Verslaggevings-issues rondom DGA pensioen

Verslaggevings-issues rondom DGA pensioen
@Charles_Kock
http://nl.linkedin.com/pub/charles-kock-aa/a/a63/111
Programma
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
Fiscaal of commercieel waarderen.
Wettelijke reserves
Algemeen: verslaggeving
Raad voor de jaarverslaggeving
• Tripartiet overleg
• Stellige uitspraken
• Aanbevelingen
• Uitingen
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
Pensioenvoorziening directeuren-grootaandeelhouder
- Veel aandacht in de media
• Toekomst van dit pensioen?
• Wijziging verwerking in jaarrekening.
- Logische wijziging?
• Kwaliteit verslaggeving.
• Aanleiding marktrente.
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
Voorbeeld:
Activa
Oud
Nieuw Passiva
Oud Nieuw
Financiële vaste activa
210
210
Eigen vermogen
160
120
10
Voorziening DGA
50*
100**
210
220
Latente vpb
Totaal
* Fiscale grondslag
** Commerciele grondslag
210
220
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
RJ-Uiting 2014-4
Beste schatting.
- Waarderingsgrondslag.
- Voorziening Wet en richtlijn.
- Bedrag nodig voor afwikkeling:
• alleen indien feitelijk of juridische verplichting bestaat.
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
Voorziening (art. 374), risico op verplichting/verlies:
-
Gebeurtenis voor balansdatum, in boekjaar.-->Staat vast.
-
Moment van nakoming en omvang onzeker maar redelijker wijs te
schatten.
-
Risico op balansdatum van verplichting c.q. verlies--> …’complex
van feiten voorgedaan’…
-
Verplichting c.q. verlies dat na het boekjaar opkomt maar oorsprong
vindt in het achterliggende boekjaar, toe te rekenen ter verdeling
van lasten over een aantal boekjaren Alleen nog toegestaan bij
voorziening groot onderhoud.
• RJ, voorkeursverwerking componentenbenadering.
-
RJ 252, Aanvullend eis: feitelijke verplicht en/of juridische
afdwingbaar Van toepassing bij overdracht aan
professionele verzekeraar.
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
Gevolgen:
- Richtlijn 271 Personeelsbeloningen voor groot en middelgroot.
- Richtlijn B14 Personeelsbeloningen voor klein.
FISCALE WAARDERING IN COMMERCIËLE JAARREKENING
RJ-Uiting 2014-4
Per balansdatum opgebouwde pensioenverplichting:
- Inclusief onvoorwaardelijk overeengekomen (toekomstige)
indexaties daarvan.
- Inclusief aanspraken verwachte toekomstige salarisstijgingen
en eventueel voorwaardelijk overeengekomen indexaties
Waardering als beste schatting: het bedrag waarvoor
deze kan worden overgedragen aan een professionele
verzekeraar.
- Pas van toepassing indien sprake van een bestaande
verplichting over te dragen aan professionele verzekeraar
(feitelijke of juridische…)
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
Commerciële waardering volgens de RJ.
- Waardering van de per balansdatum opgebouwde
pensioenverplichting
• Waardering opgebouwde aanspraken inclusief onvoorwaardelijk
overeengekomen (toekomstige) indexaties.
• Voorwaardelijk overeengekomen indexaties behoren hier niet
toe.
• Disconteringsvoet (rekenrente): marktrente per balansdatum van
hoogwaardige ondernemingsobligaties.
Toelichten: de gehanteerde berekeningsgrondslag en de gehanteerde rekenrente
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
Waardering als beste schatting: Slechts in uitzonderlijke
gevallen is dit het bedrag waarvoor deze kan worden
overgedragen aan een professionele verzekeraar.
- Van toepassing indien sprake van een bestaande
verplichting over te dragen aan professionele verzekeraar
(feitelijke of juridische…)
- Flex BV: Belastingdienst hanteert deze waarde voor de
dividendtoets.
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
Stelselwijziging.
• Vrijstelling: vergelijkende cijfers niet aan te passen.
Van kracht voor boekjaren die aanvangen op of na 1
januari 2014 Eerdere toepassing wordt aanbevolen.
Is dit slim?
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
Complex.
Commercieel
Fiscaal
Duurafhankelijke rente
Ja
Nee
Rente
Hoogwaardige
bedrijfsobligaties
4% (tenminste)
Indexatie
Ja
Ja
Stijgende levensverwachting
meegenomen
Ja
Nee
Vooroverlijdensrisico
(leeftijdsterugstelling)
Ja
Nee
Kosten- en winstopslag
Nee (uitzondering…)
Nee
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
Flex BV:
- Balans- en uitkeringstoets.
Uitkering dividend:
Bestuur moet uitkering weigeren
indien niet meer aan opeisbare
verplichting kan worden voldaan.
Waardering belastingdienst (CAP):
- Wijkt af van commerciële waardering RJ.
- Waarde: directe afkoop Hogere waardering.
•
•
•
•
•
•
Duurafhankelijke rente: nee
Rente U-rendement + 0,5%
Indexatie: ja,2% garantie
Stijgende levensverwachting: ja
Vooroverlijdensrisico: ja
Kosten- en winstopslag: ja
Het DGA-pensioen en de jaarrekening.
Fiscaal of commercieel waarderen
Kleine rechtspersonen
- Fiscale waardering van de gehele jaarrekening.
Persoonsvennootschappen?
- Nieuwe uiting RJ 2014-4 dus niet van toepassing.
• Fiscale waardering blijft mogelijk.
Fiscaal of commercieel waarderen
Verschillen.
Grondslagen gebaseerd op fiscale wet-
Jaarrekening
Grondslagen gebaseerd op BW2
en RJ
Getrouw beeld, inzicht (afleggen
verantwoording)
Specifieke toelichtingeisen
Voorschriften voor presentatie en
indeling
geving en jurisprudentie
Goedkoopmansgebruik
Historische kostprijs
Belastbaar bedrag / politieke invloed
Fiscale formaliteiten
Belastingaangifte
Fiscaal of commercieel waarderen
Overeenkomsten
Jaar
rekening
Belastingaangifte
Ook voor
persoonsvennoot
schappen….
Fiscaal of commercieel waarderen
- Wet van 12 juni 2008 tot wijziging van Boek 2 van het
Burgerlijk Wetboek in verband met invoering van de
mogelijkheid de jaarrekening van kleine rechtspersonen op te
stellen volgens fiscale grondslagen.
• Afdeling 11, artikel 396.
Fiscaal of commercieel waarderen
Besluit
Fiscale waarderingsgrondslagen:
- Het Besluit hangt samen met de invoering van de
mogelijkheid voor kleine rechtspersonen de jaarrekening op te
stellen volgens fiscale grondslagen.
- In artikel 2:396, zesde lid, BW is een rechtsgrondslag
opgenomen om bij algemene maatregel van bestuur nadere
regels te stellen omtrent het gebruik van deze grondslagen en
de toelichting die daarbij gegeven wordt. Dit besluit is op deze
rechtsgrondslag gebaseerd.
Wat
is de aanpassing in de wet:
• Art. 396 Fiscaal waarderen is toegestaan.
Wat
staat er in het Besluit, o.a:
• Art. 1:
Stelselwijziging: Verschil via aanpassing beginvermogen.
- W&V: Vergelijkende cijfers behoeven niet te worden
aangepast.
• Blijkt uit memorie van toelichting met als argumentatie
administratieve lastenverlichting, zie ook art. 3.
-
Fiscaal of commercieel waarderen
• Art. 2:
-
Boekwinst gerealiseerd met daarop volgend een vervangende
aankoop: Totdat de vervangende aankoop wordt de boekwinst
opgenomen als Herinvesteringsreserve als onderdeel van het
Eigen Vermogen.
• Van toepassing indien vervangende aankoop in het
volgend boekjaar plaatsvindt.
• Art. 3:
-
Jaarlijks toelichten, niet kwantitatief, welke posten afwijken
onder de invloed fiscale waarderingsgrondslag.
• Achtergrond: Lezer van jaarrekening bewust maken van
de neerwaartse of opwaarts effect van toepassing van
fiscale grondslagen. Ter voorkoming van misleiding.
Fiscaal of commercieel waarderen
Toelichting: Kwalitatief/Kwantitatief.
Toepassing HIR:
• Eenmalig, eerste jaar, in toelichting bedrag van
afboeking HIR opnemen in de toelichting.
• Tweede jaar en vervolg lezer wijzen op neer- of
opwaarts effect, dus kwalitatief.
- Toepassing willekeurige afschrijving:
• Eenmalig in toelichting het bedrag zijn het verschil
tussen de normale en de willekeurige afschrijving op
nemen in de toelichting.
• Tweede jaar en vervolg lezer wijzen op neer- of
opwaarts effect, dus kwalitatief.
-
Fiscaal of commercieel waarderen
RJ D3.1 Handreiking bij toepassing van fiscale grondslagen door
kleine rechtspersonen.
• Gebaseerd op Wettelijke bepalingen
- art. 2: 396 lid 1 en
- art. 2 396 lid 6.
• Besluit fiscale waarderingsgrondslagen.
- Enkele issues:
• Deelneming:
- Kostprijs of lagere bedrijfswaarde.
- Toegestaan tegen nettovermogenswaarde indien door
belastingautoriteiten is toegestaan.
Fiscaal waarderen
DGA pensioen
Geen wijziging: fiscale waardering blijft.
Voordelen vooral efficiency:
- Geen latentie.
- Aansluiting vpb-aangifte.
Nadeel:
- Beperking voor uitkeringstoets blijft, zie later.
- Geen getrouw beeld (relatie gebruikerskring….)
Wettelijke reserve
Reserves
- Herwaarderingsreserve
- Overige wettelijke reserve
- Overige reserve
Wettelijke reserve
- Herwaarderingsreserve
- Overige wettelijke reserves volgens wet (art. 2: 373 lid 4)
•
•
•
•
•
•
•
Ivm kosten van oprichting en emissie.
Kosten R&D.
Niet uitgekeerde winsten bij deelneming.
NV, koop aandelen en inbreng anders dan in geld zonder certificering.
Omrekeningsverschillen van buitenlandse deelnemingen.
Uitgestelde resultaten op hedge instrumenten.
Voordelige koersverschillen bij beleggingsmaatschappijen die
rechtstreeks in het eigen vermogen worden verantwoord.
• BV, Som kapitaal + wettelijke en statutaire reserves kleiner dan
minimumkapitaal.
• BV, lening voor verkrijgen aandelen in haar kapitaal (art. 2: 207 lid 3 c)
• Omrekeningsreserve gulden naar euro, voor nominale waarde
aandelen/voor minimum geplaatste aandelenkapitaal.
Wettelijke reserve©
Wettelijke reserves
- Bron
• Vrije reserves of uit winstbestemming.
• Overige reserves: Negatief bedrag ter hoogte van het tekort.
Achtergrond: Bescherming schuldeisers.
Wettelijke reserve
Statutaire reserves
- Reserves bepaald door de statuten.
- Niet vrij-uitkeerbaar Immers vrijval en vorming zijn bepaald
door de statuten.
Wettelijke reserve
•
Ad Wettelijke reserve deelneming:
•
Welke waarderingsgrondslag.
Bij waardering tegen vorm van vermogensmutatiemethode.
•
Omvang.
Het aandeel van de deelnemende rechtspersoon in de resultaten
en rechtstreekse vermogensvermeerderingen sinds de eerste waardering
van deze deelneming.
Reserve wordt verlaagd met ontvangen dividend.
•
Beperking.
Indien niet zonder beperking tot dividenduitkering kan worden besloten.
Wettelijke reserve
Wettelijke reserve deelneming
• Wettelijke reserve deelnemingen
• uitkering dividend kan pas na goedkeuring door bestuur
• aandeelhouder is dus afhankelijk van bestuur
• ‘uitkering zonder beperking’ is dus niet zonder meer door aandeelhouder
te bewerkstelligen
Artikel 389 lid 6:
De rechtspersoon houdt een reserve aan ter hoogte van zijn aandeel in het positieve
resultaat uit deelnemingen (….). De reserve wordt verminderd met de uitkeringen
waarop de rechtspersoon sedertdien tot het moment van het vaststellen van de
jaarrekening recht heeft verkregen, (…): uitkeringen die hij zonder beperkingen kan
bewerkstelligen, worden eveneens in mindering gebracht.
Wettelijke reserve
DGA pensioen
Dividend uitkeringstoets wettelijke reserve deelneming DGA pensioen
- Kan het terugbetalen van aandelenkapitaal of het uitkeren van dividend ook gevolgen
hebben voor de fiscale behandeling van een door de BV uitgevoerde pensioen- of
stamrechtovereenkomst?
-
Ja.
Indien BV niet in staat is pensioen volledig uit te keren afkoop van pensioen.
Waardering pensioen: minimaal gelijk aan koopsom die aan professionele
verzekeringsmaatschappij betaald moet worden (zie CAP waardering).
•
Indien vooroverlijden onderdeel: rekening mee houden.
Direct in belastingheffing (art. 19b van de Wet LB).
Voor deze toets: alle activa en passiva waarderen waarde economisch verkeer.
•
-
Uitkeringstoets en DGA pensioen
• Beperken uitkering dividend
• Wettelijke reserve bij moeder