株式会社久世 2014年3月期第２四半期決算説明会 2013年11月20日（水）証券コード： 2708 CONTENTS Ⅰ．2014年3月期第2四半期（連結）決算概要・・・Ｐ3～8 Ⅱ．2014年3月期（連結）業績見込み・・・Ｐ9～10 Ⅲ．上期のレビュー・・・Ｐ11～12 Ⅳ．今後の施策・・・Ｐ13～21 ◆補足資料 2 Ⅰ．2014年3月期第2四半期（連結）決算概要 3 Ⅰ．2014年3月期第2四半期（連結）決算概要経営成績概要（単位：百万円） 13年3月期第2四半期（累計）売上高 27,238 14年3月期第2四半期（累計） 30,523 対前期増減金額 +3,285 率（％） +12.1% 売上高のポイント・前期比 32億85百万円、12.1%の増収・新規顧客の獲得と既存顧客への拡売による売上総利益 4,555 5,051 +496 +10.9% 売上総利益のポイント売上総利益率販売費及び一般管理費売上高販管費率営業利益売上高営業利益率経常利益 16.7% 16.6% △0.1 ポイント・前期比 4億96百万円、10.9%の増益・円安、原料高の影響により、0.1ポイントダウン 4,420 4,997 +576 +13.0% 販売費及び一般管理費のポイント 16.2% 16.4% 134 54 0.5% 0.2% 210 181 0.8% 0.6% 100 96 +0.2 ポイント・前期比 5億76百万円、13.0%の増加・売上高増加に伴う運賃 403百万円増加 △80 △59.5% △0.3 △28 ポイント △13.6% 営業利益・経常利益のポイント・営業利益前期比△80百万円、59.5%減益・経常利益前期比△28百万円、13.6%減益・仕入価格の上昇による売上総利益率の低下売上高経常利益率四半期純利益 △0.2 △4 ポイントと販管費の増加による △4.7% 4 Ⅰ．2014年3月期第2四半期（連結）決算概要セグメント別売上高食材製造事業 2,126百万円（+20.1％） 2014年3月期第2四半期連結売上高 30,523百万円（+12.1％） 6.9% 食材卸売事業 28,408百万円（+11.5％） 0.3% 不動産賃貸事業 76百万円（△0.2％） 92.8% ＊セグメント間の内部売上高（87百万円）を含む合計金額（30,610百万円）を100％として算出 5 Ⅰ．2014年3月期第2四半期（連結）決算概要販売チャネル別売上高（個別） 2013年3月期第2四半期ファーストフードファミレス・カフェ 32.0% 16.2% 惣菜・デリカ娯楽施設ケータリング居酒屋・パブ 31.2% 20.6% ディナーレストランホテル・会館 2014年3月期第2四半期ファーストフードファミレス・カフェ居酒屋・パブ 29.6% 34.2% 15.8% 惣菜・デリカ娯楽施設ケータリング 20.4% ディナーレストランホテル・会館 6 Ⅰ．2014年3月期第2四半期（連結）決算概要財政状況概要（単位：百万円） 13年3月期期末 14年3月期第2四半期対前期増減金額率（％）総資産のポイント・前期比 △6億38百万円、3.3%の減少・現金及び預金、受取手形及び売掛金の減少、総資産 19,222 18,584 △638 △3.3% 商品及び製品の増加が主要因純資産のポイント・前期比 1億85百万円、4.0%の増加純資産 4,596 4,781 +185 +4.0% ・利益剰余金、その他有価証券評価差額金の増加が主要因自己資本比率のポイント自己資本比率 23.9% 25.7% +1.8 ポイント・前期比 1.8ポイント増加・総資産の減少が主要因借入金残高 2,086 1,859 △226 △10.8% 借入金残高のポイント・約定返済による現金預金残高のポイント現金預金残高 5,038 4,201 △837 △16.6% ・前期比 8億37百万円、16.6％減少 7 Ⅰ．2014年3月期第2四半期（連結）決算概要キャッシュ・フロー分析・△4億41百万円（前年同期比 17億31百万円減少）・△1億30百万円（前年同期比 14百万円減少）・△2億84百万円（前年同期比 2億20百万円減少） ≪主な内容≫ ≪主な内容≫ ≪主な内容≫ ・有形固定資産の取得による支出 1億円・長期借入金による収入 3億円・長期借入金の返済による支出 5億6百万円・配当金の支払 44百万円・売上債権の減少・たな卸資産の増加・仕入債務の減少・その他負債の減少 1400 4億45百万円 4億60百万円 1億73百万円 3億3百万円 1289 2013年3月期第2Q 2014年3月期第2Q 1200 1000 800 （単位：百万円） 6,000 5,000 4,000 4,808 3,711 600 3,000 400 200 2,000 0 △ 200 △ 400 △ 600 △ 441 営業活動ＣＦ △ 115 △ 130 投資活動ＣＦ △ 64 1,000 △ 284 財務活動ＣＦ 0 現金及び現金同等物の期末残高 8 Ⅱ．2014年3月期（連結）業績見込み 9 Ⅱ．2014年3月期（連結）業績見込み（単位：百万円） 13年3月期（実績）売上高営業利益売上高営業利益率経常利益売上高経常利益率当期純利益売上高当期純利益率 14年3月期（見込）対前期増減金額率（％） 56,060 60,000 +3,940 +7.0 544 560 +16 +2.9 1.0% 0.9% 697 700 1.2% 1.2% 367 370 0.6% 0.6% △0.1 +3 ポイント +0.3 ±0 +3 ポイント +0.6 ±0 ポイント＊上記の予想は、現在において入手可能な情報および将来の業績に影響を与える不確実な要因に係る現在における仮定を前提としています。実際の業績は、今後様々な要因によって予想数値と大幅に異なる可能性があります。 10 Ⅲ．上期のレビュー 11 Ⅲ．上期のレビュー上期レビュー ①徹底的な攻めの営業・代替商品及び売筋メニューの提案による粗利の改善（第1四半期比売上総利益率約0.3ポイント改善）・新規顧客獲得に注力（売上約15億円・約2,000店舗増）・既存顧客のシェアアップに注力・顧客要請にマッチした物流網の整備 ②すべての業務の品質向上・ISO22000認証取得・品質管理部の機能強化 ③海外事業展開の促進＜ニュージーランド＞・一部生産設備更新により生産能力をアップ＜中国＞・久華世（成都）は2期目となり、順調に成長・上海峰二食品は新規顧客開拓を進める（上海・蘇州のシェア拡大） ④グループ力の強化＜キスコフーズ＞・売上伸長（前年比11.6％増）＜久世フレッシュ・ワン＞・新規取引先獲得に注力 12 Ⅳ．今後の施策 13 Ⅳ．今後の施策 ※参考資料：業務用食品卸売業年鑑業務用食材市場首都圏売上高トップクラスの久世でも首都圏マーケットシェアは約3.4％（全国の約1.4％）全国約3兆8,300億円 ◇首都圏その他首都圏約1兆5,700億円関西圏約7,300億円東京・神奈川・埼玉・千葉・茨城・栃木・群馬 ◇中京圏愛知・三重・岐阜・静岡中京圏約4,300億円 ◇関西圏大阪・兵庫・京都・奈良 14 Ⅳ．今後の施策久世グループでは、平成21年度（2010年度3月期）に『C&Gプロジェクト（Challenge and Grow for The Good Company）』を立ち上げ、三大都市圏No.1・お客様満足度No.1の実現を目指し、営業利益の向上と組織力強化を図るべく、｢意識と行動の変化｣に取り組んでいます。（百万円）売上高 65,000 544 営業利益 60,000 380 55,000 50,000 271 45,000 42,666 40,000 35,000 2010年3月期 230 56,060 560 ◆ 60,000 600 500 400 300 51,053 200 46,774 2011年3月期（百万円） 100 2012年3月期 2013年3月期 2014年3月期（見込） 0 15 Ⅳ．今後の施策 2014年3月期 2013年3月期 2015年3月期（今期）第２次Ｃ＆Ｇ経営計画基本戦略① 攻めの営業体制（国内）の確立基本戦略② 攻めの営業体制（海外）の確立・首都圏、中京圏、関西圏の地域別戦略の構築と推進・営業戦略に連動した商品、物流の戦略（KZNの完成）・中国、東南アジアでの業務用食材卸売業の展開・ＮＺを拠点に『世界の味の洋風化』に対応する製造事業を推進来期（2015年3月期）連結売上高 660億円営業利益 7億円（営業利益率 1.0％）連結売上高 600億円営業利益 5.6億円（営業利益率 0.9％） 7年後（創業85周年）連結売上高 1,000億円営業利益 20億円（営業利益率 2.0％）「三大都市圏No.1」「お客様満足度No.1」企業の実現海外事業の基盤確立基本戦略③ 商品開発を軸とした戦略推進今期（2014年3月期）目標 2020年3月期・お客様に支持される商品の開発を一層推進（商品の差別化）・キスコフーズの機能を伸ばし、グループで「製造」「販売」を連携した成長戦略をとっていく基本戦略④ 1,000億円企業への体制構築・人材育成（営業・管理・海外）・すべての業務の品質の向上（ＩSO22000認証取得）・従業員満足度の向上・次世代情報システムの導入・M&Aやアライアンス推進 16 Ⅳ．今後の施策 ①徹底的な攻めの営業 1.0% 営業利益率の推移 0.5% 営業・引き続き、仕入価格高騰に対応し、粗利改善を図る・新規顧客開拓に全社で取り組む物流 0.0% -0.5% 0.9% 0.2% -0.3% 第１Q 第２Q 通期・KZN（久世全国ネットワーク）を完成させ、全国チェーンの顧客とエリアの顧客に対応・最新の物流システムを導入し、精度の向上と効率化を実現商品・独自性のある商品の販売強化（ノンフードPBブランド「キッチンサポート」拡売）・今期、新商品およびリニューアル商品を60アイテム発売 17 Ⅳ．今後の施策 ②すべての業務の品質向上 ◆ 2010年に『久世グループ品質方針』および、ISO22000に基づいた久世グループの品質保証の仕組みである『久世クオス（久世QUALITY SYSTEM）』を策定し、新しい品質への取組みをスタート ◆ 商品の品質のみならず、営業、物流、受発注などサポート部門を含め、すべての業務の品質の向上を推進し、お客様満足度No.1を目指す久世 2013年８月キスコフーズ 2013年４月 18 Ⅳ．今後の施策 ②すべての業務の品質向上品質管理機能 ◆細菌検査商品の安全性を確認するため、外部機関での検査だけではなく自社の検査室において微生物検査、物性チェック、官能検査等を行っております。 ◆生産委託先工場の製造管理生産委託工場を定期的に訪問し、一定の基準に基づき製造工程・製造環境・衛生状態・品質管理体制等について点検・指導を行っております。 ◆商品規格書の作成・提供安心して商品をご購入いただくため、お客様のニーズに合った商品規格書の作成や食品安全に関する情報を提供しています。 ◆物流センター、各営業拠点の衛生管理チェック商品の安全な保管・配送により安心・安全な商品をお客様にお届けするために、各物流拠点及び配送車の温度管理及び清掃チェック等行っております。 19 Ⅳ．今後の施策 ③海外事業展開の促進ニュージーランド【製造事業】＜キスコフーズインターナショナル＞・東南アジア、中国への直接販売を調査、研究中国【食材卸売事業】＜久華世（成都）＞・来期の単年度黒字化を見込む・取扱い商品の拡大（肉、スパゲッティー、チーズ、ハム、鮮魚、タレ等）・日本料理店、西洋料理店、コンビニ、さらに四川料理店の開拓＜上海峰二食品＞・引き続き、新規顧客開拓（上海・蘇州のシェア拡大）と既存顧客拡大に注力 20 Ⅳ．今後の施策 ④グループ力の強化キスコフーズスープ＆ソースのソリューションカンパニー・顧客ニーズに応じた新商品の開発による商品力の強化・既存顧客との関係強化・子会社のキスコフーズインターナショナルとグループシナジーを発揮久世フレッシュ・ワン特長ある鮮度の良い商品を扱う元気な「八百屋」を目指す・引き続き、重点エリアの新規開拓および既存顧客のシェアアップ・大口ユーザー獲得に注力・生産農家との連携推進・築地市場から豊洲への移転を見据え、機能強化のため、センターおよび事務所移転（10月新木場へ移転） 21 補足資料 22 会社概要社名株式会社久世代表者代表取締役社長久世健吉所在地東京都豊島区東池袋創業 1934年（昭和9年）4月 JASDAQ上場 2001年（平成13年）9月設立 1950年（昭和25年）1月資本金 3億225万円売上高 560億円（2013年3月期連結）事業内容業務用食材卸売業・外食産業向け食材及び資材販売・海外食材の輸入販売・メニュー提案・食材のカタログ販売事業所本社、東京支店、横浜支店、大阪支店、多摩営業所、埼玉営業所、千葉営業所、墨田営業所、目黒営業所、海老名営業所、名古屋営業所戸田ＤＣ、横浜ＤＣ、川崎ＤＣ、浦和ＤＣ、千葉ＤＣ、名古屋ＤＣ、大阪ＤＣグループ会社キスコフーズ株式会社・・・高品質スープ・ソース等の製造販売キスコフーズインターナショナルリミテッド・・・ソース類の製造販売株式会社久世フレッシュ・ワン・・・生鮮野菜の仕入・販売久世（香港）有限公司・・・海外法人持株会社久華世（成都）商貿有限公司・・・業務用食材卸売業 23 会社沿革 1934年４月故久世福松（前会長）が久世商店を創業トマトケチャップ、ソースの製造開始 1950年１月株式会社久世商店を設立 1967年７月商号を株式会社久世に変更 1979年８月キスコフーズ株式会社（連結子会社）設立業務用高級ソース、スープを製造 1980年７月静岡県清水市にキスコフーズ清水工場竣工 1999年１月埼玉県戸田市に戸田DC開設品質管理の徹底と保管設備の統合・配送効率の向上を図る 2001年 2006年 2009年７月株式会社久世フレッシュ・ワン（連結子会社）を設立生鮮野菜および農産品の仕入・販売 2011年５月キスコフーズインターナショナルリミテッド（連結子会社）を設立海外生産拠点をニュージーランドに設立９月久世（香港）有限公司を設立海外戦略推進のため、海外統括会社として設立 2012年２月海老名営業所を開設３月墨田営業所を開設９月「品質検査室」を設置自主検査の実施、品質管理機能の工場を図る３月目黒営業所を開設９月 JASDAQ上場４月関西営業所を大阪支店に改組 12月神奈川県横浜市に横浜DC開設関東圏の物流機能強化のため５月久華世（成都）商貿有限公司を設立４月神奈川県川崎市に川崎DC開設東京南部・神奈川エリアの物流サービス強化と効率化のため 2008年８月ドルチェーゼブランド立上げ PB商品にデザートブランドを立ち上げる 2009年６月埼玉県さいたま市に浦和DC開設埼玉、多摩地区の物流業務強化・効率化のため６月株式会社サカツコーポレーションと業務提携中京地区の営業力強化のため 2013年４月キッチンサポートブランド立上げ PB商品に資材や消耗品等を扱うノンフードブランドを立ち上げる８月 ISO22000認証取得 24 キスコフーズ株式会社会社概要社名キスコフーズ株式会社代表者代表取締役社長久世真也所在地東京都豊島区東池袋設立 1979年（昭和54年）8月工場竣工 1980年（昭和55年）4月資本金 9,000万円事業内容フォン・ソース・ブイヨン・スープ調理食品の製造販売営業所本社（豊島区東池袋）東京営業所名古屋営業所大阪営業所工場清水工場（静岡市清水区）子会社キスコフーズインターナショナルリミテッド（100％出資） 25 キスコフーズ沿革「あなたのお店のセントラルキッチン」を目指して会社設立１９７９年業務用高級ソース、スープ製造を目的１９８０年フォンドヴォー生産開始１９８７年大阪営業所を開設静岡県清水市に新工場を設立製造能力の増大、生産効率及び品質管理の向上を図る１９９４年静岡県清水市に自社工場を設立し、製造開始日本で初めての工場生産名古屋営業所を開設１９９６年資本金を3,000万円に増資１９９７年２０００年「健康生活支援食品」製品販売開始イタリアでのトマトソース開発・輸入開始２００３年２００５年２００７年トレーサビリティの導入２００９年キスコフーズインターナショナルリミテッド設立２０１１年業務用高級ソース、スープを製造ニュージーランドでのフォンドヴォー開発・輸入開始２０１３年ニュージーランドでのベシャメルソース開発・輸入開始資本金を9,000万円に増資 ISO22000 認証取得テストキッチン新設移転商品開発力ならびに提案力強化の為 26 株式会社久世フレッシュ・ワン会社概要社名株式会社久世フレッシュ・ワン代表者代表取締役社長菱岡俊晴所在地東京都豊島区東池袋設立 2009年（平成21年）7月資本金 3,000万円事業内容生鮮野菜および農産品の仕入・販売営業所（センター）本社（豊島区東池袋）新木場センター（江東区新木場） 27 キスコフーズインターナショナルリミテッド会社概要社名 KISCO FOODS ＩＮTERNATIONAL LIMITED 代表者代表取締役社長久世真也所在地ニュージーランドクライストチャーチ市設立 2011年（平成23年）5月資本金ＮＺ＄3,860,000 事業内容ソース類製造 28 中国拠点会社概要会社概要社名久世（香港）有限公司社名久華世（成都）商貿有限公司代表者董事長松﨑俊幸代表者董事長吉田弘之所在地香港湾仔所在地中国四川省成都市設立 2011年（平成23年）9月設立 2012年（平成24年）5月資本金ＨＫ＄10,000,000 資本金 400万人民元事業内容久世グループ海外法人持株会社として海外戦略と情報収集および新規事業の創出事業内容業務用食材卸売業会社概要社名上海峰二食品有限公司 ※提携先所在地中国上海市設立 2002年（平成14年）9月資本金 750 千米ドル事業内容業務用食材卸売業 29 ご清聴ありがとうございました本資料にて開示されているデータや将来予測は、本資料の発表日現在の判断や入手可能な情報に基づくもので、種々の要因により変化することがあり、これらの目標や予想の達成及び将来の業績を保証するものではありません。また、これらの情報が今後予告無しに変更されることがあります。従いまして、本情報及び資料の利用は他の方法により入手された情報とも照合確認し、使用者の判断によって行って下さいますようお願い致します。本資料利用の結果生じたいかなる損害についても、当社は一切責任を負いません。 ≪お問い合わせ先≫ 株式会社久世経営企画部〒170-0013 東京都豊島区東池袋2-34-13 ＴＥＬ：03-3987-0240 ＦＡＸ：03-3971-3199 Ｅ-ｍａｉｌ： [email protected] 【ＨＰ】 http://www.kuze.co.jp/