ÍNDICES IBEX 35 EURO STOXX 50 DAX CAC-40 FOOTSIE 100 SMI FTSE MIB DOW JONES S&P 500 NASDAQ NIKKEI 225 INFORME SEMANAL 27 de marzo de 2015 VAR. AÑO PER 2014 E DY 2014 E P/VC MAX 52 SEM MIN 52 SEM ÚLTIMO VAR. SEM 11.427,40 3.679,03 11.868,33 5.034,06 6.855,02 9.083,52 22.984,23 17.691,24 2.057,54 4.323,19 19.285,63 0,07% -1,26% -1,42% -1,05% -2,39% -3,33% -0,83% -2,41% -2,40% -3,04% -1,40% 11,17% 16,93% 21,04% 17,82% 4,40% 1,11% 20,89% -0,74% -0,07% 2,05% 10,51% Evolución últimos 12 meses 120 110 100 18-6 IBEX 35 IBEX SECTORES 10-9 EURO STOXX 50 ÚLTIMO 3-12 25-2 S&P 500 VAR. SEM VAR. AÑO 11.427,40 16.357,00 5.618,30 1.159,32 962,55 0,07% 1,07% 0,93% 0,16% 0,47% 11,17% 19,95% 29,99% 11,21% 12,29% EUROSTOXX ÚLTIMO VAR. SEM VAR. AÑO Automóvil Banca Materias Primas Construcción Química Serv. Financieros Alimentación Salud Industria Seguros Media Petróleo y Gas Consumo Inmobiliaria Comercio Minorista Tecnología Telecomunicaciones Viajes y Ocio Utilities 626,94 155,77 197,72 360,37 1.143,84 363,47 592,84 832,14 680,80 264,47 252,27 315,22 640,11 239,96 472,04 382,04 389,36 194,46 294,36 -1,95% 0,88% -3,26% -2,23% -1,90% -0,91% -1,00% -1,95% -1,26% -1,34% -0,80% -1,67% -1,60% -1,40% -2,06% -3,49% 0,30% -2,52% -1,39% 30,93% 15,81% 13,26% 18,06% 22,97% 21,32% 18,32% 20,19% 16,01% 17,32% 15,46% 11,49% 21,86% 19,97% 23,12% 12,90% 17,76% 11,04% 5,03% IBEX 35 IBEX MEDIUM IBEX SMALL IGBM BCN GLOB-100 3,41% 3,26% 2,67% 3,13% 3,93% 3,19% 3,15% 2,42% 2,08% 1,19% 1,41% 1,60 1,68 2,00 1,61 1,94 2,64 1,22 3,10 2,84 4,61 1,77 11.618 3.742 12.219 5.106 7.065 9.397 23.382 18.289 2.120 4.484 19.779 9.371 2.790 8.355 3.789 6.073 7.853 17.556 15.855 1.814 3.414 13.885 COMENTARIO SEMANAL 130 90 26-3 16,44 15,91 15,27 16,53 16,06 17,90 16,96 16,07 17,38 18,73 20,88 Semana de números rojos en los parquets bursátiles a excepción del Ibex 35 que subió un 0,10%. Después de varias semanas consecutivas subiendo las bolsas se tomaron un respiro en una semana de importantes datos macroeconómicos. A nivel Europeo los datos fueron buenos confirmando la recuperación y la confianza en la economía Europea. El IFO de confianza empresarial de marzo en Alemania fue de 107,90 puntos frente a los 107,30 esperados mientras que IFO de expectativas empresariales de 103,90 puntos, por encima de los 103 pronosticados. Por otra parte los PMIs manufactureros provisionales de Alemania, la Eurozona y Estados Unidos en marzo estuvieron por encima de lo esperado, en 52,40, 51,90 y 55,30 puntos, respectivamente. Y por último, este viernes conocimos el PIB americano del último trimestre del 2014 que fue algo por debajo de lo esperando con un crecimiento del 2,2% vs el 2,4% esperado por el consenso de analistas. Las volatilidades, como es natural, repuntaron ligeramente pero siguen a niveles muy bajos, el VIX por ejemplo, a finales de la sesión del viernes se encontraba en 15,36 puntos. Los que también repuntaron fueron el euro y el precio del crudo, aunque a finales de la semana se suavizaron las subidas. El barril de Brent subió de 55,32 dólares a 57,75 dólares el barril mientras que el euro supero los 1,09 dólares por euro. A nivel corporativo, desgraciadamente la atención la acaparó Lufthansa y German wings tras el accidente de avión en los Alpes de este pasado martes. Las acciones bajaron un 6,6% esta semana. Por último, destacamos que la prima de riesgo española repuntó ligeramente hacia los 111 puntos con la rentabilidad del bono a 10 años en 1,32% de yield. GVC Gaesco Valores S.V, S.A. - c. Doctor Ferran 3-5 - 08034 Barcelona - Tel. 93 366 27 27 - www.gvcgaesco.es INFORME SEMANAL BONOS Y OBLIGACIONES DEL ESTADO REGIÓN Plazo 3 meses 6 meses 12 meses 18 meses 2 años 5 años 7 años 10 años 30 años EUROPA Rentabilidad 0,55% 0,60% 0,73% 1,25% 0,07% 0,61% 0,94% 1,32% 2,09% TIPOS DE REFERENCIA DEL EURO EONIA 1 día 1 semana 1 mes 2 meses 3 meses 4 meses 5 meses 6 meses 7 meses 8 meses 9 meses 10 meses 11 meses 12 meses -0,06% EURIBOR -0,06% -0,04% -0,01% 0,01% 0,02% 0,27% 0,31% 0,09% 0,38% 0,42% 0,14% 0,49% 0,52% 0,20% LIBOR -0,06% 0,10% 0,13% 0,16% 0,19% 0,15% 0,18% 0,27% 0,23% 0,27% 0,30% 0,33% 0,36% 0,46% Oro ($/onza) Plata ($/onza) Petróleo ($/barril Brent) Petróleo ($/barril WTI) Paladio ($/onza) Platino ($/onza) Cobre ($/tm) Zinc ($/tm) Acero ($/tm) Aluminio ($/tm) Niquel ($/tm) 1.200,10 17,06 57,85 50,02 741,80 1.144,80 6.174,00 2.079,00 297,00 1.783,25 13.647,00 DIVISAS Baht tailandés THB/EUR Bolívar venezolano VEB/EUR Boliviano BOB/EUR Corona checas CZK/EUR Corona danesa DKK/EUR Corona islandesa ISK/EUR Corona noruega NOK/EUR Corona sueca SEK/EUR Dólar americano USD/EUR Dólar australiano AUD/EUR Dólar canadiense CAD/EUR Dólar Hong Kong HKD/EUR Dólar neozelandés NZD/EUR Forint húngaro HUF/EUR Franco suizo CHF/EUR Libra chipriota CYP/EUR Libra esterlina GBP/EUR Nuevo sol peruano PEN/EUR Peso argentino ARS/EUR Peso chileno CLP/EUR Peso colombiano COP/EUR Peso dominicano DOP/EUR Peso filipino PHP/EUR Peso mexicano MXN/EUR Rand sudafricano ZAR/EUR Real brasileño BRL/EUR Ringgit malasio MYR/EUR Rupia india INR/EUR Rupia indonesa IDR/EUR Won coreano THB/EUR Won surcoreano KRW/EUR Yen japonés JPY/EUR Yuan chino CNY/EUR Zloty polaco PLN/EUR ÚLTIMO VAR. SEM VAR. AÑO 3.679,03 3.161,17 1.576,86 3.424,60 981,96 1.613,94 1.604,31 11.427,40 1.159,32 16.357,00 5.618,30 1.658,50 11.868,33 3.712,80 945,62 9.019,73 5.034,06 768,67 485,73 6.002,63 22.984,23 558,64 53.607,28 6.011,82 6.855,02 1.662,56 9.083,52 80.894,15 -1,26% -2,10% -2,11% -2,30% -1,50% -2,25% -1,52% 0,07% 0,16% 1,07% 0,93% -0,99% -1,42% -1,41% 3,06% -2,44% -1,05% 6,22% -2,68% -2,93% -0,83% -1,17% -1,60% 0,42% -2,39% -2,82% -3,33% -1,95% 16,93% 14,63% 15,22% 14,00% 16,97% 15,17% 17,41% 11,17% 11,21% 19,95% 29,99% -4,77% 21,04% 13,01% 27,03% 16,26% 17,82% -6,96% 14,43% 14,89% 20,89% 6,68% 4,26% 25,27% 4,40% 13,52% 1,11% -5,63% Argentina Brasil Canadá Chile México Perú Venezuela DOW JONES 30 S&P 500 NASDAQ COMPOSITE MERVAL BOVESPA CANADA INDEX IPSA MEXBOL PERU LIMA INDEX IBVC 17.691,24 2.057,54 4.323,19 10.463,98 50.019,59 14.805,83 3.884,07 43.298,83 12.344,01 5.020 -2,41% -2,40% -3,04% -7,20% -3,75% -0,91% -0,03% -1,52% -2,73% 7,98% -0,74% -0,07% 2,05% 21,97% 0,02% 1,18% 0,86% 0,36% -16,56% 30,09% ASIA China Corea Hong Kong India Indonesia Japón Singapur Tailandia Taiwan SHANGAI COMPOSITE KOSPI HANG SENG BSE SENSEX 30 JAKARTA COMPOSITE NIKKEI 225 MSCI SINGAPORE THAI SET 50 MSCI 3.691,10 2.019,80 24.486,20 27.458,64 5.396,85 19.285,63 387,38 993,33 348,81 2,04% -0,86% 0,46% -2,84% -0,85% -1,40% 1,57% -1,72% -3,54% 14,11% 5,44% 3,73% -0,15% 3,25% 10,51% 1,75% -0,77% 1,64% OCEANIA Australia ASX 200 5.920 -0,93% 9,41% EURO STOXX 50 FTSE EUROTOP 100 FTSE EUROFIRST 300 DJ STOXX 50 EURONEXT TOP 100 S&P EUROPE 350 S&P EURO España ÍBEX 35 IGBM IBEX MEDIUM CAPS IBEX SMALL CAPS LATIBEX Alemania DAX Bélgica BEL 20 Dinamarca OMX COPENHAGEN Finlandia OMX HELSINKI Francia CAC 40 Grecia ATHEX COMPOSITE Holanda AEX Irlanda IRISH OVERALL Italia MIB Noruega OBX Stock Polonia WSE WIG Portugal PSI 20 Reino Unido FOOTSIE 100 Suecia OMX Suiza SMI Turquía ISE AMÉRICA EE.UU. MATERIAS PRIMAS 35,5482 6.871,6020 7,5358 27,4750 7,4685 147,8500 8,6809 9,3595 1,0920 1,4060 1,3725 8,4676 1,4413 300,2000 1,0466 0,5853 0,7331 3,3780 9,6186 679,9100 2.791,3500 48,8005 48,4582 16,5484 13,1346 3,5307 3,9864 67,7446 14.139,1000 35,5482 1.200,6755 130,1400 6,7231 4,1000 ÍNDICE 27 de marzo de 2015 TIPOS DE INTERÉS INTERBANCARIOS Plazo DEPÓSITOS 1 día 1 semana 1 mes 3 meses 6 meses 9 meses 12 meses IRS 2 años 3 años 4 años 5 años 6 años 7 años 10 años 15 años 20 años 30 años EUR USD GBP JPY -0,12% 0,05% -0,02% -0,02% 0,04% 0,11% 0,60% 0,19% 0,31% 0,21% 0,39% 0,60% 0,76% 0,72% 0,48% 0,60% 0,50% 0,55% 0,81% 0,86% 1,05% -4,14% -0,42% -0,20% 0,01% -0,03% 0,07% 0,05% 0,10% 0,13% 0,19% 0,26% 0,33% 0,40% 0,58% 0,76% 0,82% 0,87% 0,81% 1,13% 1,37% 1,55% 1,69% 1,80% 2,03% 2,22% 2,31% 2,37% 0,87% 1,04% 1,19% 1,31% 1,41% 1,48% 1,65% 1,81% 1,90% 1,94% 0,16% 0,17% 0,21% 0,26% 0,31% 0,36% 0,54% 0,85% 1,11% 1,32% GVC Gaesco Valores S.V, S.A. - c. Doctor Ferran 3-5 - 08034 Barcelona - Tel. 93 366 27 27 - www.gvcgaesco.es INFORME SEMANAL ÍBEX 35 ABERTIS ACCIONA SA ABENGOA SA-B SH AMADEUS IT HOLDI MAPFRE SA OBRASCON HUARTE REPSOL SA BANCO SABADELL ACS BANKIA SA BBVA BANKINTER BOLSAS Y MERCADO CAIXABANK S.A DISTRIBUIDORA IN ENAGAS SA FCC FERROVIAL SA ENDESA GAMESA GAS NATURAL SDG INTL CONS AIRLIN INDRA SISTEMAS IBERDROLA SA GRIFOLS SA INDITEX JAZZTEL PLC TELEFONICA ARCELORMITTAL BANCO POPULAR RED ELECTRICA BANCO SANTANDER MEDIASET ESPANA SACYR SA TECNICAS REUNIDA DOW JONES APPLE INC AMERICAN EXPRESS BOEING CO/THE CATERPILLAR INC CISCO SYSTEMS CHEVRON CORP DU PONT (EI) WALT DISNEY CO GENERAL ELECTRIC GOLDMAN SACHS GP HOME DEPOT INC IBM INTEL CORP JOHNSON&JOHNSON JPMORGAN CHASE COCA-COLA CO/THE MCDONALDS CORP 3M CO MERCK & CO MICROSOFT CORP NIKE INC -CL B PFIZER INC PROCTER & GAMBLE TRAVELERS COS IN UNITEDHEALTH GRP UNITED TECH CORP VISA INC-CLASS A VERIZON COMMUNIC WAL-MART STORES EXXON MOBIL CORP ÚLTIMO (EUR) VAR. SEM VAR. AÑO 16,83 71,81 3,35 39,48 3,31 20,00 17,24 2,31 33,10 1,33 9,43 7,08 40,02 4,35 7,04 26,96 11,44 19,34 17,92 11,48 21,30 8,13 10,95 6,04 39,39 29,65 12,63 13,43 8,81 4,50 75,03 6,88 11,38 3,94 39,41 0,87% 0,34% 4,89% 1,06% 2,00% -0,40% -0,75% 0,09% 0,53% -2,43% 0,68% 2,00% 2,77% 2,86% 1,79% -0,57% 4,19% -1,10% -1,08% 0,09% -0,49% -0,28% 6,00% -2,71% -2,20% -1,87% 0,52% -0,22% -5,58% 8,49% -0,24% 1,21% -0,18% 0,31% -0,23% 2,40% 27,78% 82,64% 19,31% 17,67% 7,82% 10,90% 4,76% 14,24% 7,03% 20,09% 5,63% 24,52% -0,34% 25,02% 2,96% -2,64% 17,72% 8,25% 51,81% 2,35% 31,31% 35,69% 7,83% 18,92% 25,06% 0,60% 12,63% -2,65% 8,17% 2,49% -1,63% 8,90% 37,48% 8,60% ÚLTIMO (USD) VAR. SEM VAR. AÑO 123,33 77,90 148,15 79,61 27,15 104,46 71,82 105,66 24,86 187,50 113,65 159,51 29,99 100,59 59,40 40,07 97,03 163,33 57,85 40,97 99,42 34,40 82,26 106,87 117,74 116,76 65,38 48,58 81,38 83,78 -2,04% -5,80% -4,11% -1,95% -4,54% -2,40% -3,39% -2,55% -2,13% -2,92% -3,27% -2,07% -4,22% -1,77% -3,81% -1,43% -0,02% -1,90% -1,25% -4,45% -2,51% 0,44% -2,93% -2,61% -1,18% -2,26% -3,01% -1,98% -2,23% -0,90% 11,73% -16,27% 13,98% -13,02% -2,39% -6,88% -2,87% 12,18% -1,62% -3,27% 8,27% -0,58% -17,36% -3,81% -5,08% -5,09% 3,55% -0,60% 1,87% -11,80% 3,40% 10,43% -9,69% 0,96% 16,47% 1,53% -0,26% 3,85% -5,24% -9,38% EURO STOXX 50 ANHEUSER-BUSCH I AIR LIQUIDE SA AIRBUS GROUP NV ALLIANZ SE-VINK ASML HOLDING NV BASF SE BAYER AG-REG BBVA BAYER MOTOREN WK DANONE BNP PARIBAS CARREFOUR SA AXA DAIMLER AG DEUTSCHE BANK-RG VINCI SA DEUTSCHE POST-RG DEUTSCHE TELEKOM ESSILOR INTL ENEL SPA ENI SPA E.ON SE TOTAL SA GENERALI ASSIC SOC GENERALE SA GDF SUEZ IBERDROLA SA ING GROEP NV INTESA SANPAOLO INDITEX LVMH MOET HENNE MUENCHENER RUE-R NOKIA OYJ L'OREAL ORANGE KONINKLIJKE PHIL REPSOL SA RWE AG SANOFI BANCO SANTANDER SAP SE SAINT GOBAIN SIEMENS AG-REG SCHNEIDER ELECTR TELEFONICA UNICREDIT SPA UNIBAIL-RODAMCO UNILEVER NV-CVA VIVENDI VOLKSWAGEN-PREF LOCALES ALMIRALL CATALANA OCCIDENTE CEMENTOS MOLINS DAMM ERCROS FERGO AISA FERSA FLUIDRA MIQUEL Y COSTAS RENTA CORPORACIÓN VUELING 27 de marzo de 2015 ÚLTIMO (EUR) VAR. SEM VAR. AÑO 112,00 120,15 60,41 160,25 92,37 92,07 139,15 9,43 116,10 62,92 56,19 31,22 23,53 88,47 31,63 54,24 29,21 17,03 106,30 4,24 16,04 14,03 46,60 18,38 44,66 18,77 6,04 13,38 3,14 29,65 162,25 199,50 7,08 172,15 15,05 26,27 17,24 24,07 91,69 6,88 66,35 40,95 100,10 72,13 13,43 6,24 253,05 38,88 22,70 244,60 -1,62% -1,35% -1,61% -0,93% -9,31% -0,28% -3,33% 0,68% -0,56% 0,27% 4,09% -2,09% -1,24% -3,32% -0,06% -2,22% -1,08% 0,24% -1,89% -2,62% -1,29% -1,54% -2,18% -0,05% 3,48% -1,21% -2,71% -2,69% 0,45% -1,87% -4,14% -1,77% -3,08% 0,03% 1,04% -1,59% -0,75% -2,13% -2,07% 1,21% -1,12% -1,47% -0,55% -2,76% -0,22% -1,03% -1,69% -2,36% 2,44% -2,18% 19,33% 16,82% 46,09% 16,67% 3,21% 31,75% 23,14% 20,09% 29,33% 15,56% 14,07% 23,40% 22,52% 28,27% 26,60% 19,18% 7,99% 28,49% 14,70% 14,61% 10,54% -1,16% 9,58% 8,12% 27,62% -3,40% 7,83% 23,50% 29,64% 25,06% 22,68% 20,36% 7,85% 23,58% 6,33% 8,78% 10,90% -6,16% 21,19% -1,63% 13,89% 16,24% 6,77% 19,01% 12,63% 16,87% 18,89% 19,10% 9,69% 32,47% ÚLTIMO (EUR) VAR. SEM VAR. AÑO 16,92 27,61 9,30 5,66 0,48 -0,51 3,19 32,49 1,51 -- 14,87% 3,29% 0,22% 0,00% 6,87% --7,34% -0,78% 0,87% -4,14% -- 23,05% 15,09% 24,00% 1,07% 22,65% -53,03% 3,75% 1,53% 29,18% -- GVC Gaesco Valores S.V, S.A. - c. Doctor Ferran 3-5 - 08034 Barcelona - Tel. 93 366 27 27 - www.gvcgaesco.es INFORME SEMANAL 27 de marzo de 2015 Aviso Legal Este documento, así como los datos, opiniones, estimaciones, previsiones y recomendaciones contenidas en el mismo, han sido elaborados por GVC Gaesco Valores, Sociedad de Valores, S.A. (en adelante "GVC Gaesco Valores"), con la finalidad de proporcionar a sus clientes información general a la fecha de emisión del informe y están sujetos a cambio sin previo aviso. GVC Gaesco Valores no asume compromiso alguno de comunicar dichos cambios ni de actualizar el contenido del presente documento. 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