ＫＶＩグループ顧問先の皆様へ ∼ ＫＶＩＦＡＸＲＥＰＯＲＴ 2 1 年 5 月号 ∼ 『せめて損金で・・・』 −上場有価証券の評価損で法人税の節税を− 祝、吉本新喜劇 50 周年！吉本新喜劇を見て、思う存分笑わせてもらえば、たちまち元気回復です！！【回復可能性？？】このところ、少し明るさを取り戻してきた株式市場ですが、まだまだ含み損のある上場有価証券をお持ちの企業も少なくないと思います。この上場有価証券の含み損については、「評価損」として損金処理をしたくても、税務上は、単に、「時価が取得原価の 50％以上下落している」というだけでは認められません。「近い将来、株価の回復が見込まれないこと」が必要とされているのです。でも、「回復可能性がない」なんて、立証するのは難しいですよね？そのため、上場有価証券に含み損があっても、その処理を積極的に行おうとする中小企業は、多くはありませんでした。【国税庁「上場有価証券の評価損に関するＱ＆Ａ」を公表】しかしながら、含み損の処理を行わないと、貸借対照表に示される財政状態が実態と乖離し、場合によっては、大きな含み損を抱えているにも関わらず、法人税を支払わねばならないというケースもありえます。。。このような状況を踏まえ、先月（Ｈ21 年 4 月）、国税庁から「上場有価証券の評価損に関するＱ＆Ａ」が公表されました。当該Ｑ＆Ａでは、「回復可能性の判断基準」が明確化されています。Ｑ＆Ａによれば、株価が取得原価の 50％を下回っている場合に計上した評価損について、①過去の市場価格の推移、②市場環境の動向、③問題となる有価証券を発行している会社の業況、等を総合的に勘案して計上したものだということが示せれば、税務当局はその判断基準を尊重するとのこと。また、「証券アナリストによる見通し情報」などを根拠としている場合にも、その判断を認めてもらえるようです。なお、回復可能性はあくまで期末時点で判断します。その判断が合理的であれば、その後、株価の上昇があったとしても、計上した評価損を取り消す必要はありません。「株式評価損の計上」は、キャッシュ・アウトを伴わない非常に優れた節税対策です。ぜひとも上手く活用したいものですね。〒530-0041 大阪市北区天神橋２丁目５番２５号若杉グランドビル６F KVI 税理士法人／株式会社関西ベンチャーインキュベート TEL : 06-6351-5190・5195 FAX : 06-6351-5191・5196