会社説明会資料

株式会社トプコン
会社説明会
2015
■
■
■
■
■
会社概要
カンパニー紹介
中期経営計画2016
2015年3月期第3四半期決算
株式情報
株式会社トプコン
広報・IR部長 仲 雅弘
©2015 Topcon Corporation
7732
CONTENTS
7732
Ⅰ
会社概要(事業領域/トプコンの強み)
II
カンパニー紹介
■
■
■
■
事業の背景
事業領域
主要商品
成長のための商品
III
中期経営計画2016
IV
2015年3月期第3四半期決算
V
株式情報
©2015 Topcon Corporation
1
7732
Ⅰ. 会社概要 - 沿革・事業領域 -
©2015 Topcon Corporation
2
トプコンの会社概要
7732
本社所在地
設立
資本金
売上高
人員規模
グループ会社
証券コード
東京都板橋区蓮沼町75番1号
沿革
1932年(昭和7年) 9月1日
1932. 9
16,638百万円
(2014年3月末現在)
1949.
1960.
1986.
1989.
1994.
連結 116,685百万円
単独 43,340百万円
(2014年3月期)
連結 3,977名
単独
763名
(2014年3月末現在)
67社 (国内9社 / 海外58社)
(2014年3月末現在)
7732 (精密機械)
5
3
9
4
9
2000. 7
2004. 2
2006. 4
2006. 10
2007. 5
2008. 2
2010. 8
2012. 4
2012. 6
2013. 3
服部時計店精工舎の測量機器部門を母体とし、
東京光学機械株式会社創立
東京・大阪証券取引所に株式を上場
東京芝浦電気(株)(現、(株)東芝)の関係会社となる
東京・大阪証券取引所 市場第一部に指定
会社名を株式会社トプコンに変更
米国のAdvanced Grade Technology社を買収し、
マシンコントロール事業に進出
米国のJavad Positioning Systems, Inc.を買収し、
精密GPS受信機及び関連システム製品を販売開始
中国北京市に北京拓普康商貿有限公司との
合弁により、拓普康(北京)科技有限公司を設立
1:2の株式分割実施
オーストラリアのKEE Technologies Pty Ltd.を買収し、
アグリカルチャー分野に参入
アメリカのJavad Navigation Systems, Inc.より
移動体制御に関する営業権を譲受
株式会社ソキアを子会社化
米国OptiMedica社の一部ビジネス買収により、
レーザ治療装置分野へ本格参入
ファインテック事業縮小を発表
カンパニー制を導入
公募増資を実施
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3
事業領域
(光学技術を核にGPS・オプトメカトロニクスへ展開)
7732
ポジショニングビジネス
SIC
アイケアビジネス
スマートインフラ・カンパニー
(マーケット:建設業、測量業)
ECC
・眼科検査・診断機器
・測量機器(トータルステーション)
・モバイル3D計測
POC
ポジショニング・カンパニー
(マーケット:建設業・測量業・農業)
・IT農業
・眼科治療機器
ポジショニングビジネス合計
714億円(61%)
・眼科ITソリューション
・眼鏡店向機器
253億円
・GNSS受信機
・自動化施工
アイケア・カンパニー
(マーケット:眼科病院・眼鏡店)
387億円
(33%)
2013年度
売上高
1,166億円
460億円
その他
65億円
(6%)
その他
(マーケット:半導体、OA機器、電気メーカー)
光計測機器
注: カンパニー売上高は
外部顧客への売上高を記載
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エコデバイス検査装置
4
7732
I. 会社概要 - トプコンの強み -
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5
トプコンの強み
7732
卓越したテクノロジー
全ての衛星の
信号に
対応可能
世界初のトータル
ジョブサイト
ステーション
世界初の
mm精度の
GPS機器
世界初のOCTと
眼底カメラの
パッケージ
3D-MC2
世界最速の
マシンコント
ロール
世界最高レベルの
Webベースの
眼科領域医療
情報システム
世界で最も広く
使われている
眼底カメラ
世界的な事業展開
世界初
GIS・サーベイの
統合システム
高いマーケットシェア
トータルステーション
1. トプコン 35% (国内 75%)
2. A社 30%
3. B社 30%
1.海外売上高比率は7割超
2.世界の従業員は4,000名規模
3.9の国内関係会社、58の海外関係会社
4. グローバルでの販売:52拠点、生産:14拠点、開発:16拠点
眼底カメラ
1. トプコン 33%
2. C社 22%
3. D社 17%
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6
トプコンの強みを支える高いグローバル性
海外売上高比率推移
2011/3
2012/3
2013/3
7732
地域別売上構成
2014/3
その他
11%
全社
全社
SIC
POC
ECC
72.4%
83.3%
75.1%
74.8%
81.2%
76.4%
74.7%
78.0%
75.9%
76.4%
78.4%
79.7%
アジア
オセアニア
12%
中国
7%
日本
24%
連結売上高
1,166億円
2014年3月期
ヨーロッパ
24%
北米
22%
※ SIC = スマートインフラカンパニー
POC= ポジショニングカンパニー
ECC= アイケアカンパニー
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7
[連結] 業績推移
7732
(単位:百万円)
116,685
売上高
営業利益
96,631
67,406
71,480
2,732
4,167
102,799
110,490 110,818 112,666
15,276
97,345
11,730
2004/3
2005/3
5,214
2006/3
経常利益
当期純利益
2007/3
2008/3
2010/3
2011/3
2012/3
2013/3
2014/3
(単位:億円)
事業構造改革
113
67
62
31
2009/3
1,799
リーマン
ショック
85
50
△ 6,944
1,405
2,080
115
100
92
77
60
42
34
23
5
1
0
5
△ 50
△ 100
98,834
13,065
142
11
102,470
7,149
2003/3
150
94,862
10,975
6
5
4
△ 12
△ 36
2003/3
2004/3
2005/3
2006/3
2007/3
2008/3
△ 93△ 99
2009/3
2010/3
©2015 Topcon Corporation
2011/3
2012/3
2013/3
2014/3
8
7732
II. カンパニー紹介
ポジショニング/スマートインフラ/アイケア
・
・
・
・
事業の背景
事業領域
主要商品
成長のための商品
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9
POC 事業の背景
7732
GNSS※テクノロジー ※全ての衛星を総称してGNSSと呼ぶ(Global Navigation Satellite System)
全ての衛星、全ての信号に対応!多衛星利用の新時代を先取り!
GPS + GLONASS + GALILEO +
米国
ロシア
欧州
北斗
中国
GPSの原理:同時に4衛星の信号を受信し
座標を計算。
実使用上は5つ以上の衛星からの信号を活
用、信号の数は多ければ多いほど高精度。
(誤差要因が減る)
測量用GPS
精度:mm~cm
+
準天頂衛星(みちびき)
日本
4基体制を目指すことを決定(防
災目的)。他国の測位衛星に依
存しないシステム。
補強信号により高精度化を実現。
・カーナビ:m単位
・測量・マシンコントロール:cm単位
カーナビ
精度:10~30メートル
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10
POC 事業領域 :IT土木施工
7732
IT土木施工 - Machine Control
建機にトプコンのセンサー・油圧バルブ・コントローラーを追加し設計通りにブレードを
制御するシステム。世界の各メーカーの建機に取り付けて使用することができます
従来の作業工程
1
2
測量
設計
3
測設
4
施工
5
検査
トプコン独自技術の融合
光学 + レーザー + MC + GNSS
土木作業の自動化!
1
測量 (デジタル化)
2
CAD
3
マシンコントロール (CAM化)
5フェーズを3フェーズに大幅効率化!
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11
POC 主要商品 :IT土木施工
7732
3D設計データによる施工(情報化施工)
(Performed on ISP’s Landforms)
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12
POC 事業領域 :IT農業
7732
農業の工場化
バイオ燃料の需要増
世界的人口の急増
一人当たり
農地面積の減少
食料用穀物の
生産減少
生育状況を波長分析で診断
→最適な施肥量をリアルタイムで
自動コントロール散布
世界的食糧危機
農業の工場化:精密農業による
生産性向上の需要拡大
㎡
世界人口
2,800
生育センサー
GPS
コントローラー・
ユーザーインターフェース
億人
80
2,600
2,400
70
2,200
2,000
1,800
60
1人当たり農地面積
1996
2015
50
2030 年
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13
POC 主要商品 :IT農業
7732
農作業情報をGISへ集約
経験と勘の農業から 「経験知」をデータ化した農業へ
自動ステアリング
自動ステアリング
薬剤散布制御
ガイダンス
・作業情報
・農機情報
・気象情報
育成
種まき
勾配管理・造成
(マシンコントロール)
計画・
圃場整備
収穫
生育データ記録
自動ステアリング
ガイダンス
地図表示・編集
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14
POC 成長のための商品
7732
OEMの強化
OEM売上の倍増
多数の建機・農機メーカーと交渉中
革新的農業用センサーの投入
CropSpec販売中
多品種対応センサーの開発
CropSpecに拠り増収・減肥を実現
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15
SIC 事業の背景
7732
急成長する新興国と底堅い北米のインフラ投資
シベリア鉄道近代化
39兆円
輸送インフラ
54兆円
鉄道・港湾・都市開発
デリー・ムンバイ間
産業大動脈構想
13兆円
輸送インフラ
30兆円
インフラ整備
24兆円
7.8兆円
インフラ整備
35兆円
出典: (株)日本総合研究所、2015会計年度大統領予算教書、ロイター他
成長局面での建設業者の課題
工期
短縮
コスト
抑制
技術者
不足
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16
SIC 事業領域
測量
POC IT農業
7732
POC
IT土木施工
建築
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移動マッピング
3D計測
GIS
17
SIC 主要商品 :トータルステーション
幅広い製品ラインナップ
最上位モデル
PS/SX
自動追尾タイプ
世界シェアNo.1
上位モデル
高機能モデル
DS/DX
DS100AC+/
DX100AC+
コンパクト型
自動視準タイプ
TSshieldの導入(2012年6月発売済)
TSshield
7732
OS/FX
Windows CE
搭載タイプ
エントリーモデル
ES/CX
基本機能タイプ
ベーシックモデル 新興国モデル
Cygnus
GTS-250
価格重視
SET60
基本機能タイプ タイプ
世界初の技術
世界初クラウド型ユーザーサポートサービス
稼働状況・地域の把握により、需要予測や市場のニーズを把握
クラウドでユーザ情報を管理、万全のサポート体制
(ファームウェアのオンラインアップデート、盗難抑止のリモートロック機能、
稼働時間の管理、現在位置把握用のMAP機能等を登載)
サービス向上により他社との差別化、ブランド力向上を図る
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18
SIC 成長のための商品
7732
BIM市場へ参入
BIMとは?
Autodeskとのアライアンス
建設業の産業革命!
1) 設計から計測、作業、管理まで、
一貫したシームレスな作業フローを提供
2) 各作業生産性の飛躍的向上
2013/12 米国 Autodesk University
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19
ECC 事業の背景
7732
世界的な高齢化の進行
単位:百万人
3大眼疾患の増加
世界人口
15歳以下の人口
65歳以上の人口
糖尿病網膜症
加齢黄斑変性
緑内障
単位:百万人
400
350
300
250
93
85
87
131
134
145
65
67
72
2010
2011
200
150
100
50
0
©2015 Topcon Corporation
・・・
2014
20
ECC 事業領域
7732
検査・診断分野を基盤として予防~治療分野を強化!!
眼科IT
眼科IT
事業ドメインの拡大
クラウドでデータを共有し、地域連携型サービスを提供
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21
ECC 主要商品 :3D OCT
7732
眼底画像
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22
ECC 成長のための商品
7732
研究
- 世界最速の超高速スキャン
- 臨床・研究に有用な新機能
(大学病院など)
臨床
(大学病院・クリニック)
“誰でも簡単操作、フルオート機能”=依然好調!
スクリーニング
(クリニック、健診など)
9月 FDA認可
取得済
TRC-NW400
Maestro
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23
ECC 成長のための商品
研究・眼科臨床市場で大幅な伸長を計画
第68回日本臨床眼科学会で大好評(2014年11月
7732
於 神戸)
ドクターより絶賛!!
3D OCTシリーズ販売推移
Tritonに関する
学術講演数 No.1
全体の
43% (19演題)
Triton
投入
■Triton
■Topcon従来機
■A社
■B社
■C社
■その他
上期
下期
FY2013
©2015 Topcon Corporation
上期
下期見込
FY2014
24
ECC 成長のための商品
スクリーニング
7732
グローバル販売台数推移
白内障術前検査機器
レーザー治療器
(眼軸長測定機)
フルオート
角膜形状から
眼軸長まで
一台で簡単計測
誰でもはかれる
眼底カメラ
TRC-NW300 & NW400
Aladdin (アラジン)
米国発売開始
Q3終了時点で
予定通りの推移
上期
FY2013
下期
上期
下期
下期見込
FY2014
上期
下期
FY2013
上期
下期
下期見込
FY2014
©2015 Topcon Corporation
あらゆる眼疾患に
一台で対応
マルチカラー
レーザー
StreamLine
&
New Synthesis( TwinStar)
上期
下期
FY2013
上期
下期
下期見込
FY2014
25
7732
Ⅲ. 中期経営計画2016
©2015 Topcon Corporation
26
中期経営計画2016
7732
成長戦略を加速
独創的な発想で利益ある持続的成長を実現し
グローバルトップを目指す!
戦略2
戦略1
新規事業の開拓と
基盤事業の強化
戦略3
破壊的戦略商品の
上市を加速
グローバル人材の
積極的活用
ROE 20%を目標!
全社
トプコン
★平野 聡
全社員の60%は
ノンジャパニーズ
新規
事業
51%
3カンパニー体制
基盤
事業
49%
アイケア・
カンパニー
スマートインフ
ラ・カンパニー
★福間 康文
★澤口 茂之
ポジショニング・
カンパニー
★Raymond
O'Connor
海外連結子会社社長は53社中45社(85%)がノンジャパニーズ
©2015 Topcon Corporation
27
中計2016
連結業績目標
7732
(単位: 百万円)
中期経営計画2016
[連 結]
FY2013
FY2014
FY2015
FY2016
116,685
130,000
145,000
162,000
営業利益
11,730
16,000
22,000
27,000
(営業利益率)
(10.1%)
(12.3%)
(15.2%)
(16.7%)
経常利益
11,300
14,500
20,500
25,500
当期純利益
5,963
8,300
12,800
15,500
ROE
11.7%
15%
20%
20%
ROIC
7.9%
11%
15%
17%
1株当たりの年間配当
10円
16円
24円
30円
売上高
為替換算
レート
US$
100.00円
100円
100円
100円
(期中平均)
EUR
134.01円
135円
135円
135円
©2015 Topcon Corporation
28
中計2016
カンパニー別業績目標
7732
中期経営計画2016
(単位: 百万円)
FY2013
[連 結]
FY2014
FY2015
FY2016
FY2013-FY2016
CAGR
ポジショニング
48,959
57,000
65,000
74,000
15%
スマートインフラ
34,621
37,000
41,000
46,000
10%
アイケア
38,736
42,000
46,000
50,500
9%
6,625
7,000
7,500
8,000
6%
消去
△12,258
△13,000
△14,500
△16,500
合計
116,685
130,000
145,000
162,000
4,514
6,200
9,000
11,500
(9.2%)
(10.9%)
(13.8%)
(15.5%)
5,201
5,900
7,500
8,500
(15.0%)
(15.9%)
(18.3%)
(18.5%)
4,003
5,500
7,100
8,500
(10.3%)
(13.1%)
(15.4%)
(16.8%)
△205
300
400
500
(△3.1%)
(4.3%)
(5.3%)
(6.3%)
△1,782
△1,900
△2,000
△2,000
11,730
16,000
22,000
27,000
(10.1%)
(12.3%)
(15.2%)
(16.7%)
売上高
その他
ポジショニング
スマートインフラ
営業利益
(営業利益率)
アイケア
その他
調整
合計
©2015 Topcon Corporation
12%
37%
18%
29%
32%
29
7732
Ⅳ. 2015年3月期第3四半期決算
©2015 Topcon Corporation
30
3Q業績推移
<前年同期比大幅増収増益>
7732
営業利益(億円)
売上高(億円)
1,200
80 80
売上高
営業利益
57
886
1,000
793
800
60
増収12% 増益39%
40
600
20
400
0
200
△ 20
0
08/1-3Q
09/1-3Q
10/1-3Q
11/1-3Q
12/1-3Q
13/1-3Q
14/1-3Q
・成長戦略の遂行
・堅調な米国市場
△ 40
©2015 Topcon Corporation
31
FY2014 3Q(累計)実績
<前年同期比大幅改善>
7732
(単位:百万円)
FY2013/1Q~3Q
FY2014/1Q~3Q
[連 結]
実績
実績
前年同期比(%)
売上高
79,322
88,647
売上総利益
37,635
44,206
(売上総利益率)
(47.4%)
(49.9%)
販管費
31,896
36,242
営業利益
5,738
7,963
(営業利益率)
(7.2%)
(9.0%)
経常利益
5,992
7,372
123%
四半期純利益
2,245
4,375
195%
99.23 円
107.27 円
8.04 円
132.13 円
140.50 円
8.37 円
為
替
換算レート
(期中平均)
US$
EUR
©2015 Topcon Corporation
112%
117%
114%
139%
32
FY2014 3Qカンパニー別実績
<全カンパニーで大幅増益>
7732
(単位:百万円)
FY2013/1~3Q
[連 結]
売上高
実績
前年同期比
ポジショニング
33,148
39,699
120%
スマートインフラ
23,422
23,275
99%
アイケア
26,185
28,951
111%
4,526
5,059
112%
消去
△7,960
△8,337
-
合計
79,322
88,647
112%
2,210
3,463
(6.7%)
(8.7%)
2,920
3,287
(12.5%)
(14.1%)
2,024
2,439
(7.7%)
(8.4%)
その他
ポジショニング
スマートインフラ
アイケア
営業利益
(営業利益率)
実績
FY2014/1~3Q
その他
調整
合計
△67
98
(△ 1.5%)
(1.9%)
△1,350
△1,325
5,738
7,963
(7.2%)
(9.0%)
©2015 Topcon Corporation
157%
113%
121%
139%
33
FY2014 通期見込
7732
(単位: 百万円)
FY2013
[連 結]
FY2014
通期
通期
実績
見込
2014年10月31日
前年度比(%)
116,685
130,000
営業利益
11,730
16,000
(営業利益率)
(10.1%)
(12.3%)
経常利益
11,300
14,500
128%
14,500
5,963
8,300
139%
8,300
11.7%
15%
15%
ROIC
7.9%
11%
11%
配当
10 円
16 円
16 円
US$
100.00 円
109.05 円
101.89 円
EUR
134.01 円
139.23 円
137.19 円
売上高
当期純利益
ROE
為
替
換算レート
(期中平均)
111%
公表値
136%
130,000
16,000
(12.3%)
為替レートは1月以降115円/ドル、135円/ユーロを前提としております
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34
FY2014 通期見込 (カンパニー別)
7732
(単位: 百万円)
FY2013
[連 結]
FY2014
通期
通期
実績
売上高
営業利益
(営業利益率)
見込
2014年10月31日
前年度比(%)
公表値
ポジショニング
48,959
57,000
116%
57,000
スマートインフラ
34,621
37,000
107%
37,000
アイケア
38,736
42,000
108%
42,000
6,625
7,000
106%
7,000
消去
△12,258
△13,000
合計
116,685
130,000
111%
130,000
ポジショニング
4,514
6,200
(10.9%)
137%
6,200
(9.2%)
スマートインフラ
5,201
5,900
(15.9%)
113%
5,900
(15.0%)
アイケア
4,003
5,500
(13.1%)
137%
5,500
(10.3%)
その他
△205
300
(△3.1%)
(4.3%)
調整
△1,782
△1,900
合計
11,730
16,000
(10.1%)
(12.3%)
その他
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△13,000
―
(10.9%)
(15.9%)
(13.1%)
300
(4.3%)
△1,900
136%
16,000
(12.3%)
35
業績推移
<期初計画の達成を見込む>
7732
前年度比
136%
売上高(億円)
1Q-3Q売上高
1,200
1,300
160
1,167
4Q売上高
営業利益(億円)
160
年間営業利益
1,000
117
120
800
80
600
400
40
200
0
1Q-3Q
1Q-3Q
1Q-3Q
1Q-3Q
FY11
FY12
FY13
FY14 見込
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0
36
7732
Ⅴ. 株式情報
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37
株式の状況
7732
所有者別株式分布状況(持株比率)
(平成26年9月30日現在)
(平成26年9月30日現在)
証券コード
業種
上場証券取引所
7732
精密機械
東京証券取引所第1部
発行可能株式総数
160,000,000株
発行済株式総数
108,085,842株
総株主数
単元株式数
9,948名
金融商品取引業者
0.69%
外国人
29.18%
自己株式
0.07%
個人・その他
8.22%
発行済株式総数 金融機関
108,085,842株 29.93%
その他国内法人
31.91%
100株
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38
大株主一覧表(上位10位)
7732
2014.9.30 現在
株主名
所有比率(%)
株式会社 東芝
30.13
ステート ストリート バンク アンド トラスト カンパニー
7.22
TAIYO FUND, L. P.
6.33
日本トラスティ・サービス信託銀行株式会社(信託口)
5.53
日本マスタートラスト信託銀行株式会社(信託口)
4.84
第一生命保険株式会社
3.73
日本トラスティ・サービス信託銀行株式会社(信託口9)
2.73
ザ チェース マンハッタン バンク エヌエイ ロンドン エス
エル オムニバス アカウント
1.79
資産管理サービス信託銀行株式会社(証券投資信託口)
1.54
株式会社三井住友銀行
1.35
*当社は(株)東芝の持分法適用会社で(株)東芝のグループ会社です。
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39
配当金推移
7732
(単位:円)
第115期
第116期
第117期
第118期
第119期
第120期
第121期
(平成20年
3月期)
(平成21年
3月期)
(平成22年
3月期)
(平成23年
3月期)
(平成24年
3月期)
(平成25年
3月期)
(平成26年
3月期)
(中間)
11
8
2
2
2
2
5
(期末)
5
2
2
2
2
4
5
(年間)
16
10
4
4
4
6
10
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40
株主優待制度、株主メモ
7732
株主優待制度
3月31日および9月30日現在の株主名簿に記載または記録された500株以上
ご所有の株主様に以下のような優待制度を 実施しております。
所有株式数
500株以上
優待内容
「メガネの愛眼・AIGAN」の全店舗にて使用可能な
メガネセット(レンズ+フレーム)30%割引券1枚を
贈呈しております。(特別限定品は20%割引)
株主メモ
決算期
3月31日
配当金支払株主確定日
期末配当 3月31日
中間配当 9月30日
定時株主総会
6月
株主名簿管理人
東京都千代田区
丸の内一丁目4番5号
三菱UFJ信託銀行株式会社
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株価・出来高推移(過去5年)
7732
株価(円)
FY20142Q発表
出来高
社長交代(平野)
中計2015発表
FY2012決算発表
FY20143Q発表
公募増資
第2次安倍内閣発足
FY2013決算・
中計2016発表
社長交代(内田)
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株価・出来高推移(直近1年)
7732
株価(円)
出来高
FY20142Q発表
FY2013決算・
中計2016発表
FY20141Q発表
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FY20143Q発表
43
個人投資家向けホームページ
トプコンホームページ http://www.topcon.co.jp/
7732
トプコン個人投資家向けホームページ
http://www.topcon.co.jp/invest/individual/index.html
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