平成２７年４月号《今月号のメニュー》 ◆ 今月のシンガポールトピックス「リー・クアンユー氏の功績」 ◆ 今月のバンコクトピックス「カンボジアへの進出」 ◆ アセアンニュース短信 ◆ アセアンマーケット情報千葉銀行シンガポール駐在員事務所バンコク駐在員事務所今月のシンガポールトピックス「リー・クアンユー氏の功績」 3 月 23 日、シンガポールの初代首相で国民から「建国の父」と慕われるリー・クアンユー氏が 91 歳で亡くなりました。重度の肺炎で今年 2 月初旬から入院しており、集中治療室で人工呼吸器を装着されて治療を続けていましたが、3 月中旬に入り容体が悪化していました。同氏の死去を受け、安倍首相をはじめ、オバマ米国大統領、キャメロン英国首相、習近平中国国家主席など、各国首脳が弔意を表明。また 3 月 29 日の国葬には、安倍首相のほかアジア各国首脳らが出席しました。また、シンガポール政府は 23 日から 29 日を服喪期間と定め、地元テレビや新聞では、リー氏の回顧特集を報じるなど、国中が追悼ムードに包まれました。一般市民による弔問では、順番を待つ市民の列が長く伸び、待ち時間は最大 8 時間に及ぶなど、リー氏が国民から広く慕われている様子が改めて確認されました。今月のシンガポールトピックスでは、リー氏の功績と、今後のシンガポールの行方について報告します。（弔問を待つ人々。列は数キロにも及び、この日は 24 時間弔問を受け付けていました。）１．リー・クアンユー氏略歴 ○生い立ち 1923 年、リー氏は当時イギリスの植民地であったシンガポールに生まれました。リー氏の曾祖父が清の時代、広東省からこの地に移住しており、リー氏は華人の 4 世となります。もともと裕福な家系で、幼いころから英語教育を受けていたことなどから、第二次世界大戦終戦後の 1945 年にイギリスに留学。ケンブリッジ大学で法律学を専攻し首席で卒業後、シンガポールに戻り弁護士として勤務しました。 1 ○政治活動労働組合や学生自治会の法律顧問として働いていたころ、労働組合の組合運動指導者になったことがきっかけで政治活動を始めることとなりました。1954 年に現在のシンガポール与党である人民行動党を創設し、1955 年に初当選、1959 年に首相就任して以降、人民行動党の書記長として長年に亘り政治家として活躍しました。首相時代には、経済政策や言語政策、汚職撲滅などに注力し、国内における報道や言論の自由を規制したりもしました。独裁的ともいえる国家統治の方法は内外から多くの批判も受けましたが、シンガポールは経済的に大きな成長を遂げました。 ○家族リー氏は 1950 年に結婚し、二男一女をもうけました。長男のリー・シェンロン氏は、2004 年に第 3 代首相に就き、現在も現役首相の地位にあります。次男のリー・シャンヤン氏は、国内最大の通信企業であるシングテルの CEO を務めるなど実業界で活躍しています。また、長男シェンロン氏の妻ホー・チン氏が政府系投資会社テマセク・ホールディングスの社長を務めていたこともあり、同族支配体制とも言われていました。しかし、この状況についてリー氏自身は、「縁戚者に対する持続的な特恵は存在せず、各人の能力に見合った地位に置いている」と述べており、あくまでシンガポールは実力主義であることを強調しています。２．シンガポールに与えた功績 ○マレーシアからの独立 1963 年、シンガポールはマレーシア連邦 13 番目の州となり、リー氏は連邦議会の議員としてシンガポールを代表しました。しかし、マレーシア連邦がマレー人を優遇する「ブミプトラ政策」を採ったため、華人が集中しているシンガポールは 1965 年にマレーシア連邦からなかば追放される形で独立しました。シンガポールは当時、マレーシアや英国の後ろ盾を失い、国土が狭く何の天然資源も持たないアジアの小国に過ぎませんでした。そこで、リー氏は経済的な自立をめざし、外資系企業の誘致、自由貿易の促進、国営事業の推進、汚職撲滅など大胆な政策を導入しました。 ○「シンガポール株式会社」の推進リー氏はインフラを完備した工業団地を開発し、自らも欧米や日本を訪問して投資誘致活動を行うなど、積極的に国の PR を実施しました。こうして、投資環境を整え、多くの外資系有力企業を誘致することに成功し、1970 年代前半には完全雇用を実現しました。1970 年代後半からは金融サービス、1980 年代には電子産業と時代を見据えた産業誘致により、1965 年の独立から首相を辞任する 1990 年までの年間平均実質 GDP 成長率は、9.6％に達しました。シンガポールには、テマセク・ホールディングスと呼ばれる 100％政府出資の投資ファンドがあり、傘下にシンガポールを代表する大企業や、国内の電気・ガスなどのインフラ企業、マスコミ企業などが名を連ねています。こうした国家運営の礎を築いたのもリー氏であり、「シンガポール株式会社」などと呼ばれるほど、経済合理性を第一に考えた国家運営を行ってきました。 2 ○民族融和政策シンガポールは建国からの日も浅く、もともと移民が多い多民族国家であり、安定した国家運営を行うためには「シンガポール人」としての意識付けや民族融和が大きな課題でした。そこでリー氏は、英語を共通語として各民族間の意思疎通をしやすくすることに加え、民族による差別をなくすため、徹底した実力主義（学力至上主義）を進めました。また特定の民族が特定の地域に偏らないよう、国民の居住区まで管理を行いました。その結果、「自分はシンガポール人である」というアイデンティティを持つ国民が育ちました。大きな紛争が起こらず多民族が共存共栄できていることは、リー氏による功績が大きいと言えるでしょう。３．シンガポールの政治の行方 ○焦点はポストリー・シェンロンリー氏は 1990 年に首相を退任した後も、上級相、顧問相を歴任し、強力な指導力を発揮し続けてきました。しかし 2011 年に行われた総選挙において人民行動党は苦戦を強いられ、その責任を取る形で閣僚ポストから引退しました。現在は、長男のリー・シェンロン首相以下、第 3 世代・第 4 世代と呼ばれる若い世代が政治の中心におり、リー氏逝去に伴う政治的な混乱はほとんど起きないでしょう。むしろ政治としては、リー・シェンロン首相の後継者育成に焦点が集まっています。シェンロン氏は 63 歳と政治家としてはまだ若いものの、未来のシンガポールを託せる人材を今のうちから育てる必要があります。現内閣にも、50 歳前後で後継候補と目される若い政治家が入閣しており、彼らの政治手腕に対する国民からの期待・注目度は高いものとなっています。４．おわりに弔問や国葬の様子や報道などを目にすると、一国の首相経験者として、これほどまで国民に慕われ、尊敬された政治家はいないのではないかと思われるものでした。また当地の報道ではリー氏に対し、「初代首相」ではなく、「建国の父（The founding father of independent Singapore）」と称していることからも、彼なくして今のシンガポールはないとの認識が国民に広く根付いている証と言えます。もちろん、彼のやり方が全て正しいわけではなく、「開発独裁」と呼ばれる政策は少数派の意見を反映しにくい側面もあります。ただ、50 年前にはアジアの漁村にすぎなかったシンガポールを、ここまで発展させる礎を築いたことは事実であり、強いリーダーシップを発揮した偉大な政治家であったことは間違いないでしょう。各国の首脳級が国葬に駆け付けたことからも、その影響力の大きさが窺い知れるものでした。以上 3 今月のバンコクトピックス「カンボジアへの進出」カンボジアという国名から何をイメージされるでしょうか？アンコールワットを中心とした世界遺産、または内戦、地雷などといったマイナスイメージを持つ方もいるかもしれません。しかし、カンボジアは、先月ご紹介したミャンマーやラオスと並んで、東南アジアの中でも経済成長が著しい国の一つとなっており、国際社会から注目されています。今回は、カンボジアへの外資の進出についてみていきます。出所：Zen-Tech 1．カンボジアの特徴カンボジアは、インドシナ半島の南部に位置し、タイ、ラオス、ベトナムと接しています。アセアン 10 ヶ国の中では、面積 8 位、人口 7 位、名目 GDP および一人当たり GDP は 9 位と各項目ともに低位にいます。主要産業は、農業、縫製業、観光の 3 つです。近年、世界遺産アンコールワットへの観光客が急増するとともに、観光業の経済に対する寄与度が高まってきています。カンボジア基本情報国　名カンボジア王国国家元首ノロドム・シハモニ国王（2004年10月即位、象徴であり統治権限なし）人　口民　族言　語宗　教面　積 1,514万人（2013年）クメール人（90％）、ベトナム系（5％）、その他クメール語（公用語）、フランス語、英語上座部仏教（95％）、その他 18.1万k㎡（日本の約2分の1）出所：JCIF、 IMF 4 アセアン諸国等との比較（2013年べース）国　名中国日本インドネシアタイマレーシアシンガポールフィリピンベトナムミャンマーブルネイカンボジアラオス出所：IMF、JCIF 名目GDP （億ドル） 94,691 48,985 8,703 3,873 3,132 2,979 2,721 1,706 568 161 155 109 一人あたり実質GDP GDP（ドル）成長率（％） 6,959 7.7 38,468 1.5 3,510 5.8 5,676 2.9 10,457 4.7 55,182 3.9 2,791 7.2 1,902 5.4 1,104 8.3 39,659 -1.8 1,208 7.4 1,594 8.0 人　口面　積（万人）（万平方km） 136,076 12,734 24,795 6,823 2,995 540 9,748 8,969 5,142 41 1,514 677 960 38 189 51 33 0.07 30 33 68 0.58 18 24 2．カンボジア経済カンボジア経済は順調に成長しています。実質 GDP 成長率は、2004 年～2007 年にかけて二桁の伸びを示し、リーマンショック後の 2010 年以降も 6～8％と高い成長を維持しています。この背景には、①海外からの支援や直接投資を背景にインフラが整ってきたこと、②好調な縫製業や観光業等の雇用が拡大し、民間消費が伸びていること、などが挙げられます。もっとも、就業人口の 6 割強を占める農業は機械化、生産効率化が大幅に遅れており、経済成長への寄与度はきわめて低い状況です。 3．外国資本（外資）に対する規制カンボジアでは、1993 年に憲法が公布され、市場経済が本格的に導入されました。翌 94 年には投資法が制定され、外国企業の誘致が積極的に行われました。カンボジアの投資法は、外資への規制が他国に比べて緩いことが大きな特徴といえます。タイを初めとするアセアン各国では、特に卸売業や小売業において、自国産業保護の観点から、外資の進出が非常に制限されています。しかし、カンボジアでは、卸売業・小売業を含む大半の業種で外資による 100％出資の企業を設立することが認められています。この理由としては、カンボジアでは地場産業がほとんどないため、保護すべき対象がないことが挙げられます。いずれにしても、カンボジアは外資に対して最も開かれた国の一つといえるでしょう。 5 4．外国企業の進出カンボジアへの投資は 2006 年以降、急増しています。その背景には、①安定した政治情勢、②安い人件費、③比較的緩い外資規制、④地理的優位性（タイ・ベトナムに隣接）、⑤関税優遇（日本等の先進国やアセアン各国がカンボジアから輸入を行う際に、一部例外品目を除いて関税がかからない）、などがあると考えられます。国別にみると、中国からの投資が 1994～2013 年累計投資額の 34％を占めています。そのうち、約 6 割が不動産、約 2 割がエネルギー関連となっています。日本からの投資は、以前は縫製業や製靴業以外が中心でしたが、近年では自動車やカメラ部品の製造業などの進出も増加しています。また、2014 年には大手小売業がプノンペンにカンボジア初の大規模ショッピングモールを開設し、現地でも大きな話題をよんでいます。百万米ドル 12,000 カンボジア投資認可額推移 (経済特区内の投資額を除く) 10,000 8,000 6,000 4,000 2,000 0 出所：カンボジア開発評議会（該当ショッピングモールの写真） 5．おわりに近年、「タイプラスワン」をいう言葉が注目されています。タイプラスワンとは、「タイに拠点をおいて活動する企業が、周辺国に生産拠点などを拡大しつつ、分散・補完する動き」を指します。この動きは、2011 年に起きたタイの大洪水や近年の人件費高騰を受けて、日系企業を中心に顕著にみられるようになりました。では、タイプラスワンの候補地は何処になるのでしょうか？具体的には、ベトナム、ミャンマー、カンボジア、ラオスが挙げられます。今回取り上げたカンボジアは、ベトナムやミャンマーに比べて注目度は低いといえます。しかし、カンボジアは外資にとって最も開かれた国の一つであり、生活水準も急速に上昇し、民間消費も伸びています。そのため、同国は日系企業の進出先として有力な候補地といえるでしょう。バンコク駐在員事務所では、カンボジアについて今後、定期的に情報発信をしてまいります。以上 6 アセアンニュース短信シンガポールの医療観光伸び悩み、成長率 1 ケタに【シンガポール】英調査機関「ユーロモニター・インターナショナル社」の調べにより、シンガポールの医療観光市場が伸び悩みに直面していることが分かりました。タイやマレーシアといった周辺国は 2 ケタ成長を続けていますが、シンガポールは過去数年に亘り成長率が 1 ケタ台にとどまっています。同機関によれば、2014 年におけるシンガポールの医療観光の市場規模は、前年比 3.6％増の 3 億 7,000 万米ドル（約 450 億円）となったのに対し、マレーシアは同 23.2％増の 3 億 6,110 万米ドル（約 440 億円）、タイは同 24.6％増の 7 億 7,600 万米ドル（約 940 億円）と、伸び率に大きな差が出た結果となりました。シンガポールの医療観光市場の成長率が鈍化している背景には、マレーシアやタイなどの医療サービス水準が急速に向上していることが理由と考えられます。また、シンガポールドル高の影響でこれまで多数を占めていたインドネシア人患者が周辺国を訪問していることも原因とされています。東南アジアの医療観光の市場規模百万米ドルシンガポールタイマレーシアフィリピン 2010年 335.7 351.8 169.7 85.1 2011年 344.0 415.1 200.2 102.9 2012年 350.9 498.1 238.3 119.4 2013年 357.2 622.6 293.1 134.9 2014年 370.0 776.0 361.1 152.6 マレーシアで消費税導入【マレーシア】マレーシアは 4 月 1 日、税率 6％の消費税（GST：Goods and Service Tax）を導入しました。しかし導入初日の 1 日には、すでに多くの国民から苦情や問い合わせが政府当局に寄せられており、消費者によるデモが行われるなど、混乱が見られています。アーマド副財務相は「GST が国民の間に浸透するまで、最低 3-4 か月はかかる」との見通しを示しています。政府は税収増による財政基盤の強化を図ることを目的に、GST 導入の準備を行ってきましたが、直前まで非課税品目の追加や変更などがあり、各業界ではしばらく細かい対応が求められるとの見方が強くなっています。一方、国内でスーパーを運営する英系小売大手テスコによれば、「1 日の客足はほぼ通常通りであり、国民の購買欲への影響は限定的である」とのことであり、生鮮品等の生活必需品レベルでは、消費動向への影響は今のところ目立っていないようです。 7 アセアンマーケット情報（為替・金利） ○シンガポールドル（対円・対米ドル） 100 1.00 40 SGD/USD(右軸) SGD/JPY 0.90 80 0.80 70 0.70 60 0.60 50 2005 0.50 2010 35 0.35 30 0.30 25 0.25 20 2005 2015 ○タイバーツ 0.20 2010 2015 ○インドネシアルピア 5.0 0.050 1.50 4.0 1.25 0.040 3.0 0.030 0.020 2010 ○フィリピンペソ 0.125 1.00 0.100 0.75 0.075 0.50 2005 2015 0.150 100IDR/JPY 100IDR/USD(右軸) THB/USD(右軸) THB/JPY 2.0 2005 0.40 MYR/USD(右軸) MYR/JPY 90 0.050 2010 2015 ○ベトナムドン 3.0 0.030 2.5 0.025 2.0 0.020 1.5 0.015 1.00 10.0 100VND/JPY 100,000VND/USD(右軸) 0.75 7.5 0.50 5.0 PHP/USD(右軸) PHP/JPY 1.0 2005 ○マレーシアリンギット 0.010 2010 0.25 2005 2015 2.5 2010 2015 ○政策金利推移(シンガポールは 3 か月物銀行間金利、ベトナムはベースレートを記載) 6 15 マレーシアタイシンガポール 5 4 ベトナムインドネシアフィリピン 10 3 2 5 1 0 2005 2010 0 2005 2015 8 2010 2015 お知らせ千葉銀行シンガポール駐在員事務所及びバンコク駐在員事務所では、アセアン地域への進出等を全面的にサポートしております。現地法人設立の手続きやオフィス・工場物件のご紹介、税制等の情報、販路・調達先のご紹介など、幅広いサービスを提供させて頂いておりますので、弊行お取引店を通じ、お気軽にご相談ください。以上 ※ ここに掲載されているデータや資料は、情報提供のみを目的としたもので、投資勧誘等を目的としたものではありません。投資等の最終決定は、ご自身の判断でなされるようお願いいたします。 ※ また、弊行は、かかる情報の正確性や妥当性については、責任を負うものではありません。本レポートに関するお問い合わせは、千葉銀行市場営業部海外支店統括グループ（Tel:03-3270-8526、e-mail:[email protected]）までお願いいたします。 ≪出典≫ NNA、時事通信、JETRO、IMF、各国政府 HP、新聞報道、Bloomberg 9