Dia 1 - Lynx

Technische Analyse
9 juni 2014
Stoploss-technieken
Twee vragen centraal
wanneer verliezen beperken?
wanneer winst verzilveren?
Doel Stoploss
Sluitingstransactie om verliezen te beperken
- Long
< niveau X
- Short
> niveau Y
De functie van de
Stoploss
- voorkomt handelen op basis van emoties
(angst, twijfel, hoop, hebzucht)
- handig indien geen tijd / zin om posities te
monitoren
Stop Limit Order
Koop
Voorbeeld: PHILIPS
€ 14,00
Limiet
(voorwaardelijk)
€ 13,80
Stop
(= ‘trigger’ koop)
€ 13,72
Stop Limit Order
Verkoop
Voorbeeld:
PHILIPS
€ 14,90
Limiet
(voorwaardelijk)
€ 15,00
Stop
(= ‘trigger’ verkoop)
€ 15,30
Philips
Philips
high-low + initial stop
Philips
Long
11 april 2012 13,72 (= laagste slotkoers)
25 april 2013 15,32 (= hoogste slotkoers herstel)
Stel Philips
14,00
koersdoel 15,32
aankoop 13,80
Stop limit buy 13,80
Initial Stop
13,31 (= 0.97 * 13,72)
Risico p.a.
0,49
winst
REWARD (1,52) / RISK (0,49) = RATIO 3:1
1,52
Philips
Short
11 april 2012 13,72 (= laagste slotkoers)
25 april 2013 15,32 (= hoogste slotkoers herstel)
Stel Philips
14,90
koersdoel 13,80
short
15,20
Stop limit sell 15,20
Initial Stop
15,78 (= 1.03 * 15,32)
Risico p.a.
0,68
winst
REWARD (1,52) / RISK (0,68) = RATIO 2,2 : 1
1,52
Stop Loss Order
Long
Voorbeeld: PHILIPS
Koop
€ 13,80
Stop Loss
(onvoorwaardelijk = ‘bestens’) € 13,31
Verkoop
(indien stoploss geraakt)
€ 13,30
Philips
high-low + initial stop
Philips
uitbraak
Philips long 15,89
stoploss 15,00 (5,6%)
Philips doel 19,30
(range 16,50 – 13,70)
Philips verkoop 19,00
Stop Limit Sell 19,30
Stop Loss Order
Short
Voorbeeld: PHILIPS
Verkoop
€ 19,50
Stop Loss (onvoorwaardelijk = ‘bestens’)
€ 20,00
Koop
€ 20,01
Philips
Short RRR 3:1
Philips Long 19,30
Stoploss 19,00
Philips
Uitbraak, dus long?
Philips
Uitbraak, dus long?
Philips
stoploss 19,50 > 21,62
Philips
stoploss 21,62 > 22,62
Philips stoploss
blijkt een ‘failure’
Philips
weer long na uitbraak?
Philips
ja…met stoploss 22,68
Philips
wachten op uitbraak?
Philips
of kopen bij test low?
Philips
risico terugval bodem
Philips
kopen op uitbraak?
Philips
kopen op uitbraak
Philips
kopen op terugval?
Philips
trailing stoploss 10%
Gebruikt ATR
bij stoploss
ATR
20-daags gemiddelde
Percent Volatility
Position Sizing
Position Size = (CE * % PE) / SV
CE
= Current Equity Account (= vermogen)
%PE
= Percentage risico per transactie
SV
= Stock Volatility (= 20-daags MA ATR)
CE
= EUR 100.000
%PE
= 2%
SV
= EUR 1.25
(100.000 * 2%) / 1.25 = 1600 aandelen
HHV(20) – (3* ATR(20))
Position Size Excel
thepatternsite.com
‘Stops hurt!’
tradingmarkets.com
Contact / vragen
LYNX
HERENGRACHT 478
1017 CB AMSTERDAM
TEL. 0800 2030
Edward Loef, Certified Financial Technician
www.edwardloef.com
[email protected]
TEL. 06 – 51 36 54 76

Download Report