondernemingen
%
%
Gegevens geput uit de laatst beschikbare jaarrekening
Eigen
vermogen
Jaarrekening
per
Munteenheid
Nettoresultaat
(+) of (-)
(in duizenden munteenheden)
1.000
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
6.770
-77
Lexar Technics SA
Chaussée de Mariemont (MLZ), 113 bte
24AB - 7140 Morlanwelz
BE 0455.867.534 0
0,00
45,32
31/12/2012
EUR
1.910
137
Logins nv
Generaal De Wittelaan, 17 bus 32 B-2800
Mechelen
BE 0458.715.671 0
0,00
34,88
31/12/2012
EUR
2.517
745
2.776
10,66
0,00
31/12/2012
EUR
2.800
91
Network Research Belgium SA
Parc Industriel des Hauts-Sarts 2ème
avenue, 65 B-4040 Herstal
BE 0430.502.430 42.530
68,39
0,00
31/12/2012
EUR
103.106
10.066
L'Ouvrier chez lui SA
Rue d'Amérique, 26/1 B-4500 Huy
NN 401.465.478 15.000
63,58
0,00
31/12/2012
EUR
3.235
113
9.856
23,04
0,00
31/12/2012
EUR
2.319
-133
1.326.622
16,28
0,00
31/12/2012
EUR
1.408
-711
0 0,00
37,61
31/12/2011 EUR 3.144 152
240
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
3.331
72
Skarabee nv
Minister Liebaertlaan, 10 B-8500 Kortrijk
BE 0468.210.684 0
0,00
31,25
31/12/2012
EUR
2.199
27
Société Immobilière de Rénovation SA
Rue des Croisiers, 24 B-4000 Liège
BE 0440.691.982 0
0,00
100,00
30/06/2012
EUR
-18.422
-18.490
Stesud SA
Vorstlaan 47 B-1160 Oudergem
BE 0461.401.482
0
0,00
34,88
31/12/2012
EUR
2.303
941
TEB Foncière SA
Rue Louvrex, 95 B-4000 Liège
BE 0480.029.838
145
29,41
0,00
31/12/2012
EUR
196
18
TEB Participations SA
Rue Louvrex, 95 B-4000 Liège
BE 0480.029.739
60.503
29,43
0,00
31/12/2012
EUR
63.460
5.151
600
11,11
0,00
31/12/2012
EUR
2.756
-184
Thier sur la Fontaine SPRL
Rue Thier sur la Fontaine, 5 B-4000 Liège
BE 0891.400.603
0
0,00
100,00
30/06/2012
EUR
-647.516
-628.993
UP38 SA
Rue des Croisiers, 24 B - 4000 Liège
BE 0833.845.751 0
0,00
100,00
31/12/2012
EUR
339
36
Vecquim SA
Rue des Croisiers, 24 - 4000 Liège
NN 459.183.449 600
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
2.258
150
Veran Real Estate SA
Rue des Croisiers, 24 B-4000 Liège
BE 0894.106.012 100
100,00
0,00
31/12/2012
EUR
6.171
146
Huis der Verzekeringen Brussel
de Meeussquare 29, B-1000 Brussel
BE.0403.306.501
Palais des Expositions de Charleroi s.c.
Avenue de l'Europe, 21 B-6000 Charleroi
NN 401.553.571 Pertinea Fund SCA
Vilvoordsteenweg, 101a B-1860 Meise
BE 0839.182.929
PMF Infrastructure Fund SCA
Oude graanmarkt 63 B-1000 Brussel
BE 0841.334.448
Sagitta nv
Prins-Bisschopssingel 73 B-3500 Hasselt
BE 0812.356.489 Theodorus II SA
Joseph Wybranlaan, 40 B-1070 Brussel
NN 879.436.147 Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
NAAM, volledig adres van de ZETEL en zo
het een onderneming naar Belgisch recht
betreft, het B.T.W.- of NATIONAAL
NUMMER Maatschappelijke rechten gehouden
door
de onderneming
(rechtstreeks)
Aantal
Vital Building SA
Place Saint-Jacques, 11/105 B-4000 Liège
NN 875.171.810 Dochterondernemingen
%
%
55
Gegevens geput uit de laatst beschikbare jaarrekening
Eigen
vermogen
Jaarrekening
per
Munteenheid
Nettoresultaat
(+) of (-)
(in duizenden munteenheden)
5.000
50,00
0,00
31/12/2012
EUR
4.585
59
170.527
25,10
0,00
31/12/2012
EUR
12.130
2.342
Xperthis SA
Rue d'Arlon, 53 B - 1040 Etterbeek
BE 0840.582.796 0
0,00
37,61
31/12/2012
EUR
32.262
3.488
Xtenso nv
Generaal De Wittelaan, 19 BUS 3 B - 2800
Mechelen
BE 0419.920.423 0
0,00
37,61
31/12/2012
EUR
342
3.405
Westhia SA
Rue de l'Ecluse, 21 B-6000 Charleroi
NN 472.365.155 Nr. 3. Actuele waarde van de beleggingen
Activaposten
C.
Bedragen
18.584.795.877
Beleggingen
I.
Terreinen en gebouwen
286.018.723
II.
Beleggingen in verbonden ondernemingen en deelnemingen
696.466.296
-
Verbonden ondernemingen
453.850.718
1.
453.850.718
-
Deelnemingen
Overige ondernemingen waarmee een deelnemingsverhouding bestaat
242.615.578
3.
Deelnemingen
211.978.328
4.
Bons, obligaties en vorderingen
30.637.250
16.552.864.404
III. Overige financiële beleggingen
560.223.123
1.
Aandelen, deelnemingen en andere niet-vastrentende effecten
2.
Obligaties en andere vastrentende effecten
4.
Hypothecaire leningen en hypothecaire kredieten
720.522.079
5.
Overige leningen
483.062.333
6.
Deposito's bij kredietinstellingen
7.
Overige
14.696.859.231
88.632.920
3.564.718
1.049.446.454
IV. Deposito's bij cederende ondernemingen
Nr. 5. Staat van het kapitaal
Bedragen
A.
Aantal
aandelen
Maatschappelijk kapitaal
1.
2.
Geplaatst kapitaal (post A.I.1. van de passiva)
-
Per einde van het vorige boekjaar:
-
Wijzigingen tijdens het boekjaar:
-
Per einde van het boekjaar
1.000.000.000
xxxxxxxxxxxxxxx
1.000.000.000
xxxxxxxxxxxxxxx
1.000.000.000
20.000.000
xxxxxxxxxxxxxxx
20.000.000
Samenstelling van het kapitaal
2.1. Aandelen, deelnemingen en andere niet-vastrentende effecten
Aandelen zonder aanduiding van de nominale waarde
2.2. Aandelen op naam of aan toonder
Op naam
G. Structuur van het aandeelhouderschap van de onderneming op de datum van de
jaarafsluiting
Vitrufin nv
xxxxxxxxxxxxxxx
20.000.000
56 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Nr. 6. Staat van de voorzieningen voor overige risico's en kosten - Andere
voorzieningen
Uitsplitsing van de passiefpost E.III
Bedragen
800.000
Voorziening voor risico's en lasten Materiaal/Programmatie
134.744.305
Voorziening voor financiële risico's
6.435.530
Voorziening voor lopende geschillen
1.700.000
Voorziening voor waardeverminderingen op vorderingen
14.363.060
Voorziening voor risico's en lasten
712.703
Voorziening voor overige geschillen
Nr. 7. Staat van de technische voorzieningen en schulden
Betrokken posten van de passiva
a)
Bedragen
Uitsplitsing van de schulden (of een deel van de schulden) waarvan de resterende looptijd méér dan 5 jaar is.
B.
Achtergestelde schulden
II.
325.000.000
Niet-converteerbare leningen
325.000.000
Totaal
b)
Schulden (of gedeelte van de schulden) en technische voorzieningen (of gedeelte van de technische
voorzieningen) gewaarborgd door zakelijke zekerheden gesteld of onherroepelijk beloofd op de activa van de
onderneming.
D. Technische voorzieningen met betrekking tot de verrichtingen verbonden aan een beleggingsfonds van de
activiteitengroep "Leven" wanneer het beleggingsrisico niet gedragen wordt door de onderneming
G. Schulden
476.546.899
19.347.396
19.347.396
IV. Schulden ten aanzien van kredietinstellingen
Totaal
c)
325.000.000
495.894.295
Schulden met betrekking tot belastingen, bezoldigingen en sociale lasten.
1.
Belastingen (post G .V.1.a) van de passiva)
b)
2.
Niet-vervallen belastingschulden
395.433.869
Bezoldigingen en sociale lasten (post B.V.1.b) van de passiva)
b)
Overige schulden met betrekking tot bezoldigingen en sociale lasten
43.104.111
Nr. 8. Staat van de overlopende rekeningen van het passief
Uitsplitsing van de passiefpost H
Over te dragen financiële opbrengsten (Op voorhand ontvangen intresten)
Toe te schrijven financiële lasten (REPO)
Toe te schrijven financiële lasten (Obligatielening)
Toe te schrijven financiële lasten (IRS)
Bedragen
242.225
3.476
3.023.747
7.750
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
Nr. 10. Inlichtingen betreffende de technische rekeningen
Niet-levensverzekering
Inhoud
Rechtstreekse zaken
Totaal
Totaal
Ongevallen en
ziekte
Motorrijtuigen
Burgerlijke
Aansprakelijkheid
Motorrijtuigen
Andere takken
(takken 1 en 2)
(Tak 10)
(takken 3 en 7)
1)
Brutopremies
1.266.008.498
1.118.169.810
326.756.565
231.056.056
2)
Verdiende brutopremies
1.254.401.586
1.106.468.593
325.228.043
230.388.101
182.224.091
182.844.292
3)
Brutoschaden
872.939.081
749.315.635
240.660.956
177.309.120
116.952.532
4)
Brutobedrijfskosten
196.088.802
178.147.489
31.286.138
39.795.702
29.877.694
5)
Herverzekeringssaldo
-44.885.994
-43.219.683
-2.510.694
12.829.455
-1.324.440
6)
Commissielonen (art. 37)
15.785.524
Inhoud
Rechtstreekse zaken
Scheepvaart
Luchtvaart
Transport
(takken 4, 5, 6, 7,
11 en 12)
352.970
Brand en andere
schade aan
goederen
(takken 8 en 9)
Algemene
Burgerlijke
aansprakelijkheid
(Tak 13)
Krediet en
borgtocht
Diverse geldelijke
verliezen
(takken 14 en 15)
(Tak 16)
1)
Brutopremies
188.190.028
100.554.752
2.718.415
16.603.793
2)
Verdiende brutopremies
354.211
186.416.614
100.299.892
2.719.713
9.347.868
3)
Brutoschaden
355.662
102.565.113
39.889.326
13.088
7.860.200
4)
Brutobedrijfskosten
80.669
36.822.093
17.280.690
652.119
1.650.342
5)
Herverzekeringssaldo
-
-20.340.244
-29.076.234
-2.797.526
0
6)
Commissielonen (art. 37)
Inhoud
Rechtstreekse zaken
Rechtsbijstand
Assistance
(Tak 17)
(Tak 18)
Aangenomen
zaken
1)
Brutopremies
35.783.662
33.929.478
147.838.688
2)
Verdiende brutopremies
35.452.629
33.417.230
147.932.993
3)
Brutoschaden
42.048.666
21.660.972
123.623.446
4)
Brutobedrijfskosten
7.933.941
12.768.101
17.941.313
-
-
-1.666.311
5)
Herverzekeringssaldo
6)
Commissielonen (art. 37)
II. Levensverzekeringen
Inhoud
A.
1)
1.434.200.969
Brutopremies
a)
69.663.678
1. Individuele premies
2. Premies betreffende groepsverzekeringsovereenkomsten
b)
c)
1. Periodieke premies
959.477.331
474.723.638
1. Premies van overeenkomsten zonder winstdeling
3. Premies van overeenkomsten waarbij het beleggingsrisico niet gedragen wordt door de onderneming
2)
3)
1.364.537.290
2. Enige premies
2. Premies van overeenkomsten met winstdeling
B.
Bedragen
Rechtstreekse zaken
12.135.474
1.421.923.085
142.409
-739.769
Herverzekeringssaldo
764.180
Commissielonen (art. 37)
Aangenomen zaken
15.924.654
Brutopremies
III. Niet-levensverzekering en levensverzekering, rechtstreekse zaken
Inhoud
Bedragen
Brutopremies:
- in België
- in de andere lidstaten van de EU
2.551.056.175
1.314.604
57
58 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Nr. 11. Staat betreffende de personeelsleden in dienst
Totaal aantal op
afsluitdatum
Categorieën
Personeel onder arbeids- of stageovereenkomst (**)
Uitzendkrachten of personen ter beschikking gesteld van de onderneming
Totaal
Personeel onder arbeids- of stageovereenkomst (**)
Uitzendkrachten of personen ter beschikking gesteld van de onderneming
Totaal
Aantal
gepresteerde
uren
1.808
1.742,29
0
2,82
4.940
1.808
1.745,11
2.647.800
Totaal aantal op
afsluitdatum
Categorieën
2013
Gemiddeld
personeelsbestand
(*)
2012
Gemiddeld
personeelsbestand
(*)
2.642.861
Aantal
gepresteerde
uren
1.806
1.729,87
0
4,04
2.595.921
7.078
1.806
1.733,91
2.602.999
(*) Het gemiddeld personeelsbestand wordt berekend in voltijdse equivalenten overeenkomstig artikel12, § 1 van het koninklijk besluit van 12
september 1983 tot uitvoering van de wet van 17 juli 1975 op de boekhouding en de jaarrekening van de ondernemingen.
(**) Het personeel onder arbeids- of stageovereenkomst bestaat uit de werknemers ingeschreven in het personeelsregister en verbonden met de
onderneming door een arbeidsovereenkomst of een stageovereenkomst zoals bedoeld door het koninklijk besluit nr. 230 van 21 december 1983.
Nr. 12. Staat betreffende het geheel van de administratie- en beheerskosten,
uitgesplitst volgens aard
Benaming
I.
Bedragen
Personeelskosten
181.676.740
a) Bezoldigingen
115.063.972
1.
b) Pensioenen
0
c) Andere rechtstreekse sociale voordelen
29.619.265
2.
Patronale bijdragen voor sociale verzekeringen
36.744.420
3.
Patronale toelagen en premies voor buitenwettelijke verzekeringen
4.
Overige personeelsuitgaven
5.
Voorzieningen voor pensioenen, bezoldigingen en sociale lasten
a)
Dotaties (+)
b)
Bestedingen en terugnemingen (-)
174.640
1.916.159
-1.841.716
1.087.112
-2.928.828
134.476.871
II.
Diverse goederen en diensten
V.
Overige lopende lasten
7.838.378
Fiscale bedrijfskosten
1.493.846
a)
Onroerende voorheffing
1.351.907
b)
Overige
1.
2.
Bijdragen gestort aan openbare instellingen
4.
VI.
Overige
Teruggewonnen administratiekosten en overige lopende opbrengsten (-)
1.
Teruggewonnen administratiekosten
b)
Totaal
Overige
141.939
4.255.851
2.088.681
-25.154.467
25.154.467
25.154.467
298.837.522
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
Nr. 13. Overige opbrengsten, overige kosten
Bedragen
A.
Uitsplitsing van de overige opbrengsten (post 7. van de niet-technische rekening)
Verwijlintresten op fiscale vorderingen
1.789.974
Terugneming van waardeverminderingen op betwistingen
8.748.765
Ontvangen commissielonen
1.854.024
Meerwaarden op de realisatie van materiële activa
B.
6.654
199.369
Overige
Uitsplitsing van de overige kosten (post 8. van de niet-technische rekening)
Afschrijvingen
Waardeverminderingen op vorderingen
6.181.310
10.933.649
Minderwaarden op de realisatie van activa
2.836.669
Besteding voorziening voor waardeverminderingen op vorderingen
1.700.000
Lasten betreffende het eigen vermogen
6.321.628
Financiële kosten
Honoraria
Voorziening voor geschillen
303.155
99.382
19.075
7.800.000
Overige
Nr. 15. Belastingen op het resultaat
Bedragen
A.
Uitsplitsing van de post 15 a) ‘Belastingen’:
1.
B.
Belastingen op het resultaat van het boekjaar:
a)
Voorafbetalingen en terugbetaalbare voorheffingen
c)
Overschot van de voorafbetalingen en/of van de geactiveerde terugbetaalbare voorheffingen (-)
d)
Geraamde belastingsupplementen (opgenomen onder post G.V.1.a) van de passiva)
80.131
80.131
1.797.832
-1.797.832
80.131
Belangrijkste oorzaken van de verschillen tussen de winst, voor belastingen, zoals deze blijkt uit de
rekeningen en de geraamde belastbare winst
Belastbare voorzieningen en waardeverminderingen (Variatie):
92.000.000
Vrijgestelde meerwaarden:
-23.000.000
Belastingteruggaven:
-16.000.000
Niet-aftrekbare kosten:
Verminderingen van diverse belastinglatenties
D.
53.000.000
-218.000.000
Bronnen van belastinglatenties:
1.
Actieve latenties:
Gecumuleerde fiscale verliezen die aftrekbaar zijn van latere belastbare winsten
Over te dragen definitief belaste inkomsten
Belaste technische voorzieningen
Diversen
1.425.000.000
550.000.000
59.000.000
814.000.000
2.000.000
59
60 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Nr. 16. Andere taksen en belastingen ten laste van derden
2013
A.
B.
2012
Taksen:
1. Taksen op de verzekeringsovereenkomsten ten laste van derden
2. Andere taksen ten laste van de onderneming
216.502.330
4.290.218
227.305.535
4.700.941
De ingehouden bedragen ten laste van derden bij wijze van:
1. Bedrijfsvoorheffing
2. Roerende voorheffing (op dividenden)
272.977.258
4.389.567
268.716.867
-
Nr. 17. Niet in de balans opgenomen rechten en verplichtingen
Bedragen
C.
Zakelijke zekerheden door de onderneming gesteld of onherroepelijk beloofd op haar eigen middelen als
zekerheid van de rechten en verplichtingen:
a)
D.
H.
van de onderneming:
97.180.572
Ontvangen zekerheden (andere dan in baar geld):
45.475.657
a)
effecten en waarden van de herverzekeraars:
b)
overige:
931.207.382
Overige:
484.165.403
ACQUISITIEVERBINTENISSEN
IRS SWAP - RECEIVE LEG
CAPS/FLOOR
VERBINTENISSEN IMMO FONDS
VERBINTENIS LIQUIDITY FACILITY
VERBINTENIS FONDS INFRA
ONZEKER TE RECUPEREREN VERHALEN
LENINGSVERBINTENISSEN
GELEENDE EFFECTEN: COLLATERAL CREDIT SUISSE
27.142.710
20.000.000
271.750.000
2.232.055
104.250.000
11.453.262
1.400.750
37.952.688
7.983.938
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
61
Nr. 18. Betrekkingen met verbonden ondernemingen en met ondernemingen
waarmee een deelnemingsverhouding bestaat
Betrokken balansposten
Verbonden ondernemingen
2013
C.
II. Beleggingen in verbonden ondernemingen en
deelnemingen
173.467.138
428.923.226
378.238.135
150.241.384
173.467.138
-
-
30.637.250
-
- overige
-
-
30.637.250
-
II. Beleggingen in verbonden ondernemingen en
deelnemingen
-
-
2.212
3.870
Bons, obligaties en vorderingen
1+3
Deelnemingen
Vorderingen
I.
Vorderingen uit hoofde van rechtstreekse
verzekeringsverrichtingen
III. Overige vorderingen
Achtergestelde schulden
G. Schulden
V.
2012
180.878.634
Deelnemingen
B.
2013
378.238.135
2+4
E.
2012
428.923.226
1+3
D.
Ondernemingen waarmee een
deelnemingsverhouding bestaat
Overige schulden
-
-
2.212
3.870
63.066
39.408.298
594.172
8.894
42.570
52.861
-
0
20.496
39.355.437
594.172
8.894
5.000.000
5.000.000
1.000.000
1.000.000
28.399.176
18.267.343
618.893
430.233
28.399.176
18.267.343
618.893
430.233
Nr. 19. Financiële betrekkingen met:
Bedragen
A.
bestuurders en zaakvoerders:
1.
Uitstaande vorderingen op deze personen
4.
Rechtstreekse en onrechtstreekse bezoldigingen en ten laste van de resultatenrekening toegekende pensioenen
- aan bestuurders en zaakvoerders
368.571
183.984
Nr. 19bis. Financiële betrekkingen met:
De commissaris en de personen met wie hij verbonden is
Bedragen
1.
Bezoldiging van de commissaris:
725.200
2.
Bezoldiging voor uitzonderlijke werkzaamheden of bijzondere opdrachten uitgevoerd binnen de
vennootschap door de commissaris:
148.260
-
Andere controleopdrachten
82.260
-
Andere opdrachten buiten de revisorale opdrachten
66.000
3.
Bezoldiging voor uitzonderlijke werkzaamheden of bijzondere opdrachten uitgevoerd binnen de
vennootschap door de personen met wie de commissaris verbonden is:
-
Andere controleopdrachten
-
Belastingadviesopdrachten
-
Andere opdrachten buiten de revisorale opdrachten
205.634
17.500
55.367
132.767
Vermeldingen in toepassing van het artikel 133, paragraaf 6 van het Wetboek van vennootschappen
In overeenstemming met artikel 133 van het Wetboek van vennootschappen, wordt de beoordeling "1-1" van het verslag van vergoedingen en van
bezoldigingen audit vs. niet-audit van de Commissaris en van de hieraan verbonden personen uitgevoerd voor het geheel van de Ethias-groep,
waarvan de onderneming deel uitmaakt. Bijgevolg wordt de naleving van het verslag "1-1" gemotiveerd in de toelichting van de geconsolideerde
jaarrekeningen gepubliceerd door de moedervennootschap van de groep, Vitrufin nv, waarnaar wij u verwijzen voor meer bijzonderheden.
De niet-auditprestaties van de Commissaris en de hieraan verbonden honoraria hebben het voorwerp uitgemaakt van een goedkeuring door het
statutaire auditcomité van Ethias nv.
62 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Nr. 20. Waarderingsregels
De waarderingsregels die van toepassing zijn op de jaarrekening worden hieronder vermeld.
Activa van de balans
Immateriële activa (rubriek B)
Zij worden op het actief geboekt tegen hun aanschaffingswaarde of kostprijs, met inbegrip van de bijkomende kosten.
De afschrijvingen gebeuren volgens de lineaire methode a rato van 20 %.
Beleggingen (rubriek C)
Terreinen en gebouwen (onderrubriek C.I.)
Zij worden op het actief geboekt tegen hun aanschaffingswaarde of kostprijs, met inbegrip van de bijkomende kosten.
De terreinen worden niet afgeschreven.
De onroerende goederen verworven vóór 1 januari 2011 worden afgeschreven volgens de lineaire methode tegen de volgende
percentages:


Onroerende goederen: 2 %
Aanpassingswerken: 10 %
De onroerende goederen verworven sinds 1 januari 2011 zijn onderverdeeld in de volgende categorieën:





Ruwbouw
Daken
Buitenschrijnwerk
Speciale technieken
Afwerking
Deze onroerende goederen worden lineair afgeschreven over de verwachte gebruiksduur van elk onderdeel, na aftrek van hun
restwaarde, voor zover ze betrouwbaar kunnen worden bepaald.
Beleggingen in verbonden ondernemingen en deelnemingen (onderrubriek C.II.)
In geval van duurzame ontwaarding maken deze beleggingen het voorwerp uit van waardeverminderingen. Op voorstel van het
Directiecomité kunnen er aanvullende of uitzonderlijke waardeverminderingen worden geboekt.
Overige financiële beleggingen (onderrubriek C.III.)
Aandelen, deelnemingen en andere niet-vastrentende effecten (C.III.1)
In geval van blijvende minderwaarde maken deze beleggingen het voorwerp uit van waardeverminderingen. Het bestaan van een
significante latente minderwaarde ten aanzien van de aanschaffingswaarde, bepaald op basis van de gewogen gemiddelde prijs
over een periode van 12 opeenvolgende maanden voorafgaand aan de afsluiting, vormt een criterium van duurzame ontwaarding.
De minderwaarde wordt als significant gekwalificeerd wanneer ze hoger is dan 20 % van de aanschaffingswaarde in een normale
marktcontext. Dit criterium kan aan de beoordeling van het Directiecomité worden voorgelegd wanneer de markten volatieler zijn.
Op voorstel van het Directiecomité kunnen er aanvullende of uitzonderlijke waardeverminderingen worden geboekt. Voor zover het
een aanzienlijk bedrag betreft, wordt de impact van deze waardeverminderingen opgenomen in de toelichting bij de jaarrekening.
In geval van overdracht van effecten wordt de boekwaarde, die gebruikt wordt om de gerealiseerde meer- of minderwaarde te
berekenen, bepaald op basis van de gemiddelde gewogen prijs.
Obligaties en andere vastrentende effecten (C.III.2)
Deze beleggingen worden tegen hun aanschaffingswaarde in de balans opgenomen.
Wanneer echter hun actuarieel rendement, berekend bij de aankoop (rekening houdend met hun terugbetalingswaarde op
vervaldag) verschilt van hun nominale opbrengst, wordt het verschil tussen de aanschaffings- en terugbetalingswaarde in resultaat
genomen, pro rata temporis voor de resterende looptijd van de effecten als rentecomponenten op deze effecten en toegevoegd aan
of afgetrokken van hun aanschaffingswaarde. Rekening houdend met het actuarieel rendement bij aankoop wordt dit verschil op
geactualiseerde basis in het resultaat genomen.
In geval van blijvende minderwaarde maken de obligaties en overige vastrentende effecten het voorwerp uit van een
waardevermindering. Ethias nv meent bovendien dat de minderwaarde duurzaam is voor de gestructureerde obligaties en past
n
bijgevolg een waardevermindering toe wanneer de marktwaarde (‘clean price’) van het effect lager is dan 80 % of 0,98 van de
nominale waarde van de obligatie, waarbij n gelijk is aan het aantal jaren dat het effect nog loopt tot de eindvervaldag (of de eerste
”calldatum”).
Voor de eeuwigdurende leningen moet het verschil tussen hun aanschaffingswaarde en hun lagere marktwaarde beschouwd
worden als een blijvende ontwaarding zodat deze effecten gewaardeerd worden op de laagste waarde tussen hun boekwaarde en
hun marktwaarde.
In geval van overdracht van effecten wordt de boekwaarde, die gebruikt wordt om de gerealiseerde meer- of minderwaarde te
berekenen, bepaald op basis van de gemiddelde gewogen prijs.
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
63
In het kader van een arbitrageverrichting wordt de gerealiseerde meer- of minderwaarde op de balans behouden en in de resultaten
opgenomen, gespreid over de duur van de wederbeleggingsinvestering.
Hypothecaire leningen en hypothecaire kredieten (C.III.4 & C.III.5)
Op deze leningen worden waardeverminderingen toegepast zo er voor het geheel of een gedeelte ervan onzekerheid bestaat over
de betaling hiervan op de vervaldag.
Beleggingen met betrekking tot de verrichtingen verbonden aan een beleggingsfonds van de activiteitengroep "Leven" en
waarvan het beleggingsrisico niet gedragen wordt door de onderneming (rubriek D - tak 23)
Deze beleggingen worden tegen hun huidige waarde (marktwaarde) in de balans opgenomen.
Deposito's bij kredietinstellingen (onderrubriek C.III.6)
Vorderingen (rubriek E)
Beschikbare waarden (onderrubriek F.II)
Deze posten worden tegen hun nominale of aanschaffingswaarde geboekt.
Er worden waardeverminderingen opgetekend om rekening te houden met de onzekerheden van hun terugwinning.
Deel van de herverzekeraars in de technische voorzieningen (rubriek D. bis)
Deze post bevat de verbintenis van de herverzekeraars. De opgetekende bedragen worden bekomen conform de verschillende
herverzekeringsverdragen die van toepassing zijn.
Overige activabestanddelen (rubriek F)
Materiële activa (onderrubriek F.I.)
De materiële activa worden op het actief geboekt tegen hun aanschaffingswaarde of kostprijs, met inbegrip van de bijkomende
kosten.
De afschrijvingen gebeuren volgens de lineaire methode tegen de volgende percentages :



installaties, machines, elektronische uitrusting: 33 1/3 %
rollend materieel: 25 %
meubilair en kantoormateriaal: 10 %
Het meubilair en kantoormateriaal waarvan de aanschaffingswaarde minder dan 250,00 EUR bedraagt, wordt het eerste jaar
afgeschreven.

medisch materiaal: 20 %
Passiva van de balans
Technische voorzieningen (rubriek C)
Deze voorzieningen worden met voorzichtigheid berekend, rekening houdend met de wettelijke en reglementaire bepalingen
vastgesteld door de verschillende controleorganen.
De voorziening voor egalisatie en catastrofen wordt geëvalueerd volgens de actuariële methode.
Technische voorzieningen met betrekking tot de verrichtingen verbonden aan een beleggingsfonds van de
activiteitengroep "Leven" en waarvan het beleggingsrisico niet gedragen wordt door de onderneming (rubriek D - tak 23)
Deze voorzieningen worden geschat op basis van de huidige waarde van de activa van rubriek D.
Voorzieningen voor risico's en lasten (rubriek E)
De voorzieningen die moeten worden aangelegd om de voorzienbare risico’s en kosten te dekken, worden met voorzichtigheid,
oprechtheid en te goeder trouw bepaald.
De voorzieningen met betrekking tot voorgaande boekjaren worden regelmatig herzien en in het resultaat opgenomen als ze zonder
voorwerp zijn.
Deposito’s ontvangen van de herverzekeraars (rubriek F) en schulden (rubriek G)
Deze posten worden tegen hun nominale waarde ingeschreven.
64 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
Andere bijzondere regels
Rekeningen in deviezen
De monetaire bestanddelen worden in euro gevaloriseerd tegen de contante koers op de afsluitingsdatum van het boekjaar.
De niet-monetaire bestanddelen worden behouden in euro tegen hun aanschaffingskoers.
Het saldo van de negatieve verschillen uit de omrekening van monetaire bestanddelen, andere dan de technische voorzieningen,
wordt in de resultatenrekening opgenomen. Het saldo van de positieve verschillen wordt opgenomen in de overlopende rekeningen
als over te dragen opbrengst.
Afgeleide producten
De afgeleide producten, aangewend ten speculatieve titel, volgen het voorzichtigheidsprincipe. Dit betekent dat de latente
minderwaarden het voorwerp uitmaken van waardeverminderingen of worden gebruikt om voorzieningen voor financiële risico’s
mee aan te leggen. De latente meerwaarden worden evenwel niet in het resultaat opgenomen.
De termijnrenteverrichtingen tot microdekking of afgesloten in het kader van het ALM-beheer, worden symmetrisch gewaardeerd
met de toerekening van kosten of opbrengsten van de gedekte bestanddelen over de resterende looptijd van deze bestanddelen.
Onder als dekking bestemde termijnrenteverrichting moet worden verstaan de termijnverrichting die tot doel of gevolg heeft het
risico te compenseren of te beperken op een actief, een passief, een recht, een verplichting buitenbalansstelling of een geheel van
bestanddelen met homogene kenmerken ten aanzien van hun renteschommelingsgevoeligheid.
Tot slot: de dekkingsverrichtingen of de verrichtingen afgesloten in het kader van het ALM-beheer moeten van bij het begin als
zodanig worden gekwalificeerd.
Nr. 22. Verklaring met betrekking tot de geconsolideerde jaarrekening
A. Inlichtingen te verstrekken door alle ondernemingen:
- De onderneming stelt op en publiceert, overeenkomstig het koninklijk besluit betreffende de geconsolideerde jaarrekening van
verzekeringsondernemingen en herverzekeringsmaatschappijen, een geconsolideerde jaarrekening en een geconsolideerd
jaarverslag:
ja/nee (*): Ja
Nr. 23. Bijkomende inlichtingen die de onderneming op basis van het besluit van
17/11/94 moet verstrekken
De onderneming, in voorkomend geval, somt de bijkomende inlichtingen op, vereist:
Art 27 bis § 3, laatste alinea
Bedragen
2. Obligaties en andere vastrentende effecten
-24.906.922
Gebruikte afgeleide instrumenten
Opties op aandelen
Geen enkele aankooptransactie en geen enkele vervroegde verkooptransactie
Opties op indices
2 aankooptransacties en 2 vervroegde verkooptransacties
CDS
1 verkooptransactie
Boekhoudkundige resultaten
Resultaat
Terugneming van
waardeverminderingen
Voorziening
Opties op aandelen
169.425
-
-
Swaps
328.500
-
-
18.667
-
-
-
1.325.709
-
CDS
Caps en Floors
Bijkomende inlichtingen
Er is een belangrijk geschil tussen Ethias nv en de belastingadministratie omtrent de pensioenverzekeringen van verschillende
openbare entiteiten (provincies, gemeenten, intercommunales en andere openbare instellingen) om de wettelijke pensioenen van
hun vastbenoemde statutaire personeelsleden en hun rechthebbenden te verzekeren.
De administratie meent dat, gezien het ontbreken van risico's in de zin van het burgerlijk wetboek (kans op verlies of winst), deze
contracten geen verzekeringscontracten Leven vormen maar geldbeleggingscontracten en dat, bijgevolg, de jaarlijkse intresten door
Ethias nv toegekend aan de reserves van deze contracten roerende inkomsten vormen in hoofde van de openbare entiteiten verzekeringnemers en dus moeten worden onderworpen aan de roerende voorheffing. Op grond hiervan werd een bedrag van
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
65
247,2 miljoen EUR ingekohierd tot het boekjaar 2008. Dit bedrag dient verhoogd te worden met de hieraan verbonden
nalatigheidsintresten geschat op 120,2 miljoen EUR op 31 december 2013.
Ethias nv betwist volledig het standpunt van de belastingadministratie en heeft het dossier aan het gerecht overgemaakt.
Eind 2009 heeft de rechtbank van eerste aanleg te Luik de inkohieringen op de roerende voorheffing voor de jaren 2002, 2003 en
2004 bevestigd, door een uitspraak die evenwel niet beantwoordt aan tal van ernstige argumenten die Ethias had ingeroepen en die
geen rekening houdt met de evolutie in de rechtspleging en de rechtsleer van de laatste jaren.
Ethias nv heeft in november 2010 beroep aangetekend tegen deze uitspraak en laat zich bijstaan door vooraanstaande specialisten
die haar verdediging versterkten.
Bovendien heeft een interpretatieve wet van het artikel 97 van de wet op de landverzekeringsovereenkomst bekendgemaakt op 19
juli 2013 een einde gesteld aan een controverse van meer dan 20 jaar oud met betrekking tot het begrip levensverzekering door te
bevestigen dat de aanwezigheid van een risico in de zin van het burgerlijk wetboek (kans op verlies of winst) niet nodig is om een
levensverzekeringsovereenkomst te kwalificeren, hetgeen de stelling van Ethias alleen maar versterkt.
Ethias blijft vertrouwen hebben in de goede afloop van dit geschil voor een hogere gerechtsinstantie. Een belastingsvordering voor
een bedrag dat identiek is aan de schuld en wordt bijgevolg geboekt op het actief van de balans voor een bedrag van 367,5 miljoen
EUR.
Opmerking betreffende bijlage 3
De huidige waarde van de eeuwigdurende obligaties (opgenomen onder de andere types van obligaties in de rubriek 8.03.223.2) is
afkomstig van het gebruik van een "modelprijs" in plaats van een marktprijs die ofwel overeenstemt met een Bloomberg-valorisatie
ofwel met een valorisatie meegedeeld door een tegenpartij. Dit betreft enkel twee effecten op datum van 31 december 2013 (hetzij
20 % van de totale portefeuille in nominale waarde).
De aldus ingevoerde kwantitatieve benadering is in overeenstemming met de aanbevelingen van de Institute Accounting Standards
Board (IASB) in zijn verslag: "IASB Expert Advisory Panel – Measuring and disclosing the fair value of financial instruments in
markets that are no longer active"
Deze waardering wordt in de rekeningen vertaald door een verbetering van de huidige waarde van deze obligaties met +11 miljoen
euro op datum van 31 december 2013.
Afbouw van de activiteit Leven voor de cliënten particulieren
Wij verwijzen naar punt 1.1 van het beheersverslag.
66 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013
10.4
Sociale balans
Nummer van het paritaire comité dat bevoegd is voor de onderneming: 306
Staat van de tewerkgestelde personen
Werknemers waarvoor de onderneming een Dimona-verklaring heeft ingediend of die zijn ingeschreven in het algemeen
personeelsregister.
2013
Totaal
Mannen
Vrouwen
Gemiddeld aantal werknemers
Voltijds
Deeltijds
Totaal in voltijdse equivalenten (VTE)
1.563,29
895,48
667,81
247,59
37,91
209,68
1.742,29
921,80
820,49
2.367.978
1.359.551
1.008.427
274.883
41.153
233.730
2.642.861
1.400.704
1.242.157
162.614.936
102.494.469
60.120.467
19.061.804
4.031.687
15.030.117
181.676.740
106.526.156
75.150.584
549.000
321.906
227.094
Aantal daadwerkelijk gepresteerde uren
Voltijds
Deeltijds
Totaal
Personeelskosten
Voltijds
Deeltijds
Totaal
Bedrag van de voordelen bovenop het loon
2012
Gemiddeld aantal werknemers
Aantal daadwerkelijk gepresteerde uren
Personeelskosten
Bedrag van de voordelen bovenop het loon
2013
Aantal werknemers
Totaal
Mannen
Vrouwen
1.729,87
925,23
804,64
2.595.921
1.389.960
1.205.961
175.769.532
104.468.234
71.301.299
461.367
274.212
187.155
Voltijds
Deeltijds
Totaal (VTE)
1.571
237
1.744,10
1.491
237
1.664,10
72
0
72,00
8
0
8,00
896
31
917,80
0
0
0,00
secundair onderwijs
211
17
222,50
hoger niet-universitair onderwijs
423
7
428,30
universitair onderwijs
262
7
267
675
206
826,30
Volgens de aard van de arbeidsovereenkomst
Overeenkomst voor een onbepaalde tijd
Overeenkomst voor een bepaalde tijd
Vervangingsovereenkomst
Volgens het geslacht en het studieniveau
Mannen
lager onderwijs
Vrouwen
lager onderwijs
2
1
2,8
secundair onderwijs
140
57
181,70
hoger niet-universitair onderwijs
341
103
418,60
universitair onderwijs
192
45
223,20
Volgens de beroepscategorie
Directiepersoneel
Bedienden
Arbeiders
21
0
21,00
1550
237
1723,21
0
0
0,00
Jaarverslag 2013 │ Ethias nv│
Uitzendkrachten en ter beschikking van de onderneming gestelde personen
2013
Uitzendkrachten
Gemiddeld aantal tewerkgestelde personen
7,37
Aantal daadwerkelijk gepresteerde uren
12.904
Kosten voor de onderneming
483.929
Tabel van het personeelsverloop tijdens het boekjaar
Ingetreden
Voltijds
Aantal werknemers waarvoor de onderneming tijdens het boekjaar een
Dimona-verklaring heeft ingediend of die tijdens het boekjaar werden
ingeschreven in het algemeen personeelsregister
Deeltijds
Totaal (VTE)
83
3
85,40
Overeenkomst voor een onbepaalde tijd
27
3
29,40
Overeenkomst voor een bepaalde tijd
47
3
47,00
9
0
9,00
Volgens de aard van de arbeidsovereenkomst
Vervangingsovereenkomst
Uitgetreden
Voltijds
Aantal werknemers waarvoor de onderneming tijdens het boekjaar een
Dimona-verklaring heeft ingediend of die tijdens het boekjaar werden
ingeschreven in het algemeen personeelsregister
Deeltijds
Totaal (VTE)
72
12
79,80
Overeenkomst voor een onbepaalde tijd
38
10
44,50
Overeenkomst voor een bepaalde tijd
26
2
27,30
8
0
8,00
20
5
23,70
8
1
8,50
44
6
47,60
Volgens de aard van de arbeidsovereenkomst
Vervangingsovereenkomst
Volgens de reden van beëindiging van de overeenkomst
Pensioen
Ontslag
Andere reden
Inlichtingen over de opleidingen voor de werknemers tijdens het boekjaar
2013
Mannen
Vrouwen
Formele voortgezette beroepsopleidingsinitiatieven ten laste van de werkgever
Aantal betrokken werknemers
743
641
12.056
10.985
1.476.213
1.284.726
1.487.482
1.294.448
waarvan betaalde bijdragen en stortingen aan collectieve fondsen
31.679
27.330
waaronder subsidies en andere ontvangen financiële voordelen (in mindering te brengen)
42.948
37.052
Aantal gevolgde opleidingsuren
Nettokosten voor de onderneming
waarvan brutokosten rechtstreeks verbonden met de opleidingen
Minder formele of informele voortgezette beroepsopleidingsinitiatieven ten laste van de
werkgever
Aantal betrokken werknemers
Aantal gevolgde opleidingsuren
Nettokosten voor de onderneming
103
131
26.804
26.643
1.618.710
1.608.959
67
68 │ Ethias nv │ Jaarverslag 2013

Globaal resultaat Ethias stijgt met 35

Persbericht cpet21082014 (1 MB)

Tarieven Koude Warmte Opslag Veld F

Transacties Vrijdag stuurden we een BW Alertmail met een

Notulen ALV 2014 - s

“Bij bedrijfswaarderingen moet er meer aandacht zijn voor de

Tarieven - Autorijschool Fred Weber

Palmer Capital Emerging Europe Property Fund Q3

Robeco Duurzaam Aandelen N.V.

Brief 14 /11.170 - VNO-NCW

PRESS RELEASE

Kater 28 en 29 maart 2015