Nuova modello operativo Coupon Stripping su BTP non indicizzati

Nuova modello operativo
Coupon Stripping su BTP non indicizzati
Piano delle Prove
Contents
1.
PREMESSA ...................................................................................... 3
2.
DOCUMENTAZIONE DI RIFERIMENTO .................................................... 4
3.
SCOPO DEL COLLAUDO ..................................................................... 5
4.
ORGANIZZAZIONE DEI TEST ............................................................... 6
5.
MODALITA’ TECNICO OPERATIVE / ORARIO GIORNALIERO PER I COLLAUDI . 7
6.
ESITO DEL COLLAUDO ....................................................................... 8
7. BTP NON INDICIZZATI INTERESSATI DALLA MIGRAZIONE (EMISSIONI AL
30/09/12) ............................................................................................. 9
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1. PREMESSA
Il presente documento illustra gli adempimenti per la conduzione dei test sulle nuove
funzionalità per la gestione dei coupon stripping su BTP non indicizzati. L’esigenza di
revisione del modello operativo, prende avvio da un’istanza del MEF che, sulla base
dell’esperienza maturata in altre realtà a livello europeo ed in considerazione delle
richieste avanzate dai principali operatori internazionali, ripone nel nuovo modello
operativo significative aspettative di rivitalizzazione del mercato e, in generale, si
attende un sistema di scambi più efficiente e con una liquidità quasi paragonabile a
quella del titolo di debito di riferimento.
Il nuovo modello operativo si applica sia ai BTP non indicizzati di nuova emissione sia a
quelli preesistenti, previa opportuna armonizzazione, secondo le nuove logiche
anagrafiche e contabili, dei relativi piani stripping .
Ne consegue che tale nuovo modello dovrà necessariamente coesistere con il modello di
stripping previgente che rimarrà applicabile solo ai BTP indicizzati.
Le principali caratteristiche previste dal modello prevedono, per i BTP non indicizzati e
per i relativi piani di coupon stripping, quanto segue:
•
L’accorpamento dell’ultima cedola di ogni piano stripping al mantello e la
costituzione, di conseguenza, di una nuova “categoria” di strip, denominata
“cedola ibrida”;
•
La fungibilità della cedola ibrida con le singole cedole di altri piani stripping, a
condizione che le date di maturazione coincidano.
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2. DOCUMENTAZIONE DI RIFERIMENTO
 Standard per Utenti “Pagamenti di dividendi, interessi e rimborsi tramite il sistema
di regolamento lordo Target2 o tramite il circuito Swift” codice MT-RNI-RL001 –
release 1.7
 Modello Operativo v.1 del 25/07/12
 Appunto Fiscale v. 1 del 25/07/12
 http://www.montetitoli.it/area-download/comunicazioni/2012/coup-strip.pdf
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3. SCOPO DEL COLLAUDO
Il collaudo ha lo scopo di consentire ai soggetti abilitati (presenti in produzione alla data
del 26 ottobre 2012) di:
1. Verificare la corretta migrazione anagrafica e contabile delle posizioni presenti in
PI, secondo le logiche stabilite dal modello;
2. Gestire la nuova modalità di stripping e unstripping;
3. Verificare la correttezza dei pagamenti delle componenti cedolari e della cedola
ibrida;
4. Accertare la correttezza dell’informativa contabile e della rendicontazione di
pagamento.
Durante tutta la fase del collaudo è previsto il coinvolgimento attivo di Banca d’Italia per
i processi e gli adempimenti di quadratura di competenza.
I partecipanti non sono vincolati ad un’esecuzione giornaliera dei collaudi secondo una
specifica e predefinita pianificazione ma, nell’ambito del periodo di riferimento, sono
invitati a verificare, sia le nuove funzionalità sia quelle preesistenti, al fine di escludere
problemi di regressione delle applicazioni.
La gestione fiscale, secondo il nuovo quadro di riferimento messo a punto dal sistema, è
di esclusiva competenza dei singoli operatori e, pertanto, non è oggetto dei test sopra
descritti.
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4. ORGANIZZAZIONE DEI TEST
Il sistema sarà disponibile per le prove di collaudo per un periodo di 3 settimane, a
partire dal 29 ottobre 2012 fino al 16 novembre 2012.
L’avvio in ambiente di produzione è previsto, subordinatamente al buon esito dei
collaudi, per il 3 dicembre 2012. Tale data sarà comunque confermata con successiva
nostra comunicazione.
Monte Titoli provvederà ad accreditare per ogni codice intermediario abilitato l’importo
nominale di euro 1.000.000,00 per ogni titolo padre presente nell’elenco di cui alla
tabella di seguito riportata:
CODICE ULTIMA
CEDOLA
CEDOLA IBRIDA
CODICE BTP PADRE
CODICE MANTELLO
IT0004848484
IT0001278511
IT0001312773
IT0001312815
IT0004848492
IT0001444378
IT0001464186
IT0001464210
IT0004848500
IT0003242747
IT0003246250
IT0003246268
IT0004848542
IT0003357982
IT0003398333
IT0003246391
IT0004848559
IT0003472336
IT0003474951
IT0003246383
IT0004848591
IT0003535157
IT0003540371
IT0003540405
IT0004848658
IT0004009673
IT0004014061
IT0003268700
IT0004848674
IT0004164775
IT0004276322
IT0003246284
Si assume che i dati anagrafici dei partecipanti al Servizio attualmente presenti in
ambiente ufficiale rimangano validi anche per l’esecuzione dei test in oggetto.
Qualora i partecipanti dovessero avere esigenze diverse sono invitati a comunicare le
variazioni al seguente indirizzo di posta elettronica [email protected]
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5. MODALITA’ TECNICO OPERATIVE / ORARIO GIORNALIERO PER I COLLAUDI
Il collaudo si svolgerà in ambiente PI.
Per quanto concerne le caratteristiche generali del servizio, gli aspetti funzionali, gli
aspetti tecnici o le problematiche di rete relative allo svolgimento dei collaudi è possibile
inviare richieste di chiarimento tramite e-mail all’indirizzo di posta elettronica
[email protected] o far riferimento al numero 02.33635-566.
Per le informazioni di carattere amministrativo è possibile inviare richieste di chiarimento
tramite e-mail all’indirizzo di posta elettronica [email protected].
La giornata tipica di collaudo inizia alle ore 8.30 e termina alle ore 14.30.
Eventuali variazioni agli orari sotto indicati saranno tempestivamente comunicate.
M.T. CUSTODY
Apertura del sistema
08.30
Chiusura del sistema
14.30
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6. ESITO DEL COLLAUDO
I soggetti partecipanti al collaudo sono invitati a fornire entro il 21 novembre p.v. una
comunicazione in merito all’esito dei test inviando una e-mail all’indirizzo di posta
elettronica [email protected], indicando nell’oggetto “Esito collaudi nuova modalità di
gestione dei Coupon Stripping non indicizzati release dicembre 2012”.
L’avvio in produzione della nuova funzionalità sarà comunicato con apposita informativa,
condizionato al positivo esito dei test.
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7.
BTP NON INDICIZZATI INTERESSATI DALLA MIGRAZIONE (EMISSIONI
AL 30/09/12)
IT 0000366655
BTP-01NV2023
IT 0001086567
9%
IT 0004019581
BTP 06/16 3.75
BTP 7,25% 1.11.96/26
IT 0004164775
BTP 06/17 4%
IT 0001174611
BTP 6,50% 1.11.97/27
IT 0004273493
BTP 07/18 4.50%
IT 0001278511
BTP 5,25% 1.11.98/29
IT 0004286966
BTP 20390801 5%
IT 0001444378
BTP 6% 1/11/99/31
IT 0004356843
BTP 08/23 4,75%
IT 0003242747
BTP 2002/17 5,25%
IT 0004361041
BTP 4,50% 08/18
IT 0003256820
BTP 02/33 TF 5,75%
IT 0004423957
BTP 20190301 4.50%
IT 0003357982
BTP 2002/13 4,75%
IT 0004489610
BTP 20190901 4.25%
IT 0003472336
BTP 03/13 4,25%
IT 0004532559
BTP 5,00% 20400901
IT 0003493258
BTP 03/19 4,25%
IT 0004536949
BTP 4.25% 20200301
IT 0003535157
BTP 03/34 5%
IT 0004634132
BTP 3.75% 20210301
IT 0003618383
BTP 2014/08/01 4.25%
IT 0004644735
BTP 4,5% 20260301
IT 0003644769
BTP 04/20 4.50%
IT 0004695075
BTP 20210901 4.75%
IT 0003719918
BTP 04/15 4.25%
IT 0004759673
BTP 5% 20220301
IT 0003844534
BTP 20150801 3.75%
IT 0004793474
BTP 20170501 4.75%
IT 0003934657
BTP 05/37 4%
IT 0004801541
BTP 01092022 5.50%
IT 0004009673
BTP 2006/2021 3.75%
IT 0004820426
BTP 01062017 4.75%
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