het volledige persbericht

Persbericht
Datum:
20 februari 2014
Voor informatie:
mr. M.G.F.M.V. Janssen - Secretaris Raad van Bestuur
T: +31 20 557 52 30
I: www.kasbank.com
 Totale winst 13% lager op € 12,3 mln als gevolg van reorganisatielast ca. € 8 mln bruto;
exclusief reorganisatielast bedraagt de totale winst € 18 mln, een stijging van ruim 25%
 Bancair resultaat op € 12,8 mln circa 10% hoger dan in 2012, operationele winst een derde
lager voornamelijk als gevolg van de lage marktrente
 Omzet fractioneel lager mede als gevolg van 14% lagere rente-inkomsten. Assets under
Administration in 2013 met 7% gestegen naar € 325 mrd
 Operationele bedrijfslasten (excl. niet-operationele posten waaronder reorganisatielast) 3,5%
lager ten opzichte van 2012
 BIS-ratio gestegen naar gemiddeld 23% (2012: 21%); leverage ratio per eind 2013 ruim
boven 5%
 Dividendvoorstel over 2013 onveranderd op € 0,64 per aandeel, hetgeen een pay out ratio van
ruim 75% betekent
Overzicht kerncijfers
2013
2012*
Mutatie
Winst
€ 12,3 mln
€ 14,2 mln
-13%
Bancair resultaat
€ 12,8 mln
€ 11,6 mln
10%
€ 4,8 mln
€ 7,2 mln
-33%
€ 114,2 mln
€ 117,7 mln
-3%
Operationele winst
Baten
Assets under Administration
€ 325 mrd
€ 303 mrd
7%
Winst per aandeel
€ 0,84
€ 0,97
-13%
Dividend per aandeel
€ 0,64
€ 0,64
0%
BIS-ratio (ultimo)
29%
23%
BIS-ratio (gemiddeld)
23%
21%
* De vergelijkende cijfers zijn bijgesteld naar aanleiding van de aanpassingen in IAS 19R met ingang van 1 januari
2013.
Disclaimer: Hoewel de informatie in dit persbericht met de grootst mogelijke zorgvuldigheid is samengesteld en naar het oordeel
van KAS BANK een juiste weergave is van de stand van zaken ten tijde van publicatie, kan KAS BANK er niet voor instaan dat
deze informatie juist en volledig is en/of blijft. KAS BANK aanvaardt dan ook geen aansprakelijkheid voor schade als gevolg van
het gebruik van, het vertrouwen op of een handelen of nalaten naar aanleiding van de informatie in dit persbericht.
Persbericht
Quote van de voorzitter
"KAS BANK heeft in 2013 in een nog altijd instabiele markt naar behoren gepresteerd, " zegt
Albert Röell, voorzitter van de Raad van Bestuur van KAS BANK. “Onze positie in de institutionele
markt verbetert jaarlijks, zowel in groei van de Assets under Administration, die met 7% groeiden
naar € 325 mrd, als in de waardering voor de hoogwaardige dienstverlening rondom risicobeheer
en transparante rapportages. Het herstel van de Europese bankensector vordert evenwel
langzaam, hetgeen tot gevolg heeft dat de ECB de rente zo laag mogelijk houdt en nog immer
veel liquiditeit tegen weinig marge in de markt zet. Hierdoor kan KAS BANK op haar surplus aan
liquiditeit niet de normale vergoeding behalen, hetgeen de winstmarge onder druk zet. Voor de
komende jaren wordt geen verandering verwacht in deze situatie. Daarom hebben wij in de
tweede helft van 2013 besloten tot een aanvullende reorganisatie, die de kosten structureel zal
terugbrengen. In 2013 hebben wij daarmee een begin gemaakt door een van onze Amsterdamse
kantoren te verkopen en daarnaast door een reorganisatielast van ca. € 8 miljoen op te nemen in
de resultaten over 2013."
Algemeen
2013 kan in Europese termen als een overgangsjaar worden bestempeld. De Eurocrisis lijkt te zijn
bezworen, maar het is nog veel te vroeg om vast te stellen dat Europa en de bankensector
daarbinnen volledig hersteld zijn. Het vertrouwen in de sector is nog altijd broos, onder andere
blijkend uit het nog immer vrijwel volledig ontbreken van een interbancaire markt. Een voor
KAS BANK daarbij gunstige ontwikkeling is dat financiële markten steeds meer terugvallen op
onderpandsgedreven transacties. Als custodian is de bank als vanouds ervaren op dergelijk laag
risico transacties en treedt dus in toenemende mate op als intermediair voor haar institutionele
klanten. Met de komst van EMIR zal vanaf 2014 ook voor de derivatenmarkten de noodzaak tot
dagelijks onderpand en deugdelijke onderpandregistratie een wettelijke verplichting worden.
KAS BANK speelt hierbij voor de institutionele markt een belangrijke rol als marktleider in de
Nederlandse markt.
De komst van AIFMD in 2013 verplicht beleggingsfondsen om separaat van de administrateur van
het fonds een lokale bewaarder aan te stellen die onafhankelijk toeziet op deze fondsen. Dit
betekent dat KAS BANK in haar kernmarkten Nederland, UK en Duitsland haar rol als
effectenspecialist verder kan uitbouwen. Vooral in Nederland, waar de Wge een sterk juridisch
fundament vormt, is het vanuit risicoperspectief voor institutionele partijen belangrijk om de
zogenaamde bewaarketen zo dicht mogelijk in Nederland te houden om daarmee te voorkomen
dat in geval van sterke onrust op de financiële markten bezittingen van bijvoorbeeld
pensioenfondsen in het buitenland onverhoopt geblokkeerd kunnen worden.
De samenwerking met dwpbank is in 2013 conform planning en budget verlopen. De
voorbereidingen voor de outsourcing van een aantal backoffice functies zijn goed onderweg.
Hoewel KAS BANK de Assets under Administration in Duitsland nog niet significant heeft uitgebreid
verlenen wij voor een aantal Duitse partijen inmiddels onderdelen van de wholesale
dienstverlening. Daarnaast hebben dwpbank en KAS BANK in september 2013 de joint venture
Disclaimer: Hoewel de informatie in dit persbericht met de grootst mogelijke zorgvuldigheid is samengesteld en naar het oordeel
van KAS BANK een juiste weergave is van de stand van zaken ten tijde van publicatie, kan KAS BANK er niet voor instaan dat
deze informatie juist en volledig is en/of blijft. KAS BANK aanvaardt dan ook geen aansprakelijkheid voor schade als gevolg van
het gebruik van, het vertrouwen op of een handelen of nalaten naar aanleiding van de informatie in dit persbericht.
Persbericht
Secpoint gelanceerd, die zich in eerste instantie richt op retail processing voor banken in
Nederland.
In de jaren 2014-2018 zullen de Basel III regels ten aanzien van solvabiliteit en liquiditeit van
toepassing worden op KAS BANK. Ook onder deze zwaardere regels zullen de solvabiliteits- en
liquiditeitsratio’s van KAS BANK zich ruimschoots boven het minimumniveau bevinden. Door de
verkoop van een van onze kantoren steeg de zogenaamde tier 1 ratio - de kernratio die de
sterkste vorm van kapitaal meet - naar 28% over 2013, een stijging met 6 procentpunten ten
opzichte van 2012. De BIS-ratio - de ratio die het totale kapitaal ten opzichte van de
risicogewogen activa meet - behoorde eind 2013 met 29% tot de sterkste in de gehele markt. De
leverage ratio van KAS BANK bedroeg eind 2013 ruim 5%.
Dividendvoorstel
KAS BANK zal aan de Algemene Vergadering van Aandeelhouders een slotdividend over 2013 in
contanten voorstellen van € 0,31 per gewoon aandeel KAS BANK. Als interim dividend over 2013
is reeds € 0,33 per gewoon aandeel uitgekeerd. Hiermee wordt voldaan aan de doelstelling van
het onder normale marktomstandigheden uit te keren dividend van 60-80% van de totale winst.
Gegeven de ontwikkelingen in de financiële sector en het belang van een sterke kapitaalspositie
zullen wij deze doelstelling op jaarbasis bezien.
Resultaatverwachting 2014
KAS BANK verwacht in 2014 geen verbetering van de marktrente, hetgeen met zich meebrengt
dat de marktomstandigheden in 2014 niet bepaald eenvoudig zullen zijn. Als gevolg van de
reorganisatie die wij in de tweede helft van 2013 hebben ingezet, verwachten wij dat het
operationele resultaat structureel zal verbeteren.
Over het totaalresultaat kunnen wij gezien de voortdurende onzekerheid in de markt geen
uitspraken doen. Wij herhalen het streven van de bank om gemeten over de langere termijn te
voldoen aan de externe doelstellingen die wij ons gesteld hebben.
Financiële doelstellingen
Schaar**
Efficiency ratio**
Rentabiliteit eigen vermogen***
Groei winst per aandeel
Dividend pay-out
Solvabiliteit (gem.) BIS-ratio
Norm
≥3%
70-77%
10-jrs rente + 5-8%
>8%
60-80%
≥16%
2013
-5,8%
89,3%
6,3%
-13%
75%
23%
2012*
2,7%
84,3%
7,9%
59%
66%
21%
* De vergelijkende cijfers zijn bijgesteld naar aanleiding van de aanpassingen in IAS 19R met ingang van 1 januari
2013.
** Exclusief bijzondere waardeverminderingen.
*** 10-jaars rente 2013: 1,8%, 2012: 2,2%
Disclaimer: Hoewel de informatie in dit persbericht met de grootst mogelijke zorgvuldigheid is samengesteld en naar het oordeel
van KAS BANK een juiste weergave is van de stand van zaken ten tijde van publicatie, kan KAS BANK er niet voor instaan dat
deze informatie juist en volledig is en/of blijft. KAS BANK aanvaardt dan ook geen aansprakelijkheid voor schade als gevolg van
het gebruik van, het vertrouwen op of een handelen of nalaten naar aanleiding van de informatie in dit persbericht.
Persbericht
Resultaatontwikkeling
In miljoenen euro's
2013
2012*
verschil
%
Resultaat
12,3
14,2
-1,9
-13%
Niet-operationele baten en lasten
-0,5
2,6
-3,1
-119%
Bancair resultaat
12,8
11,6
1,2
10%
Verkopen uit portefeuille voor verkoop
beschikbaar - obligaties
8,0
4,4
3,6
82%
Operationeel resultaat
4,8
7,2
-2,4
-33%
* De vergelijkende cijfers zijn bijgesteld naar aanleiding van de aanpassingen in IAS 19R met ingang van 1 januari
2013.
De winst is in 2013 met 13% afgenomen tot € 12,3 miljoen (2012: € 14,2 miljoen), het bancair
resultaat is toegenomen met 10% tot € 12,8 miljoen (2012: € 11,6 miljoen). De operationele
winst is met 33% gedaald tot € 4,8 miljoen (2012: € 7,2 miljoen).
De positieve impact van de groei van de Assets under Administration, client wins en stijgende
transactievolumes kon de negatieve impact van de blijvend lage rente en de prijsdruk niet
voldoende compenseren. De totale baten zijn met 3% gedaald naar € 114,2 miljoen (2012:
€ 117,7 miljoen). De belangrijkste veroorzakers van de daling waren de rentebaten met een
daling van 14% tot € 21,2 miljoen (2012: € 24,6 miljoen) en de provisiebaten met een daling van
3% tot € 67,3 miljoen (2012: € 69,7 miljoen). Het resultaat beleggingen was in 2013 ruim € 6
miljoen hoger dan in 2012 (2013: € 21,9 miljoen; 2012: € 15,9 miljoen), vooral door de verkoop
van effecten uit de beleggingsportefeuille en waardestijgingen van perpetuals.
De totale bedrijfslasten stegen met 3% naar € 101,8 miljoen (2012: € 98,5 miljoen), vooral
veroorzaakt door niet-operationele posten. Zonder deze niet-operationele kosten zouden de
operationele bedrijfslasten dalen met 4% tot € 93,7 miljoen (2012: € 97,1 miljoen).
De totale impact van niet-operationele posten op het nettoresultaat was € -0,5 miljoen (2012:
€ 2,6 miljoen). Het betrof met name verkopen en waardemutaties van effecten uit de
beleggingsportefeuille, (terugname van) bijzondere waardeverminderingen en HR-gerelateerde
posten (versobering pensioenregeling en reorganisaties).
In overeenstemming met IFRS is het grootste deel van de verkoopwinst van het pand Spuistraat
direct verantwoord in het eigen vermogen. De verkoopwinst was hoger dan de herwaarderingsreserve, waardoor het meerdere (€ 0,9 miljoen) wel via het resultaat is verantwoord.
Het rendement op het eigen vermogen bedraagt in 2013 6,3% (2012: 7,9%) en de efficiency ratio
bedraagt 89% in 2013 en 84% in 2012.
Solvabiliteit
Het lage risicoprofiel van KAS BANK komt tot uitdrukking in de kwaliteit van de balans en de hoge
solvabiliteitsratio. In 2013 was de gemiddelde BIS-ratio gelijk aan 23% (2012: 21%). Per ultimo
2013 is de BIS-ratio 29% (ultimo 2012: 23%) en de tier 1 ratio 28% (ultimo 2012: 22%).
Disclaimer: Hoewel de informatie in dit persbericht met de grootst mogelijke zorgvuldigheid is samengesteld en naar het oordeel
van KAS BANK een juiste weergave is van de stand van zaken ten tijde van publicatie, kan KAS BANK er niet voor instaan dat
deze informatie juist en volledig is en/of blijft. KAS BANK aanvaardt dan ook geen aansprakelijkheid voor schade als gevolg van
het gebruik van, het vertrouwen op of een handelen of nalaten naar aanleiding van de informatie in dit persbericht.
Persbericht
Vanaf 2014 moet KAS BANK voldoen aan enkele van de nieuwe Basel-vereisten (Basel III). Per
ultimo jaar 2013 zou de solvabiliteitsratio onder Basel III 27% zijn en de leverage ratio (kapitaal
versus activa) 5%.
Baten
De baten daalden in 2013 met 3% tot € 114,2 miljoen (2012: € 117,7 miljoen). Lagere rente- en
provisiebaten werden deels gecompenseerd door een hoger resultaat beleggingen
Verdeling baten
In miljoenen euro's
Rente
Provisie
Resultaat beleggingen
Resultaat deelnemingen en joint ventures
Overige baten
Totaal baten
2013
21,2
67,3
21,9
1,0
2,9
114,2
2012
24,6
69,7
15,9
7,6
117,7
verschil
-3,4
-2,4
6,0
1,0
-4,7
-3,5
%
-14%
-3%
38%
100%
-62%
-3%
De renteopbrengst daalde met 14% tot € 21,2 miljoen (2012: € 24,6 miljoen) door lagere marges
als gevolg van de gedaalde korte Euro markt rente.
De provisiebaten daalden met 3% tot € 67,3 miljoen (2012: € 69,7 miljoen).
Verdeling provisie-inkomsten
In miljoenen euro's
Asset Servicing
Transaction Servicing
Treasury
Totaal provisies
2013
29,1
23,9
14,3
67,3
2012
30,0
23,3
16,4
69,7
verschil
-0,9
0,6
-2,1
-2,4
%
-3%
3%
-13%
-3%
De provisiebaten uit Asset Servicing (voornamelijk Custody and Investment Management
Services) daalden met 3% tot € 29,1 miljoen (2012: € 30,0 miljoen). De daling werd
veroorzaakt door het afbouwen van de KAG activiteiten in Duitsland. De stijging van de
Assets under Administration en client wins compenseerden de druk op de tarieven. De Assets
under Administration stegen met 7% naar € 325 miljard (2012: € 303 miljard), vooral
veroorzaakt door client wins. De stijging van 3% in de provisiebaten uit hoofde van
Transaction Servicing (voornamelijk clearing en settlement van (niet-) beursgenoteerde
financiële instrumenten) tot € 23,9 miljoen (2012: € 23,3 miljoen) is het gevolg van hogere
volumes en client wins. De Treasury-inkomsten daalden met 13% tot
€ 14,3 miljoen (2012: € 16,4 miljoen) vooral door het overvloed aan liquiditeiten waardoor
de prijzen in de securities lending markt onder druk staan.
Disclaimer: Hoewel de informatie in dit persbericht met de grootst mogelijke zorgvuldigheid is samengesteld en naar het oordeel
van KAS BANK een juiste weergave is van de stand van zaken ten tijde van publicatie, kan KAS BANK er niet voor instaan dat
deze informatie juist en volledig is en/of blijft. KAS BANK aanvaardt dan ook geen aansprakelijkheid voor schade als gevolg van
het gebruik van, het vertrouwen op of een handelen of nalaten naar aanleiding van de informatie in dit persbericht.
Persbericht
Samenstelling resultaat beleggingen
In miljoenen euro's
Handel - vreemde valuta transacties
Handel - effecten en afgeleide financiële
instrumenten
Beleggingen - beleggingsportefeuille
Totaal resultaat beleggingen
2013
9,7
0,7
2012
10,4
0,6
11,5
21,9
4,9
15,9
verschil
-0,7
0,1
6,6
6,0
%
-7%
17%
135%
38%
De grootste component van het resultaat beleggingen bestaat uit cliënt gedreven vreemde valuta
transacties, deze component is met € 9,7 miljoen in 2013 gedaald ten opzichte van 2012 (2012: € 10,4
miljoen).
De stijging van het resultaat beleggingen wordt verklaard door de koersstijgingen van een aantal
obligaties waarop in 2008 bijzondere waardeverminderingen zijn toegepast en een hoger
handelsresultaat op effecten en derivaten
Operationele bedrijfslasten
In miljoenen euro's
Personeel
Huisvesting
Automatisering
Algemene kosten
Afschrijvingen
Totaal operationele bedrijfslasten
2013
68,0
4,1
16,4
8,6
4,9
102,0
2012*
64,3
3,5
16,1
8,8
6,5
99,2
verschil
3,7
0,6
0,3
-0,2
-1,6
2,8
%
6%
17%
2%
-2%
-25%
3%
Bijzondere waardeverminderingen
-0,2
-0,7
0,5
-71%
Totaal bedrijfslasten
101,8
98,5
3,3
3%
* De vergelijkende cijfers zijn bijgesteld naar aanleiding van de aanpassingen in IAS 19R met ingang van 1 januari
2013.
De operationele bedrijfslasten (excl. bijzondere waardeverminderingen, maar inclusief de
eenmalige additionele kosten voor de partnership met dwpbank) stegen in 2013 met 3% tot
€ 102,0 miljoen (2012: € 99,2 miljoen). De stijging van de huisvestingskosten vloeit vooral
voort uit de verhuizing van twee naar één kantoorpand.
De personeelskosten stegen met 6% tot € 68,0 miljoen (2012: € 64,3 miljoen). Zonder
bijzondere niet-operationele posten daalden de personeelskosten met 4%. Bijzondere nietoperationele posten betreft voornamelijk de kosten samenhangend met de reorganisatie
(€ 7,7 miljoen). Het positieve effect op het resultaat van de versobering van de
pensioenregeling met ingang van 1 januari 2014 was € 5,3 miljoen.
Bijzondere waardeverminderingen
De bijzondere waardeverminderingen hebben hoofdzakelijk betrekking op (de terugname
van) kredietvoorzieningen en bijzondere waardeverminderingen als gevolg van het
stopzetten van de KAG-activiteiten in Duitsland in 2014. Per saldo bedraagt het positieve
Disclaimer: Hoewel de informatie in dit persbericht met de grootst mogelijke zorgvuldigheid is samengesteld en naar het oordeel
van KAS BANK een juiste weergave is van de stand van zaken ten tijde van publicatie, kan KAS BANK er niet voor instaan dat
deze informatie juist en volledig is en/of blijft. KAS BANK aanvaardt dan ook geen aansprakelijkheid voor schade als gevolg van
het gebruik van, het vertrouwen op of een handelen of nalaten naar aanleiding van de informatie in dit persbericht.
Persbericht
effect op het resultaat van de bijzondere waardeverminderingen in 2013 € 0,2 miljoen (in
2012: positief € 0,7 miljoen).
Belastingen
De belastingdruk van 0% (2012: 26%) is het gevolg van fiscale faciliteiten rondom de verkoop
van het pand en de verkoop van ons belang in LCH.Clearnet en de liquidatie van onze Duitse
dochtermaatschappijen.
Kwaliteit beleggingsportefeuille
In onderstaande tabel zijn de effecten opgenomen van de Beleggingsportefeuille voor
verkoop beschikbaar, de Beleggingen tegen reële waarde met waardemutaties door het
resultaat en de Beleggingen die tot einde looptijd worden aangehouden, weergegeven naar
credit rating (Moody’s Investor Services).
In miljoenen euro's
Aaa - Aa3
A1 - A3
Baa1 - Baa3
Ba1 - Ba3
Aandelen
Totaal
31 december
2013
863
59
116
59
2
1.099
Procentuele
verdeling
79%
5%
11%
5%
0%
100%
31 december
2012
902
60
92
13
6
1.073
Procentuele
verdeling
84%
6%
8%
1%
1%
100%
Risicogewogen waarde van de activa
In miljoenen euro's
Bankiers
Kredieten
Reverse repurchase agreements
Afgeleide financiële instrumenten
Financiële activa tegen reële waarde met
waardemutaties door het resultaat
Beleggingen voor verkoop beschikbaar
Beleggingen tot einde looptijd aangehouden
Overige activa
31 december 2013
Risicogewogen
Boekwaarde
waarde
278,4
54,3
545,4
71,8
1.403,7
0,0
149,9
33,4
Overig risico
Totaal risicogewogen waarde van het krediet
97,8
-
31 december 2012*
Risicogewogen
Boekwaarde
waarde
1.458,7
221,5
1.357,8
39,0
582,1
0,1
258,1
29,3
50,4
-
990,5
10,4
314,1
3.790,2
185,4
72,2
417,1
1.011,6
10,6
475,3
5.204,6
148,0
68,9
507,0
53,5
298,0
715,1
37,5
260,3
767,3
Kapitaal en ratio's gebaseerd op Bazel II
31 december 2013
31 december 2012*
In miljoenen euro's
Kapitaal
Ratio
Kapitaal
Ratio
Tier 1
199,6
28%
168,3
22%
Tier 2
4,1
11,4
Total BIS
203,7
29%
179,7
23%
* De vergelijkende cijfers zijn bijgesteld naar aanleiding van de aanpassingen in IAS 19R met ingang van 1 januari
2013.
Disclaimer: Hoewel de informatie in dit persbericht met de grootst mogelijke zorgvuldigheid is samengesteld en naar het oordeel
van KAS BANK een juiste weergave is van de stand van zaken ten tijde van publicatie, kan KAS BANK er niet voor instaan dat
deze informatie juist en volledig is en/of blijft. KAS BANK aanvaardt dan ook geen aansprakelijkheid voor schade als gevolg van
het gebruik van, het vertrouwen op of een handelen of nalaten naar aanleiding van de informatie in dit persbericht.
Persbericht
Het lage risicoprofiel van KAS BANK wordt weerspiegeld in de in 2013 onveranderd hoge
solvabiliteitsratio. De gemiddelde BIS-ratio was in 2013 gelijk aan 23% (2012: 21%). De
stijging van de BIS-ratio per ultimo 2013 (29%) ten opzichte van ultimo 2012 (23%) wordt
vooral veroorzaakt door een toename van het toetsingsvermogen.
Liquiditeit
In deze tabel worden voor de financiële activa de niet-verdisconteerde kasstromen weergegeven op
basis van de contractuele vervaldatum (exclusief aandelen).
Vervalkalender per 31 december 2013
In procenten
Bankiers, kredieten en overige financiële activa
Beleggingen voor verkoop beschikbaar
Totaal financiële activa
Vervalkalender per 31 december 2012
In procenten
Bankiers, kredieten en overige financiële activa
Beleggingen voor verkoop beschikbaar
Totaal financiële activa
Direct
34%
0%
24%
<=3
mnd
60%
10%
46%
<=1
jaar
2%
9%
4%
<=5
jaar
3%
48%
16%
Looptijd
>5
niet van
jaar toepassing
1%
0%
33%
0%
10%
0%
Totaal
101%
100%
100%
Direct
78%
0%
62%
<=3
mnd
19%
8%
17%
<=1
jaar
1%
10%
2%
<=5
jaar
2%
68%
16%
Looptijd
>5
niet van
jaar toepassing
0%
0%
13%
1%
3%
0%
Totaal
100%
100%
100%
De hoge mate van liquiditeit komt tot uiting in het feit dat per ultimo 2013 70% van de uitzettingen een
looptijd heeft van maximaal 3 maanden (ultimo 2012: 79%).
In het vierde kwartaal 2013 bedroeg het gemiddelde liquiditeitssurplus op basis van de Wet op het
financieel toezicht € 1,1 miljard (vierde kwartaal 2012: € 1,5 miljard).
De cijfers uit dit persbericht zijn niet door de externe accountant gecontroleerd.
Bijlagen: Geconsolideerde balans / Geconsolideerde winst- en verliesrekening
Profiel KAS BANK N.V.
KAS BANK N.V. is de onafhankelijke Europese specialist in effectendienstverlening en risico- en
rapportagediensten aan professionele partijen in de pensioen- en effectenwereld.
De strategie van KAS BANK berust op ‘pure play’. Dit onderstreept de volledige neutraliteit en
onafhankelijkheid van KAS BANK. Een laag risicoprofiel vormt een integraal onderdeel van onze
dienstverlening. Het lage risicoprofiel wordt tevens weerspiegeld in de kwaliteit van de balans en
een hoge solvabiliteitsratio.
KAS BANK, opgericht in 1806, staat genoteerd aan de effectenbeurs van NYSE Euronext
Amsterdam. Als Europees bedrijf met een sterke internationale uitstraling zijn wij gevestigd in
Amsterdam, Londen en Wiesbaden.
Disclaimer: Hoewel de informatie in dit persbericht met de grootst mogelijke zorgvuldigheid is samengesteld en naar het oordeel
van KAS BANK een juiste weergave is van de stand van zaken ten tijde van publicatie, kan KAS BANK er niet voor instaan dat
deze informatie juist en volledig is en/of blijft. KAS BANK aanvaardt dan ook geen aansprakelijkheid voor schade als gevolg van
het gebruik van, het vertrouwen op of een handelen of nalaten naar aanleiding van de informatie in dit persbericht.
Persbericht
Bijlagen
Geconsolideerde balans
In duizenden euro's
Activa
Geldmiddelen en tegoeden bij de centrale bank
Bankiers
Kredieten
Reverse repurchase agreements
Afgeleide financiële instrumenten
Beleggingen tegen reële waarde met waardemutaties
door de winst- en verliesrekening
Beleggingen voor verkoop beschikbaar
Beleggingen tot einde looptijd aangehouden
Deelnemingen en joint ventures
Acute belastingvorderingen
Overige activa
Onroerende zaken en bedrijfsmiddelen
Immateriële activa
Uitgestelde belastingvorderingen
Activa aangehouden voor verkoop
Totaal activa
Passiva
Bankiers
Toevertrouwde middelen
Repurchase agreements
Afgeleide financiële instrumenten
Financiële verplichtingen tegen reële waarde met
waardemutaties door de winst- en verliesrekening
Acute belastingverplichtingen
Overige schulden
Uitgestelde belastingverplichtingen
Totaal verplichtingen
Aandelenkapitaal
Reserve ingekochte eigen aandelen
Agioreserve
Herwaarderingsreserve
Overige reserves (inclusief onverdeeld resultaat)
Totaal eigen vermogen toekomend aan de
aandeelhouders van KAS BANK
Minderheidsbelang
Totaal eigen vermogen
Totaal passiva
Voorwaardelijke verplichtingen
Onherroepelijke faciliteiten
31 december
2013
31 december
2012*
1 januari
2012*
200.519
278.398
545.438
1.403.677
149.855
385.004
1.458.747
1.357.769
582.149
258.137
1.135.738
517.628
1.435.221
656.056
154.187
97.822
990.539
10.370
1.894
1.272
75.572
24.847
4.223
5.726
3.790.152
50.384
1.011.647
10.645
25
8.189
36.610
24.214
8.510
1.496
11.118
5.204.644
181.871
1.168.288
7.542
39.933
37.402
12.659
1.339
5.347.864
182.817
2.934.343
159.180
186.517
260.801
4.291.808
46.050
318.658
457.866
4.476.611
212.484
50.450
1.147
48.515
14.016
3.576.985
52.512
8.405
25.644
8.419
5.012.297
603
20.259
9.430
5.177.253
15.699
-23.612
21.569
9.246
190.184
15.699
-24.974
21.569
16.134
163.865
15.699
-25.324
21.569
-5.332
163.987
213.086
81
213.167
192.293
54
192.347
170.599
12
170.611
3.790.152
5.204.644
5.347.864
36.420
17.047
23.032
14.470
26.703
25.889
* De vergelijkende cijfers zijn bijgesteld naar aanleiding van de aanpassingen in IAS 19R met ingang van 1 januari
2013.
Disclaimer: Hoewel de informatie in dit persbericht met de grootst mogelijke zorgvuldigheid is samengesteld en naar het oordeel
van KAS BANK een juiste weergave is van de stand van zaken ten tijde van publicatie, kan KAS BANK er niet voor instaan dat
deze informatie juist en volledig is en/of blijft. KAS BANK aanvaardt dan ook geen aansprakelijkheid voor schade als gevolg van
het gebruik van, het vertrouwen op of een handelen of nalaten naar aanleiding van de informatie in dit persbericht.
Persbericht
Geconsolideerde winst - en verliesrekening
In duizenden euro's
2013
2012*
Baten
Rentebaten
Rentelasten
Rente
43.820
22.667
21.153
63.951
39.391
24.560
Provisiebaten
Provisielasten
Provisie
80.959
13.649
67.310
82.102
12.394
69.708
10.413
11.492
11.019
4.851
951
2.875
114.194
7.555
117.693
67.999
29.145
4.866
-166
101.844
64.278
28.454
6.453
-651
98.534
12.350
50
12.300
19.159
4.986
14.173
12.273
27
14.131
42
0,84
0,83
0,97
0,96
Beleggingen tegen reële waarde met waardemutaties
door de winst- en verliesrekening
Beleggingen voor verkoop beschikbaar
Aandeel in het resultaat van deelnemingen en
joint ventures
Overige baten
Totaal baten
Bedrijfslasten
Personeelskosten
Andere beheerskosten
Afschrijvingen
Bijzondere waardeverminderingen
Totaal bedrijfslasten
Resultaat over de verslagperiode voor
belastingen
Belastingen
Resultaat over de verslagperiode
Toekomend aan:
Aandeelhouders van KAS BANK
Minderheidsbelang
Resultaat per aandeel
- gewoon (in euro's)
- verwaterd (in euro's)
* De vergelijkende cijfers zijn bijgesteld naar aanleiding van de aanpassingen in IAS 19R met ingang van 1 januari
2013.
Disclaimer: Hoewel de informatie in dit persbericht met de grootst mogelijke zorgvuldigheid is samengesteld en naar het oordeel
van KAS BANK een juiste weergave is van de stand van zaken ten tijde van publicatie, kan KAS BANK er niet voor instaan dat
deze informatie juist en volledig is en/of blijft. KAS BANK aanvaardt dan ook geen aansprakelijkheid voor schade als gevolg van
het gebruik van, het vertrouwen op of een handelen of nalaten naar aanleiding van de informatie in dit persbericht.

Download Report