SGX MSCI Taiwan 指数先物・オプション

SGX MSCI Taiwan 指数先物・オプション
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先物
主な特徴
取引仕様
台湾株式市場に対する世界的に有名なグローバル・ベンチ
マーク
MSCI Taiwan 指数SM は台湾証券市場を代表する
株式指数
（組み入れ構成銘柄）大型・中型・小型株銘柄の値動きに連動する浮動
株ベースによる株式指数。時価総額加重平均型。
USドル建て
より低いコスト構造
取引サイズ
100USドル x SGX MSCI Taiwan Index先物価格
≈ 30,780USドル*
(*想定先物価格: 307.80)
取引期間
直近連続2ヶ月12四半期間（3、6、9、12月）
午前2時（日本時間午前3時）
までの取引時間
商品間でのマージンオフセット
（証拠金相殺）有り
米国商品先物取引委員会の認可済み
MSCI Taiwan 指数SM の構成銘柄上位10社
Tセッション:
取引時間
（シンガポール時間）午前8時45分 – 午後1時45分
T+1セッション:
午後2時35分 – 翌日午前2時
構成銘柄総数 = 113
銘柄名
0.1 インデックスポイント (10.00USドル)
呼値の単位
（値段の刻み）
指数構成比 (%)
23.64
最終取引日
各限月の第2最終営業日
Hon Hai Precision Ind
8.71
決済ベース
差金決済 3
Chunghwa Telecom
2.74
最終決済価格
4
Mediatek Inc
2.71
5
Cathay Financial Holding
2.65
最終決済価格は、最終取引日におけるクロージン
グ・オークションセッション終了開始前25分間の
MSCI Taiwan 指数SMの1分毎の価格と、
同Indexの
終値の平均値。小数点第2位四捨五入。
6
Fubon Financial Holding
2.52
NLT
（立会い外）
最低50ロット
7
Formosa Plastic Corporation
2.13
US$1,980
8
Delta Electronics
2.11
9
Uni-President Enterprise
2.02
証拠金
(2015年9月18日
現在)
10
Nan Ya Plastic
1.99
1
Taiwan Semiconductor Manufacturing
2
追加証拠金: US$1,800
価格情報
（ベンダー：ティッ
カー）
出所: MSCI.com, 2015年10月5日
Bloomberg: TWA ‹Index›
Reuters: STW:‹F3›
日中平均出来高及び建玉
2,500
200
2,000
日中平均出来高
月末建玉
1,500
4,000
1,000
3,000
2,000
500
1,000
日中平均出来高（百万)
-想定元本ベース
2015年9月
2015年7月
2015年8月
2015年5月
2015年6月
2015年3月
2015年4月
2015年1月
2015年2月
2014年11月
2014年12月
2014年9月
2014年10月
2014年7月
2014年8月
2014年5月
0
2014年6月
0
2014年3月
2015年9月
2015年7月
2015年8月
2015年5月
2015年6月
2015年3月
2015年4月
2015年1月
2015年2月
2014年11月
2014年12月
2014年9月
2014年10月
2014年7月
2014年8月
2014年5月
2014年6月
2014年3月
2014年4月
2014年1月
2014年2月
0
6,000
5,000
2014年4月
50
7,000
2014年1月
100
8,000
2014年2月
150
9,000
建玉
3,000
出来高
300
250
建玉（千）
出来高（千）
100
90
80
70
60
50
40
30
20
10
0
日中平均建玉(百万)
-想定元本ベース
MSCI Taiwan 指数
ロールのペース
2014年10月1日 – 2015年10月1日
SM
MSCI Asia APEX50 Index
68.60%
Straits Times Index
53.10%
SM
MSCI Singapore Index
50.50%
Nikkei 225 Index
50.70%
CNX Nifty Index
40.30%
S&P500 Index
27.00%
FTSE Xinhua China A50 Index
13.60%
SM
出所: Bloomberg, 2015年10月5日
2015年9月 – 2015年10月のロール期間
100%
翌月の建玉における割合
相関性マトリクス
80%
60%
40%
20%
0%
取引最終日
5営業日前
9月23日
取引最終日
4営業日前
9月24日
取引最終日
3営業日前
9月25日
陰影エリア = 70%レンジ
オプション
B. テイラーメイド・
コンビネーション (TMC)
スティング・取引可能
リクエスト・フォー・クォート
(RFQ)によるサポート
MSCI Taiwan 指数SM
ヒストリカル・ボラティリティグラフ
出所: Bloomberg, 2015年10月5日
マーケットメーカー情報
Masterlink Securities Hong Kong
Yifan Lai 賴依凡
Bloomberg IB: Yifan Lai
tel: +852 3468 6239
取引最終日
1営業日前
9月29日
ヒストリカル平均
取引最終日
9月30日
現ロール
取引仕様
新たな機能性
A.上場オプションストラテジー
バーティカルスプレッド
ホリゾンタルスプレッド
ストラドル
ストラングル
1:2レシオスプレッド
取引最終日
2営業日前
9月28日
取引サイズ
SGX MSCI Taiwan Index先物 1 枚
取引期間
直近連続2ヶ月12四半期間（3、6、9、12月）
行使価格
5インデックスポイント間隔
(アット・ザ・マネー +/- 8での権利行使)
呼値
（値段の刻み）
0.01 インデックスポイント (1.00USドル)
取引時間（シンガポ
ール時間）
Tセッション:
午前8時45分 – 午後1時50分
T+1セッション:
午後2時35分 – 翌日午前2時
取引時間（シンガポ
ール時間）
午前8時45分 – 午後1時50分
最終取引日
各限月の第2最終営業日
オプション行使
ヨーロピアンスタイル – オプションは満期日のみ
行使可能
NLT
（立会い外）
最低25ロット
価格情報
（ベンダー：
ティッカー） Bloomberg: TWA‹Index›OMON
CQG: ‹p or c›.ZAmy‹strike price›
eSignal: TW ym ‹p or c›‹strike price›-SGX
Quick: PMSTW.n*1/SGX
Reuters: STWs:‹F3›
Telekurs: TWmyy_‹p or c›strikes,344
* m：月、y：年
* c：コール、p：プット
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利用、
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若しくは実体によって）
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ものである。
（この文書は）
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財務状況、
又は、
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ファイナンシャルアドバイザーからアドバイスを受けることが推奨される。この投資商品に関する更なる情報は[sgx.com]から入手することができる。投資
商品には、
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いかなる取引においても反対側の立場に立つ可能性がある。SGXはシンガポールのFinancial Advisers Act
（第10章）
において、
exempt financial adviserである。この文書における情
報は予告なしに変更される場合がある場合がある。
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当取引所を明示的に除きま
す）。MSCIはこうした取引についていかなる類いの責任も負いません。
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