投資信託説明書（交付目論見書）使用開始日 2 0 1 5 年 4月1日アセアンワールドファンド追加型投信／海外／株式ドットで象った地図商品分類属性区分単位型・追加型投資対象地域投資対象資産追加型投信海外株式（収益の源泉）投資対象資産決算頻度投資対象地域為替ヘッジ株式　一般年4回アジアエマージングなし ※属性区分に記載している「為替ヘッジ」は、対円での為替リスクに対するヘッジの有無を記載しております。 ※商品分類及び属性区分の定義については、一般社団法人投資信託協会のホームページ（http://www.toushin.or.jp/）をご参照ください。 ●本書は、金融商品取引法（昭和23年法律第25号）第13条の規定に基づく目論見書です。 ●ファンドに関する投資信託説明書（請求目論見書）を含む詳細な情報は、下記の委託会社のホームページで閲覧、ダウンロードできます。また、本書には投資信託約款の主な内容が含まれておりますが、投資信託約款の全文は投資信託説明書（請求目論見書）に掲載されております。 ●ファンドの販売会社、ファンドの基準価額等の詳細情報は、下記委託会社の照会先までお問い合わせください。委託会社［ファンドの運用の指図を行なう者］ ●この投資信託説明書（交付目論見書）により行なうアセアンワールドファンドの募集については、委託会社は、金融商品取引法第５条の規定により有価証券届出書を2015年 3月16日に関東財務局長に提出し、 2015年4月1日にその届出の効力が生じております。金融商品取引業者：関東財務局長（金商）第383号設立年月日：2004年1月26日資本金：280百万円運用する投資信託財産の合計純資産総額：22,667百万円（資本金、運用純資産総額は2015年1月末日現在）受託会社［ファンドの財産の保管及び管理を行なう者］三井住友信託銀行株式会社 ●ファンドの商品内容に関して重大な変更を行なう場合には、投資信託及び投資法人に関する法律（昭和26年法律第198号）に基づき、事前に投資者の皆様にご意向を確認させていただきます。 ●ファンドの財産は、信託法（平成18年法律第108号）に基づき受託会社において分別管理されています。 ●投資信託説明書（請求目論見書）は、販売会社にご請求いただければ当該販売会社を通じて交付いたします。なお、販売会社にご請求された場合は、その旨をご自身で記録しておくようにしてください。〈照会先〉キャピタル　アセットマネジメント株式会社 03-5259-7401（受付時間：営業日の午前9時～午後5時） http://www.capital-am.co.jp/ ■電話番号： ■ ホームページ：ご購入に際しては、本書の内容を十分にお読みください。ファンドの目的・特色ファンドの目的当ファンドは、アセアン加盟諸国の株式および関連企業の株式等に投資し、中長期的に信託財産の成長を目指して運用を行います。ファンドの特色 1 シンガポール、マレーシア、フィリピン、インドネシア、ベトナム、タイなどのアセアン加盟諸国の株式および関連企業の株式等に投資します。関連企業とは、アセアン加盟諸国で営業を行なう、もしくはアセアン加盟諸国の経済動向から影響を受ける企業をいいます。実質的な運用にあたっては、現地の経済・市場に精通した、CIMインベストメント社の投資助言を活用します。 ●CIMインベストメント社 1996年設立、本拠地はロンドンで、子会社を通じてシンガポールとインドネシアの運用拠点を持ち、アセアン諸国への投資実績が豊富。＜ファンドの仕組み＞販売会社受益者 2 お申込金お申込金投資アセアンワールドファンド収益分配金収益分配金解約代金等解約代金等損益シンガポール、マレーシア、フィリピン、インドネシア、ベトナム、タイなどのアセアン加盟諸国の株式および関連企業の株式等年4回決算を行ない、運用実績等に応じて収益分配を行ないます。毎年4回（原則として毎年1月、4月、7月および10月の20日（休業日のときは翌営業日））に決算を行ない収益の分配を行ないます。ただし、分配対象額が少額の場合には、分配を行なわないこともあります。運用プロセストップダウン分析 ■シンガポール、マレーシア、フィリピン、インドネシア、ベトナム、タイなどのアセアン加盟諸国の株式および関連企業の株式等の中から投資魅力度の高い銘柄への投資に注力し、分散されたポートフォリオを構築することを目指します。 ●マクロ経済分析 ●政治情勢分析投資魅力度の高い銘柄の選択 ■トップダウン分析とボトムアップ分析を組み合わせたアプローチを用います。ポートフォリオ構築 ●PER （株価収益率）分析・トップダウン分析ではマクロ経済動向および政治情勢等の見通しについて検討し、投資判断に活かします。・ボトムアップ分析ではＰＥＲ（株価収益率）などの指標分析やその他情報等を参考にして各銘柄への配分を決定します。 ●その他情勢分析ボトムアップ分析 1 リスク管理主な投資制限制限を設けません。 ●株式への投資は、 ●新株引受権証券および新株予約権証券への実質投資は、取得時において、信託財産の純資産総額の 10％以内とします。 ●外貨建資産への投資は制限を設けません。分配方針毎年4回（原則として毎年1月、4月、7月および10月の20日（休業日のときは翌営業日））に決算を行ない、原則として以下の方針により分配を行ないます。経費控除後の配当等収益および売買益等の全額とします。 ●分配対象額の範囲は、委託会社が基準価額水準、市況動向、残存信託期間等を勘案して決定します。 ●収益分配金額は、分配対象額が少額の場合には、分配を行なわないこともあります。委託会社の判断に基づき運用の基本方針と同一の運用を行ないます。 ●留保益については、分配 1月分配 2月 3月 4月分配 5月 6月 7月分配 8月 9月 10月 11月 12月＊上記は、将来の分配金の支払いおよびその金額について示唆、保証するものではありません。＊分配金の金額は、あらかじめ一定の分配を確約するものではなく、分配金が支払われない場合もあります。 2 追加的記載事項アセアン（ASEAN）＝東南アジア諸国連合 Association of South East Asian Nations 東南アジア10カ国の地域協力機構域内に多様な文化、宗教を持つASEANは、結束力のある組織へと変革を遂げつつあります。単一市場・生産拠点として競争力のある経済地域へ統合していくための目標は2015年「ASEAN 経済共同体」の実現です。 ■アセアンの目的 ❶経済成長、社会・文化的発展の促進 ❷政治・経済的安定の確保 ❸さまざまな問題の解決 ■設立、加盟の歴史 1961年：東南アジア連合創設、これがアセアンの前身 1967年：インドネシア、シンガポール、タイ、フィリピン、マレーシアで設立 1984年：ブルネイ加盟 1992年：ASEAN自由貿易地域（AFTA）の創設を採択 1995年：ベトナム加盟 1997年：ミャンマー、ラオス加盟 1999年：カンボジア加盟 ■本部：インドネシアのジャカルタＡＥＣの目標：統合深化と格差是正、持続的な経済成長アセアン経済共同体（ＡＥＣ）目標に向けた4つの戦略 ■単一市場と生産拠点の構築 ● 規制緩和・自由化・法整備の推進 ❶物品移動の自由化（関税原則撤廃、非関税障壁の撤廃） ❷サービス貿易の自由化（越境取引、サービス業に対する外国人出資規制緩和など） ❸資本の移動の自由化（債券市場の整備、域内の証券取引所の統合など） ❹人の移動の自由化（熟練労働者の移動の自由化） ■競争力のある経済地域単一航空市場、単一海運市場の整備（オープンスカイ、港湾施設の強化、海路の整備） ● エネルギー電力網の整備（ガスパイプラインの整備、送電網、電力の融通など） ● ■公平な経済発展 ● 技術協力や人材育成 ■対外経済関係 ● アセアン域外の諸外国とのＦＴＡ締結など ※上記の内容は、アセアン経済共同体の政策の中からキャピタルアセットマネジメントが抜粋した一例であり、アセアン経済共同体の政策のすべてではありません。 3 アセアン経済共同体への期待 6億人の巨大市場としてのアセアン ● アセアン経済共同体構想により域内の経済統合をすすめ、EUやNAFTAのような経済圏を目指す。アセアンは中国・インドに次ぐ巨大市場となり、魅力的な市場にインドネシア人口：2億4,447万人マレーシア人口：2,946万人中国 13億5,400万人カンボジア人口：1,525万人フィリピン人口：9,580万人アセアン6億人ベトナム人口：9,039万人ラオス人口：638万人タイ人口：6,438万人インド 12億2,719万人シンガポール人口：541万人ミャンマー人口：6,367万人ブルネイ人口：40万人データ：IMF アセアンの成長ストーリー消費者ニーズ所得と消費市場のイメージヘルスケアアセアン経済共同体への期待クレジットカード家庭用電化製品住宅域内の規制緩和域内関税の撤廃非関税障壁の改善観光高級ブランド品嗜好品オートバイ投資拡大貿易拡大自動車日用品食品／飲料携帯電話住宅ローンオートローン所得の上昇とともに付加価値の高い商品・サービスの消費が拡大所得インフラ整備経済活動の活発化経済成長所得増加消費市場の多様化道路・鉄道の整備通信インフラ・電力インフラの整備金融市場整備証券・債券市場の整備経済のさらなる拡大へ高所得国へアセアンの長期的な成長の恩恵消費サービスの充実化企業の長期的な成長サービス貿易の自由化 4 アセアンの魅力 1 堅調な経済成長拡大するアセアン経済 ● アセアンの名目GDP（米ドル建て）が、2000年の6,000億ドルから2012年の2兆3,000億ドルまで約4倍に増加。世界経済を上回る成長率アセアンの経済成長率は、1998年のアジア通貨危機を経て、2000年以降総じて世界経済の成長率を上回る。 ● 2008年 – 2009年のリーマンショック、世界金融危機時においてもプラス成長を維持。 ● 豊富な若い人口と成長段階に入った加盟国が堅調な経済成長を支えています。 ● （10億米ドル） 4,000 3,500 名目GDP（米ドル）（％） 20 名目GDP:左軸（％） 10 8 世界GDPに占めるシェア:右軸 3,000 15 2 1,500 0 5 -2 500 0 0 2000 2002 2004 2006 2008 2010 2012 2014 2016 2018 （年） -4 2000 2002 2004 2006 2008 2010 2012 2014 2016 2018 （年） ※ 2013年以降は予測値データ：IMF 2 世界 4 10 1,000 2013年以降は予測値アセアン 6 2,500 2,000 経済成長率アセアンの経済成長率は、IMFのGDP対世界比（PPP）をもとに計算データ：IMFのデータをもとにキャピタルアセットマネジメントが作成若い人口構成若い人口構成により、長期的な経済成長に期待 ● ● 平均年齢は29.7歳（国連のデータをもとに計算） 2050年時点における生産年齢人口の割合は58.9％ 2010年　アセアン人口ピラミッド男性 30 25 20 15 10 5 0 0 （百万人）（百万人） 900 女性（歳） 80∼ 75∼79 70∼74 65∼69 60∼64 55∼59 50∼54 45∼49 40∼44 35∼39 30∼34 25∼29 20∼24 15∼19 10∼14 5∼9 0∼4 800 700 アセアン人口推移老年人口：65歳以上の人口生産年齢人口：15歳以上65歳未満の人口年少人口：15歳未満の人口 600 500 400 300 200 100 5 10 15 20 25 0 1950 1960 1970 1980 1990 2000 2010 2020 2030 2040 2050（年） 30 データ：国連のデータをもとにキャピタルアセットマネジメントが作成 ※ 2015年以降は予測データ：国連のデータをもとにキャピタルアセットマネジメントが作成 5 3 成長余地の大きさ 6億人の人口を有する潜在成長力が高い市場 ASEANは6億人の人口を有しており、欧州連合(EU)、北米自由貿易協定(NAFTA)を上回る巨大市場 ● 一人当たりGDPは低く、成長余地が大きい。今後の経済成長に期待 ● 2012年各経済圏の比較加盟国人口（億人） GDP（兆米ドル）東南アジア諸国連合（ASEAN） 10ヵ国 6.08 2.30 3,781 2.47 欧州連合（EU）英・仏・独など 27ヵ国 4.88 16.91 34,613 11.73 北米自由貿易協定（NAFTA）米国、カナダ、メキシコ 4.70 18.68 39,784 5.56 南米共同市場（MERCOSUR）アルゼンチン、ブラジル、パラグアイ、ウルグアイ、ベネズエラ 2.80 3.18 11,964 1.96 人口（億人） 8 （兆米ドル） 20 6 15 4 10 2 5 0 ASEAN 0 NAFTA MERCOSUR EU 名目GDP １人当たりGDP（米ドル）貿易（輸出＋輸入）（兆ドル） 1人あたりGDP （米ドル） 50,000 40,000 30,000 20,000 10,000 ASEAN EU 0 NAFTA MERCOSUR ASEAN EU NAFTA MERCOSUR データ：IMF、世界銀行 4 中間所得層の増加経済成長と人口増加により中間所得層は増加中間所得層は、 2005年の1億人から2020年の4億人まで急速に伸びる見込み ● 下位中間層の次の段階として、 15,000ドル以上の所得者層の増加も増加していく見込み ● 将来的には米国・中国に並ぶ巨大市場になる可能性に期待 ● 中間所得層の増加➡消費市場のさらなる拡大に期待（億人）アセアン6カ国　中間所得層の推移 5 シンガポールマレーシアベトナム 4 タイフィリピン（億人） 7 6 インドネシアアセアン6カ国　所得階層別推移富裕層（35千ドル以上）下位中間層（5∼15千ドル未満）上位中間層（15∼35千ドル未満）低所得層（5千ドル未満） 5 3 4 2 3 2 1 0 1 1990 1995 2000 2005 2010 2015 0 2020（年） ※世帯可処分所得別の家計人口、中間所得層の家計比率×人口で算出 2015-20年は推計値 ※中間所得層：世帯年間可処分所得5,000米ドル以上35,000米ドル未満出所：経済産業省「通商白書2011」データ：Euromonitor International 2011より作成。 2000 2005 2010 2015 2020 （年） ※2015-20年は推計値出所：経済産業省「通商白書2011」データ：Euromonitor International 2011より作成。 6 投資リスク基準価額の変動要因当ファンドは、シンガポール、マレーシア、フィリピン、インドネシア、ベトナム、タイなどのアセアン加盟諸国の株式および関連企業の株式等値動きのある有価証券に投資します（外貨建資産には為替変動リスクもあります。）ので、基準価額は変動します。したがって、元金が保証されているものではなく、基準価額の下落により、損失を被ることがあります。当ファンドに生じた利益および損失は、すべて投資家の皆様に帰属することになります。投資信託は預貯金と異なります。当ファンドの基準価額は、主に以下のリスク要因により、変動することが想定されます。主な変動要因株式の価格変動リスク当ファンドは、主に海外の株式に投資しますので、当ファンドの基準価額は、株式の価格変動の影響を受けます。株式の価格は政治経済情勢、発行企業の業績、市場の需給を反映して変動し、短期的または長期的に大きく下落することがあります。このような場合には、当ファンドの基準価額が影響を受け損失を被ることがあります。為替変動リスク当ファンドは、主に外貨建ての株式に投資します（ただし、これに限定されるものではありません）。投資している通貨が円に対して強く（円安に）なればファンドの基準価額の上昇要因となり、弱く（円高に）なればファンドの基準価額の下落要因となります。したがって、投資している通貨が対円で下落した場合には、当ファンドの基準価額が影響を受け損失を被ることがあります。カントリーリスク当ファンドが投資するアセアン諸国の経済状況は、先進国経済に比較して脆弱である可能性があります。そのため、当該国のインフレ、国際収支、外貨準備高等の悪化、また、政治不安や社会不安あるいは他国との外交関係の悪化などが株式市場や為替市場に及ぼす影響は、先進国以上に大きいものになることが予想されます。さらに、政府当局による海外からの投資規制など数々の規制が緊急に導入されたり、あるいは政策や税制の変更等により証券市場が著しい悪影響を被る可能性もあります。信用リスク株式を発行する企業が、経営不安・倒産等に陥った場合、投資した資金が回収できなくなることがあります。また、こうした状況に陥ると予想された場合、当該企業の株式等の価値は下落し、当ファンドの基準価額が下がる要因となる可能性があります。流動性リスク急激かつ多量の売買により市場が大きな影響を受けた場合、または市場を取り巻く外部環境に急激な変化があり、市場規模の縮小や市場の混乱が生じた場合等には、機動的に株式を売買できないことがあります。このような場合には、効率的な運用が妨げられ、当該株式の価格の下落により、当ファンドの基準価額が影響を受け損失を被ることがあります。解約によるファンドの資金流出に伴う基準価額変動リスク解約によるファンドの資金流出に伴い、保有有価証券等を大量に売却しなければならないことがあります。その際には、市況動向や市場の流動性等の状況によって、保有有価証券を市場実勢と乖離した価格で売却せざるをえないこともあり、基準価額が大きく下落することがあります。 ※基準価額の変動要因は、上記に限定されるものではありません。その他の留意点ファンドのお取引に関しては、金融商品取引法第37条の6の規定（いわゆるクーリング・オフ）の適用はありません。リスクの管理体制委託会社におけるリスク管理体制は以下の通りです。コンプライアンス・オフィサー・当ファンドの運用の基本方針等の遵守状況のモニタリング・運用部門と管理部門の機能の明確な分離およびチェック内部監査室・内部監査の立案、実施・委託会社における内部管理体制、リスク管理体制の適切性、有効性の検証投資政策委員会・運用成果、運用プロセス、リスク等の評価・分析運用管理部・当ファンドの純資産額等の日次管理・日々のリスクチェック ※投資リスクに対する管理体制は2015年1月末日現在のものであり、今後、変更となる場合があります。 7 （参考情報）　ファンドの年間騰落率及び分配金再投資基準価額の推移ファンドと他の代表的な資産クラスとの騰落率の比較当ファンドは設定前のため、該当事項はありません。（2010年2月〜 2015年1月）（％） 100 最大値（ファンド）最大値最小値（ファンド）最小値平均値 80 60 40 20 0 -20 -40 ファンド日本株先進国株新興国株日本国債先進国債新興国債（％）ファンド日本株先進国株新興国株日本国債先進国債新興国債最大値 − 65.0 65.7 74.5 4.5 34.9 43.7 最小値 − △17.0 △13.6 △22.8 0.4 △12.7 △10.1 平均値 − 12.3 19.9 12.7 2.4 7.5 9.7 ＊上記期間の各月末における直近１年間騰落率の平均・最大・最小を表示し、ファンドと代表的な資産のリスクを定量的に比較できるように作成したものです。＊全ての資産クラスがファンドの投資対象とは限りません。＊当ファンドは設定前のため、該当事項はありません。各資産クラスの指数日本株…東証株価指数(TOPIX)(配当込み) 先進国株…MSCI-KOKUSAIインデックス(配当込み、円ベース) 新興国株…MSCIエマージング・マーケット・インデックス(配当込み、円ベース) 日本国債…NOMURA-BPI国債先進国債…シティ世界国債インデックス(除く日本、円ベース) 新興国債…JPモルガンEMBIグローバル・ディバーシファイド指数(円ベース) (注)海外の指数は、為替ヘッジなしによる投資を想定して、円換算しております。 ○代表的な資産クラスとの騰落率の比較に用いた指数について騰落率は、データソースが提供する各指数をもとに株式会社野村総合研究所が計算しており、その内容について、信憑性、正確性、完全性、最新性、網羅性、適時性を含む一切の保証を行いません。また、当該騰落率に関連して資産運用または投資判断をした結果生じた損害等、当該騰落率の利用に起因する損害及び一切の問題について、何らの責任も負いません。東証株価指数(TOPIX)(配当込み) 東証株価指数(TOPIX)(配当込み)は、東京証券取引所第一部上場している国内普通株式全銘柄を対象として算出した指数で、配当を考慮したものです。なお、TOPIXに関する著作権、知的財産権その他一切の権利は東京証券取引所に帰属します。 MSCI-KOKUSAIインデックス(配当込み、円ベース) MSCI-KOKUSAIインデックス(配当込み、円ベース)は、MSCI Inc.が開発した、日本を除く世界の先進国の株式を対象として算出した指数で、配当を考慮したものです。なお、MSCI Indexに関する著作権、知的財産権その他一切の権利は、MSCI Inc.に帰属します。 MSCIエマージング・マーケット・インデックス(配当込み、円ベース) MSCIエマージング・マーケット・インデックス(配当込み、円ベース)は、MSCI Inc.が開発した、世界の新興国の株式を対象として算出した指数で、配当を考慮したものです。なお、MSCI Indexに関する著作権、知的財産権その他一切の権利は、MSCI Inc.に帰属します。 NOMURA-BPI国債 NOMURA-BPI国債は、野村證券株式会社が発表しているわが国の代表的な債券パフォーマンスインデックスで、国債の他、地方債、政府保証債、金融債、事業債、円建外債等で構成されており、ポートフォリオの投資収益率・利回り・クーポン・デュレーション等の指標が日々公表されています。なお、NOMURA-BPIに関する著作権、商標権、知的財産権その他一切の権利は、野村證券株式会社に帰属します。シティ世界国債インデックス(除く日本、円ベース) シティ世界国債インデックス(除く日本、円ベース)は、Citigroup Index LLCが開発した、日本を除く世界主要国の国債の総合収益率を各市場の時価総額で加重平均した指数です。なお、シティ世界国債インデックスに関する著作権、商標権、知的財産権その他一切の権利は、Citigroup Index LLCに帰属します。 JPモルガンEMBIグローバル・ディバーシファイド指数(円ベース) JPモルガンEMBIグローバル・ディバーシファイド指数(円ベース)は、J.P. Morgan Securities LLCが算出、公表している、新興国が発行する現地通貨建て国債を対象にした指数です。なお、JPモルガンEMBIグローバル・ディバーシファイドに関する著作権、知的財産権その他一切の権利は、J.P. Morgan Securities LLCに帰属します。 8 運用実績 ■基準価額・純資産の推移当ファンドは、2015年4月28日から運用を開始する予定であり、現在、記載すべき事項はありません。 ■分配の推移当ファンドは、2015年4月28日から運用を開始する予定であり、現在、記載すべき事項はありません。 ■主要な資産の状況当ファンドは、2015年4月28日から運用を開始する予定であり、現在、記載すべき事項はありません。 ■年間収益率の推移当ファンドは、2015年4月28日から運用を開始する予定であり、現在、記載すべき事項はありません。 ※当ファンドにベンチマークはありません。 ※ファンドの運用実績は、委託会社のホームページで開示している場合があります。 9 手続・手数料等お申込みメモ購入の申込期間当初申込期間：2015年4月 1 日から2015年4月27日まで継続申込期間：2015年4月28日から2016年7月20日まで ※申込期間は上記の期間終了前に、ファンドの有価証券届出書を提出することにより更新されます。購入単位 1口以上1口単位または1円以上1円単位（当初元本1口当り1円）として販売会社が定める単位とします。購入価額当初申込期間：1口当り1円継続申込期間：取得申込受付日の翌営業日の基準価額購入代金販売会社が指定する期日までにお支払いください。換金単位最低単位を1口単位として販売会社が定める単位とします。換金価額換金申込受付日の翌営業日の基準価額から0.3％（信託財産留保額）を控除した価額となります。換金代金原則として、換金申込受付日から起算して7営業日目から、お申込みの販売会社にてお支払いします。申込締切時間原則として午後3時までに、販売会社が受付けたものを、当日のお申込み受付分とします。購入・換金申込不可日ニューヨーク、バンコク、ジャカルタいずれかの証券取引所または銀行の休業日と同日の場合には、購入・換金申込は受付けません。換金制限ご換金にあたっては、信託財産の資金管理を円滑に行なうため、大口のご解約請求には制限を設ける場合があります。購入・換金申込受付の中止及び取消し金融商品取引所等における取引の停止、その他やむを得ない事情等があるときは、購入・換金のお申込みの受付を中止すること、及び既に受付けた購入・換金のお申込みの受付を取消す場合があります。信託期間無期限とします。（設定日：2015年4月28日）決算日原則として年4回。1月、4月、7月および10月の20日（休業日の場合は翌営業日）とします。収益分配原則として、年4回決算を行ない、収益分配方針に基づいて収益の分配を行ないます。信託金の限度額当初申込期間：500億円継続申込期間：1,000億円公告電子公告により行ない、次のアドレスに掲載します。 http://www.capital-am.co.jp/ なお、電子公告による公告をすることができない事故その他のやむを得ない事由が生じた場合には、日本経済新聞に掲載します。運用報告書毎年4月、10月のファンドの決算時及び償還時に運用報告書（交付運用報告書を作成している場合は、交付運用報告書とする。）を作成し、知れている投資者に対して交付します。課税関係課税上は株式投資信託として取扱われます。公募株式投資信託は税法上、少額投資非課税制度の適用対象です。配当控除、益金不算入制度の適用はありません。 10 ファンドの費用・税金〈ファンドの費用〉投資者が直接的に負担する費用購入時手数料信託財産留保額お買付申込受付日の翌営業日の基準価額に3.24％（税抜 3.0％）を上限として、販売会社がそれぞれ定める手数料率を乗じて得た額とします。「自動継続投資コース」により収益分配金を再投資する場合の申込手数料は、無手数料とします。販売会社によるファンドの募集・販売の取扱い事務等の対価換金申込受付日の翌営業日の基準価額に対して0.3％投資者が信託財産で間接的に負担する費用ファンドの純資産総額に対し、年1.9548% （税抜1.81%）の率を乗じた金額が運用管理費用（信託報酬）として毎日計算され、毎計算期末または信託終了のときにファンドから支払われます。【運用管理費用（信託報酬）の配分】当該ファンドの純資産総額に対して運用管理費用（信託報酬）内訳（税抜）年1.9548% （税抜1.81％）信託報酬＝運用期間中の基準価額×信託報酬率委託会社年1.00％委託した資金の運用の対価販売会社年0.75％運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管理、購入後の情報提供等の対価受託会社年0.06％運用財産の管理、委託会社からの指図の実行の対価 ※上記委託会社の信託報酬には、投資顧問会社の助言報酬が含まれます。その他の費用・手数料有価証券等の取引に伴う手数料（売買委託手数料、保管手数料等）、監査費用、信託財産に関する租税、信託事務の処理等に要する諸費用等が信託財産から支払われます。 ※その他の費用・手数料は、運用状況等により変動するものであり、事前に料率、上限額等を表示することができません。 ※ファンドの費用の合計額については、投資者の皆様がファンドを保有される期間等に応じて異なりますので、表示することができません。〈税金〉 ●税金は表に記載の時期に適用されます。 ●以下の表は、個人投資者の源泉徴収時の税率であり、課税方法等により異なる場合があります。時　期項　目税　金分配時所得税、復興特別所得税及び地方税配当所得として課税普通分配金に対して20.315％換金（解約）時及び償還時所得税、復興特別所得税及び地方税譲渡所得として課税換金（解約）時及び償還時の差益（譲渡益）に対して20.315％ ※上記は2015年1月末現在のもので、税法が改正された場合等には、税率等が変更される場合があります。 ※少額投資非課税制度「愛称：NISA （ニーサ）」をご利用の場合少額投資非課税制度「愛称：NISA （ニーサ）」は、2014年1月1日以降の非課税制度です。NISAをご利用の場合、毎年、年間100万円の範囲で新たに購入した公募株式投資信託などから生じる配当所得及び譲渡所得が5年間非課税となります。ご利用になれるのは、満20歳以上の方で、販売会社で非課税口座を開設するなど、一定の条件に該当する方が対象となります。詳しくは、販売会社にお問い合わせください。 ※法人の場合は、上記とは異なります。 ※税金の取扱いの詳細については、税務専門家等にご確認されることをお勧めします。 11